Transcript del Fiduciario

DEFINICION SEGÚN LEY 24441
ARTICULO 1º — Habrá fideicomiso cuando una
persona (fiduciante) transmita la propiedad
fiduciaria de bienes determinados a otra
(fiduciario), quien se obliga a ejercerla en
beneficio de quien se designe en el contrato
(beneficiario), y a transmitirlo al cumplimiento
de un plazo o condición al fiduciante, al
beneficiario o al fideicomisario.
ESQUEMA DEL FIDEICOMISO
FIDUCIANTE
ENTREGA BIENES EN
FIDEICOMISO
FIDUCIARIO
ADMINISTRA EL FONDO FIDUCIARIO
según CONTRATO
TRANSMITE
PRODUCIDO DE LA
ADMINISTRACION
DEL FONDO
FIDUCIARIO
BENEFICIARIO
BIENES A LA
FINALIZACION DEL
FIDEICOMISO
FIDEICOMISARIO
PUEDE SER EL MISMO SUJETO
PARTES DE UN FIDEICOMISO
FIDUCIANTE
Fiduciante
Transmite la propiedad
fiduciaria / Encomienda el
encargo fiduciario.
FIDUCIARIO
Fiduciario
Ejerce la propiedad fiduciaria
Cumple el encargo fiduciario.
BENEFICIARIO
Beneficiario
Tiene el derecho a los
beneficios correspondientes
al patrimonio fideicomitido.
FIDEICOMISARIO
Fideicomisario
Recibe el bien al finalizar el
fideicomiso.
EFECTOS DE UN FIDEICOMISO

Se transmite la Propiedad Fiduciaria de los bienes (Art. 1 Ley 24.441)
Fiduciante no es más dueño

Se pueden transmitir todo tipo de bienes: Cosas, derechos y flujos futuros

Los bienes transmitidos forman un Patrimonio de Afectación. (Art.14).
Fiduciario es propietario a favor e interés exclusivo de terceros

Fiduciario debe cumplir con la finalidad de creación del Fideicomiso

Fiduciario debe rendir cuentas. Si no cumple se lo reemplaza.

Los bienes se encuentran aislados del patrimonio y riesgos del Fiduciante
(Art.15) y del Fiduciario (Art. 16) y sus acreedores.
EFECTOS: Aislamiento y protección
FIDUCIARIO
FIDUCIANTE
Bienes
Propios
FIDEICOMISO
Bienes
Propios
BIENES
 El Patrimonio Fideicomitido se encuentra aislado del patrimonio y
riesgos del Fiduciante (art. 15), del Fiduciario (art. 16) y de sus acreedores
 Ni Fiduciante ni Fiduciario responden con sus bienes por las
obligaciones del Fideicomiso (art. 16)
TIPOS DE FIDEICOMISO
1. Ordinarios: Administración / Garantía / Inversión
2. Financieros:Securitización de Activos (presentes y futuros)
Productos estructurados
3. Públicos:Fondos Fiduciarios ….
….para el Desarrollo Provincial, Decreto 286/95
… de Capitalización Bancaria, Decreto 445/95
FIDEICOMISO DE INVERSIÓN
CONSTITUYENTES
BENEFICIARIOS
1º
Aporta
dinero
3º
PATRIMONIO
AUTONOMO
Restituye dinero
más rendimiento
2º
FIDUCIARIO
Realiza inversiones
según instrucciones
del constituyente
MERCADO DE
VALORES
FIDEICOMISO DE GARANTIA
2º
$ otorga crédito
Beneficiario Acreedor
Constituyente / beneficiario
Si paga crédito (3º) $
1º
4º
Transfiere cartera
de clientes
3º
Banco Extranjero
PATRIMONIO
AUTONOMO
Restituye cartera de clientes
FIDUCIARIO
Recibe los bienes (cartera),
el producto de la venta de
la cartera o el producto de
la administración de la
cartera por parte de la
fiduciaria
FIDEICOMISO DE ADMINISTRACION
CLIENTES COMPAÑÍA
ABC
Vende muebles
2º
INSTITUCION
Recauda los
dineros del
pago de las
facturas
FINANCIERA
Restituye el
remanente de
dinero al
constituyente
después de pagar
La cuota del
préstamo
Constituyente
Compañía ABC
4º
3º
Abona la cuota
del préstamo
PATRIMONIO
AUTONOMO
FIDUCIARIO
1º
Transmite derechos de cobro
de facturas de clientes por
Venta de muebles (flujos)
POOL DE SIEMBRA
INSUMOS Y SERVICIOS
ARRENDADOR
ADMINISTRADORA
INVERSORES
SUJETOS CON LOS
QUE COMERCIALIZA
EL PRODUCTO
La operatoria, tal como esta instrumentada no es asimilable a algún tipo legal tal como un fondo común de
Inversión o un fideicomiso por lo siguiente:
El inversor no adquiere un derecho de propiedad sobre los bienes del fondo, ya que estos son propiedad de
la “sociedad administradora” que actúa a nombre propio y también por su cuenta.
Debe responder ante los terceros por las contrataciones que realiza y, en caso de incurrir en incumplimientos,
aquellos ejercerán sus acciones contra la sociedad, sin que los bienes integrantes del fondo puedan quedar
marginados del accionar de dichos terceros. Esto significa que no se trata de patrimonios formal y
económicamente separados.
Por lo anterior el inversor carece de derechos para impedir que los acreedores de la empresa intenten resarcirse
con los bienes citados. La propietaria de los bienes es la administradora.
COMO TRIBUTA IMPUESTO A LAS GANANCIAS EL
FIDEICOMISO
ES FINANCIERO?
SII
NO
EL FIDEICOMISO ES SUJETO
DEL
IMPUESTO-ART. 49, inc.a)
SI
EL FIDUCIANTE ES SUJETO
DEL EXTERIOR?
SI
EL FIDUCIANTE ES BENEFICIARIO?
NO
EL FIDEICOMISO ES SUJETO
DEL IMPUESTO
NO
EL FIDEICOMISO ES SUJETO
DEL IMPUESTO
EL FIDUCIANTE ES EL SUJETO
DEL IMPUESTO
IMPUESTO A LA GANANCIA MINIMA PRESUNTA
Art. 2do, inc. f) de la Ley del
Impuesto
25.063
SUJETO
FIDEICOMISOS CONSTITUIDOS EN EL PAIS
DE ACUERDO A LA LEY
24.441, EXCEPTO LOS FINANCIEROS
I.V.A.
SI EL FIDEICOMISO REALIZA
ACTIVIDADES QUE GENERAN
HECHO IMPONIBLE
ES SUJETO DEL IMPUESTO (EXCEPTO LOS FIDEICOMISOS
FINANCIEROS EN LAS PRESTACIONES Y LOCACIONES
COMPRENDIDAS EN EL APARTADO 21 DEL INCISO E) DEL
ARTÍCULO 3)). SE ENCUENTRAN EXENTOS (ART. 7 INCISO H)
APARTADO 1).
IMPUESTO SOBRE LOS BIENES
PERSONALES.
RESPONSABLE SUSTITUTO – LEY N° 25.585.
FIDEICOMISO NO FINANCIERO
Art. a cont. del 25 de la Ley del Imp.s/ los Bs. Personales,
Texto vigente según Ley Nº 26452/2008
ES RESPONSABLE SUSTITUTO
excepto cuando, el fiduciante sea el Estado o estén
destinados al desarrollo de obras de infraestructura
IMPUESTO SOBRE LOS BIENES
PERSONALES.
RESPONSABLE SUSTITUTO – LEY N° 25.585.
FONDO FIDUCIARIO
POSEE ACCIONES
O PARTICIPACIONES SOCIALES
LA SOCIEDAD EMISORA NO DEBE ACTUAR
COMO RESPONSABLE SUSTITUTO
(La obligación sólo se genera cuando la titularidad de la acción
o participación corresponde a una persona física o suc. indivisa o
soc. del exterior.)
IMPUESTO SOBRE LOS CRÉDITOS Y DÉBITOS
GRAVADO,
EXCEPTO FIDEICOMISOS
FINANCIEROS
RECURSOS DE LA SEGURIDAD SOCIAL
Corresponderá su alta en el régimen
si para el desarrollo de su gestión
asume el rol de empleador.
REGIMEN DE RETENCION
IMPUESTO A LAS GANANCIAS
R.G. 830
Son agentes de retención por los pagos vinculados
con su administración y gestión. (inc. e), ANEXO IV
Son sujetos pasibles de retención (inc. d) ANEXO V),
(excepto Fideicomisos financieros vinculados a
obras de infraestructura).
Los fideicomisos atribuirán a sus fiduciantes beneficiarios
las sumas retenidas, en idéntica proporción a la que corresponde
a su participación en los resultados impositivos (Art. 9°)
IMPUESTO A LAS GANANCIAS.
TRANSFERENCIA DE BIENES INMUEBLES. RG 2139
SUJETO PASIBLE DE RETENCIÓN.
Artículo 3º, de la RG 2139 (reemplazó a la RG 3026),
SON SUJETOS PASIBLES DE
RETENCION
Los sujetos a que se refieren
los inc. a), b) e inciso incorporado a continuación del inc. d)
del Artículo 49 de la Ley de Impuesto a las Ganancias
NORMAS DE INSCRIPCION DEL FIDEICOMISO
SE APLICA PROCEDIMIENTO R.G. 2337
SOLICITUD DE INSCRIPCION
GENERA F.420/J POR
INTERNET
EL FIDUCIARIO LA REMITE POR INTERNET
“SERVICIO DDJJ Y PAGOS”
SISTEMA EMITE ACUSE DE
RECIBO
CON N° DE TRANSACCION Y
VALIDA DATOS
NORMAS DE INSCRIPCION DEL FIDEICOMISO
PRESENTAR EN LA DEPENDENCIA:
F. 420/J GENERADO POR APLICATIVO
ACUSE DE RECIBO DE LA PRESENTACION
IMPRESION DE ACEPTACION DEL TRAMITE
DENTRO DE LOS 30 DIAS DE LA ACEPTACION,
PRESENTAR DOCUMENTACION R.G. AFIP 10/97 (puede
presentarla un 3ro autorizado mediante F. 3283 por el
fiduciario
R.G. AFIP 10/97
Fideicomiso no financiero:
Fotocopia del contrato de fideicomiso.
Según sea el fiduciario persona física o jurídica, deberá
acompañarse también la documentación que para el tipo de
sujeto corresponda,
EXCEPTO: responsables que ya
hubieran presentado dichos elementos con anterioridad.
Nota, en carácter de declaración jurada, en la cual el
fiduciario identifique al fideicomiso.
FIDEICOMISO CONSTITUIDO POR TESTAMENTO:se
indicará el número de expediente y juzgado ante el cual se
tramita la sucesión .