Transcript Κατεβάστε το σε μορφή pdf

Τμήμα Ανάλυσης Euroxx
Δεκέμβριος 12, 2016
Ενημερωτικό Δελτίο
Σχόλιο Αγοράς
Με πτώση της τάξεως του 1,26% (640,09 μονάδες) έκλεισε ο Γενικός Δείκτης κατά την
συνεδρίαση της Παρασκευής. Από τις μετοχές που διαπραγματεύτηκαν, 30 κινήθηκαν ανοδικά,
75 κατέγραψαν απώλειες, ενώ 126 παρέμειναν αμετάβλητες. O δείκτης υψηλής κεφαλαιοποίησης
(FTSE Large Cap) έκλεισε στις 1.739,56 μονάδες (-1,10%), με τις μετοχές των ΕΕΕ (+0,66%),
ΜΠΕΛΑ (+0,49%) και ΜΕΤΚ (+0,14%) να καταγράφουν την καλύτερη απόδοση, ενώ στον
αντίποδα οι μετοχές των ΕΛΛΑΚΤΩΡ (-3,42%), ΛΑΜΔΑ (-3,53%) και ΕΥΡΩΒ (-4,14%)
κατέγραψαν την μεγαλύτερη πτώση. Οι Ευρωπαϊκές αγορές και οι Αμερικάνικοι δείκτες κινήθηκαν
ανοδικά.
Στοιχεία Χ.Α
Γενικός Δείκτης
FTSE-Large Cap
FTSE-Mid Cap
Συν. Κεφαλ/ση (€ δις)
Όγκος (€ εκατ.)
Κλείσιμο Ημ. Μετ/λη Από 01/01
640.09
-1.26%
+1.4%
1,739.56
-1.10%
-5.1%
770.17
-1.21%
-5.7%
44,808
-1.09%
-4.1%
50.66
61.07
660
Οικονομία
350
650
640
300
630
620





Ψηφίστηκε με 152 ψήφους των κομμάτων της συγκυβέρνησης (ΣΥΡΙΖΑ - ΑΝΕΛ) ο
κρατικός προϋπολογισμός 2017. Τα κόμματα της αντιπολίτευσης (ΝΔ, ΧΑ, ΔΗ.ΣΥ., ΚΚΕ,
Ποτάμι και Ένωση Κεντρώων), καθώς και οι ανεξάρτητοι βουλευτές, καταψήφισαν τον
προϋπολογισμό (146 ψήφοι). Απουσίαζαν οι βουλευτές Ανδρέας Μιχαηλίδης (ΣΥΡΙΖΑ) και
'Αννα - Μισέλ Ασημακοπούλου (ΝΔ), οι οποίοι εξέφρασαν μεν πρόθεση ψήφου διά
επιστολής, ωστόσο οι ψήφοι αυτές δεν καταμετρώνται στο αποτέλεσμα.
«Με έχει απογοητεύσει η στάση του Διεθνούς Νομισματικού Ταμείου», δήλωσε ο
υπουργός Οικονομικών Ευκλείδης Τσακαλώτος, μιλώντας στην εφημερίδα
«RealNews» και προσθέτει: «Λάμπει δια της απουσίας του στη διαπραγμάτευση. Δεν δίνει
καμιά μάχη για να στηρίξει την ανάλυσή του, ότι η λιτότητα δεν μπορεί να είναι λύση στο
πρόγραμμα. Και ούτε πιέζει σοβαρά τους Ευρωπαίους να συγκλίνουν με τη θέση του ότι
απαιτείται μεγαλύτερη μείωση του χρέους ή ότι δεν βγαίνουν τα πρωτογενή πλεονάσματα με
το 3,5%». Ακόμη, ο κ. Τσακαλώτος καθιστά σαφές ότι δεν θα υπάρξουν μέτρα για το 2019
και το 2020. «Να συμφωνήσουμε ίσως για παράταση του κόφτη, εάν χρειαστεί. Αλλά νέα
μέτρα η κυβέρνηση δεν πρόκειται να νομοθετήσει», δηλώνει χαρακτηριστικά.
Επιβεβαιώνει η Ευρωπαϊκή Επιτροπή πως δεν υπήρξε κάποια ενημέρωση για το
διάγγελμα του πρωθυπουργού Αλέξη Τσίπρα και τα μέτρα που ανακοίνωσε και πως
δεν θα προβεί σε κάποια ενέργεια ακόμα, μέχρι να εξετάσει πλήρως τι σημαίνουν ποσοτικά
τα μέτρα αυτά και πως επηρεάζουν τις δεσμεύσεις του Μνημονίου. Αναλυτικά η
εκπρόσωπος Τύπου για θέματα Οικονομικών Άννικα Μπράιντχαρτ δήλωσε τα εξής: «Η
Επιτροπή κατέγραψε το χθεσινό διάγγελμα του Πρωθυπουργού της Ελλάδας και τις
δεσμεύσεις του για συμμόρφωση με τους στόχους του προγράμματος. Η Επιτροπή
ξεκάθαρα γνωρίζει τις προκλήσεις των νησιών του Αιγαίου από τις μεγάλες μεταναστευτικές
ροές και η Επιτροπή εργάζεται με τις Ελληνικές Αρχές για να ανακουφίσουν τα βάρη τους».
«Η Επιτροπή είναι διατεθειμένη να εξετάσει προτάσεις από τις ελληνικές Αρχές και να δει
κατά πόσο συμμορφώνονται με τις δεσμεύσεις του Μνημονίου», συνέχισε. «Θα ήθελα να
υπενθυμίσω πως το πρόγραμμα έχει ξεκάθαρες δεσμεύσεις για εκ των προτέρων συζήτηση
όλων των μέτρων που σχετίζονται με τους στόχους του προγράμματος και για το πως να
διαχειριστούν το πλεόνασμα». Σε ερώτηση για το κατά πόσο η Επιτροπή ήταν ενήμερη και
αν συμφωνεί με το μέγεθος των παροχών η Άννικα Μπρέιντχαρτ απάντησε πως το
πρόγραμμα έχει ξεκάθαρες δεσμεύσεις που πρέπει να μας γνωστοποιούνται και πως η
Επιτροπή «δεν ενημερώθηκε για τις λεπτομέρειες του διαγγέλματος».
Για 45ο μήνα συνεχίστηκε το σερί του αποπληθωρισμού το Νοέμβριο. Συγκεκριμένα,
από τη σύγκριση του Γενικού Δείκτη Τιμών Καταναλωτή (ΓΔΤΚ) του Νοεμβρίου 2016 προς
τον αντίστοιχο Δείκτη του Νοεμβρίου 2015 προκύπτει μείωση 0,9%, έναντι μείωσης 0,7%,
που σημειώθηκε κατά την αντίστοιχη σύγκριση του έτους 2015 προς το 2014. Ο Γενικός
Δείκτης κατά τον Νοέμβριο 2016 σε σύγκριση με τον Οκτώβριο 2016 παρουσίασε μείωση
1,2%, έναντι μείωσης 0,8%, που σημειώθηκε κατά την αντίστοιχη σύγκριση του
προηγούμενου έτους. Ο μέσος Δείκτης του δωδεκαμήνου Δεκεμβρίου 2015 - Νοεμβρίου
2016 σε σύγκριση προς τον ίδιο Δείκτη του δωδεκαμήνου Δεκεμβρίου 2014 - Νοεμβρίου
2015 παρουσίασε μείωση 0,8%, έναντι μείωσης 1,9%, που σημειώθηκε κατά το αντίστοιχο
προηγούμενο δωδεκάμηνο.
250
610
600
200
590
580
150
570
560
100
550
540
50
530
520
510
8-Nov
0
10-Nov 14-Nov 16-Nov 18-Nov 22-Nov 24-Nov 28-Nov 30-Nov
Volume
2-Dec
6-Dec
8-Dec
General Index
ΕΕΕ
ΜΠΕΛΑ
ΜΕΤΚ
ΜΟΗ
ΟΤΕ
ΔΕΗ
ΜΥΤΙΛ
ΕΛΛΑΚΤΩΡ
ΛΑΜΔΑ
ΕΥΡΩΒ
0.66%
0.49%
0.14%
0.00%
-0.11%
-3.18%
-3.22%
-3.42%
-3.53%
-4.14%
Μακροοικονομικά Στοιχεία
Κλείσιμο Ημ. Μετ/λη Από 01/01
3μηνιαίο Euribor
Απ. 20ετούς Ομ/γου
Απ. 10ετούς Ομ/γου
Spread 10ετούς Ομ.
-0.32%
7.32%
6.67%
633
-0.2
+7.7
+1.8
+5.6
-19
-99
-161
-133
USD / Euro
Αργό Πετρέλαιο ($)
1.06
51.43
-1.69%
1.16%
-2.7%
38.8%
ΑΕΠ (%)
Πληθωρισμός
1,8%
-0,9%
Γ΄ Τριμ.'16
Νοε. '16
-
Πηγή: Bloomberg
Οικονομικό Ημερολόγιο
12/12/2016: ΜΟΗ – Ημ. Αποκοπής Προμερίσματος
14/12/2016: ATT – Έκτακτη ΓΣ
15/12/2016: Ευρωπαϊκό Συμβούλιο
Η βιομηχανική παραγωγή ενισχύθηκε κατά 6,8% τον Οκτώβριο σύμφωνα με
ανακοίνωση της Ελληνικής Στατιστικής Αρχής (ΕΛΣΤΑΤ). Αναλυτικότερα, η εξέλιξη του
Δείκτη Βιομηχανικής Παραγωγής, με βάση το έτος 2010=100,0, για το μήνα Οκτώβριο 2016,
σύμφωνα με προσωρινά και διορθωμένα ως προς το πλήθος των εργασίμων ημερών
στοιχεία, έχει ως εξής: Ο Γενικός Δείκτης Βιομηχανικής Παραγωγής του μηνός Οκτωβρίου
2016, σε σύγκριση με τον αντίστοιχο Δείκτη του Οκτωβρίου 2015, παρουσίασε αύξηση κατά
6,8%, έναντι μείωσης 1,7% που σημειώθηκε κατά την αντίστοιχη σύγκριση του έτους 2015
προς το 2014. Ο μέσος Δείκτης Βιομηχανικής Παραγωγής της περιόδου Ιανουαρίου Οκτωβρίου 2016, σε σύγκριση με τον αντίστοιχο Δείκτη της περιόδου Ιανουαρίου Οκτωβρίου 2015, παρουσίασε αύξηση κατά 2,3%, έναντι αύξησης 0,3% που σημειώθηκε
κατά την αντίστοιχη σύγκριση του έτους 2015 προς το 2014.
Παρακαλείστε όπως διαβάσετε την τελευταία σελίδα του παρόντος Ενημερωτικού Δελτίου, η οποία εμπεριέχει σημαντικές πληροφορίες
0.2
-0.2
-0.9
-1.0
-1.0
-2.9
-3.0
-3.2
-4.8
-4.9
Δεκέμβριος 12, 2016
Επιχειρήσεις

Το πράσινο φως από τον Ενιαίο Εποπτικό Μηχανισμό (SSM), για την πρόωρη εξόφληση των υπό αίρεση μετατρέψιμων ομολογιών
(CoCos), ονομαστικής αξίας 2,03 δισ. ευρώ, έλαβε η Εθνική. Το Συμβούλιο του SSM ενέκρινε το σχετικό αίτημα που κατέθεσε η Εθνική, με
αποτέλεσμα να δρομολογείται άμεσα η εξόφληση. Σήμερα η τράπεζα θα καταβάλει στο ΤΧΣ περίπου 165 εκατ. ευρώ, που αντιστοιχούν στο κουπόνι
της πρώτης περιόδου και στις 15 Δεκεμβρίου θα καταβάλει 2,03 δισ. ευρώ συν τους τόκους της εβδομάδας, εξοφλώντας το ΤΧΣ. Η έγκριση του
αιτήματος της Εθνικής ήρθε χάρη στην υψηλή κεφαλαιακή της επάρκεια. Η τράπεζα διαθέτει δείκτη Common Equity Tier I (CET I) 16,9%, χωρίς να
περιλαμβάνονται τα CoCos. Η κεφαλαιακή της επάρκεια προβλέπεται να ενισχυθεί σημαντικά, λόγω της δρομολογημένης απομόχλευσης από τις
τραπεζικές δραστηριότητες εξωτερικού και της πώλησης της Εθνικής Ασφαλιστικής.
Επιπλέον, τους όρους του προγράμματος εθελουσίας εξόδου που ξεκινά από την προσεχή Δευτέρα, 12 Δεκεμβρίου και θα τρέξει ως τις 22 του ίδιου
μήνα, ανακοίνωσε στις 20:00 στο προσωπικό της Εθνικής Τράπεζας η διοίκησή της. Το πρόγραμμα προβλέπει δύο δυνατότητες. Άμεση αποχώρηση
με καταβολή αποζημίωσης ως 42 μηνιαίους μεικτούς μισθούς ή δυνατότητα διετούς άδειας μετ αποδοχών.

Θέση ως μεγαλομέτοχος της Τράπεζας Πειραιώς πήρε το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας για τους υποψηφίους να καταλάβουν τη θέση
του διευθύνοντος συμβούλου, «καταψηφίζοντας» τον κ. Άνθιμο Θωμόπουλο. Το Ταμείο, με επιστολή του προς το Δ.Σ. της Τράπεζας Πειραιώς,
επαναλαμβάνει την άποψή του ως μετόχου ότι ο κ. Ανθιμος Θωμόπουλος, παρότι πληροί τα κριτήρια καταλληλότητας (fit and proper), διχάζει το
στελεχιακό δυναμικό της τράπεζας. Η τοποθέτησή του ως εκ τούτου συνεκτιμάται από το Διοικητικό Συμβούλιο της τράπεζας, το οποίο θα κληθεί στις
14 Δεκεμβρίου να αποφασίσει ποιος εκ των κ.κ. Άνθιμου Θωμόπουλου και Χρ. Παπαδόπουλου θα καταλάβουν τη θέση του διευθύνοντος
συμβούλου.

Η Alpha Bank ανακοίνωσε ότι η BlackRock, Inc., κατόπιν της από 8.12.2016 σχετικής γνωστοποιήσεώς της, κατέχει έμμεσα από την 7.12.2016
δικαιώματα ψήφου τα οποία αντιστοιχούν σε ισάριθμες κοινές ονομαστικές μετά ψήφου άυλες μετοχές σε ποσοστό 5,06%, αφαιρουμένων αυτών που
ανακοίνωσε ότι κατέχει το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας (ΤΧΣ).

Η Intralot Inc., θυγατρική του Ομίλου Intralot στις ΗΠΑ, επιλέχθηκε από τη Λοταρία της Πολιτείας του Idaho των ΗΠΑ ως προτιμητέος προμηθευτής
κατόπιν ενός ανοιχτού και ανταγωνιστικού διαγωνισμού για την προμήθεια υπηρεσιών λοταριακού συστήματος, σύμφωνα με σχετική ανακοίνωση. Το
συμβόλαιο είναι δεκαετές, με ημερομηνία έναρξης την 1η Οκτωβρίου 2017 και λήξης την 30ή Σεπτεμβρίου 2027, με δυνατότητα μέχρι δύο πενταετών
επεκτάσεων. Η συνολική αξία του συμβολαίου της αρχικής περιόδου εκτιμάται σε 60 εκατ. δολάρια.

Σχολιάζοντας δημοσίευμα του ηλεκτρονικού Τύπου το οποίο αναφέρει ότι «ο SSM έχει ζητήσει από τις ελληνικές τράπεζες να μη χρηματοδοτούν με
νέα δάνεια τη ΔΕΗ», η εταιρεία ενημερώνει ότι έχει πρόσφατα λάβει ενδεικτική πρόταση από κοινοπραξία ελληνικών τραπεζών για νέα
χρηματοδότηση ύψους €200 εκατ.
(Πηγή ειδήσεων: “www.euro2day.gr”, “www.ase.gr”, “www.insider.gr”, “www.naftemporiki.gr”, “www.imerisia.gr”, “www.capital.gr” “www.tovima.gr” “www.kathimerini.gr,”
“www.sigmalive.com”, “www.newmoney.gr ”,“www.bankingnews.gr , www.real.gr, “www.protothem.gr”)
Παρακαλείστε όπως διαβάσετε την τελευταία σελίδα του παρόντος Ενημερωτικού Δελτίου, η οποία εμπεριέχει σημαντικές πληροφορίες
Δεκέμβριος 12, 2016
AΠΟΠΟΙΗΣΗ ΕΥΘΥΝΗΣ
Το παρόν εκδίδεται από την EUROXX Α.Χ.Ε.Π.ΕΥ. και απαγορεύεται η με οποιοδήποτε τρόπο αναπαραγωγή ή δημοσίευση του χωρίς την προηγούμενη γραπτή συναίνεση της
εταιρίας. Οι αναλύσεις και εκτιμήσεις που περιέχει έχουν ενημερωτικό χαρακτήρα και σε καμία περίπτωση δεν αποτελούν πρόταση ή επενδυτική συμβουλή για αγορά ή πώληση
μετοχών ή άλλες επενδυτικές κινήσεις, οι δε πληροφορίες και τα στοιχεία αντλούνται από αξιόπιστες πηγές χωρίς καμία επαλήθευση από την εταιρία και χωρίς να παρέχεται
καμία εγγύηση για την ακρίβεια και την εγκυρότητά τους.
Το περιεχόμενο του παρόντος εγγράφου έχει συνταχθεί από το Τμήμα Ανάλυσης και Αναδοχών της EUROXX A.X.E.Π.Ε.Υ. Το έγγραφο αυτό συνετάχθη για αποκλειστική
χρήση του παραλήπτη του και δεν επιτρέπεται να επανατυπωθεί, αντιγραφεί ή διανεμηθεί καθ’ οιονδήποτε τρόπο χωρίς προηγούμενη έγγραφη άδεια της EUROXX
A.X.E.Π.Ε.Υ. Οι πληροφορίες που παρέχονται στο παρόν δεν συνιστούν πρόταση για αγορά ή για πώληση κάποιου συγκεκριμένου χρεογράφου ούτε επενδυτικές συμβουλές. Η
EUROXX A.X.E.Π.Ε.Υ, οι συγγενείς της εταιρίες καθώς και πρόσωπα ή πελάτες συνδεδεμένα με αυτήν μπορούν οποτεδήποτε να αναλάβουν κάποια θέση ή να συμμετάσχουν
σε συναλλαγές που αφορούν χρεόγραφα τα οποία αναφέρονται στο παρόν. Ενδέχεται επίσης να συνεργάζονται κατά καιρούς με τις αντίστοιχες εκδότριες εταιρίες.
Σημαντικές δηλώσεις, αναφορές και διασαφηνίσεις
Διαχωρισμός Γεγονότων από εκτιμήσεις
Στην ανάλυση αυτή διαχωρίζονται τα γεγονότα από (α) τις βάσιμες εκτιμήσεις και (β) της ανεπιβεβαίωτες δημοσιεύσεις- εκτιμήσεις. Οι βάσιμες εκτιμήσεις συμβολίζονται με
αστερίσκο (*) ενώ οι ανεπιβεβαίωτες συστάσεις-εκτιμήσεις συμβολίζονται με δύο αστερίσκους(**)
Η ανάλυση αυτή στην παρούσα (πλήρη και τελική) μορφή δεν έχει περιέλθει σε γνώση κανενός προ της δημοσίευση της. Σε κάθε περίπτωση, η τιμή στόχος δεν έχει γίνει
γνωστό σε πελάτες, μέλη ΔΣ στελέχη ή υπαλλήλους της EUROXX Α.Χ.Ε.Π.ΕΥ ή σε στελέχη της αναλυόμενης εταιρίας.
Μαθηματική Βασιμότητα των εκτιμήσεων
Ο αναλυτής διαθέτει σε ηλεκτρονική μορφή αρχεία που αποδεικνύουν την μαθηματική βασιμότητα των εκτιμήσεων του για την τιμή στόχο της εταιρίας, προς αποκλειστική & και
πιθανή μελλοντική χρήση από τις εποπτικές αρχές.
Διαβαθμίσεις
Οι διαβαθμίσεις αφορούν την σχέση της τιμής της μετοχής με την θεμελιώδη αξία, όπως καθορίζεται με την εκάστοτε ακολουθούμενη μέθοδο αξιολόγησης.
Διαβάθμιση Αναλύσειων της
EUROXX Α.Χ.Ε.Π.Ε.Υ.
Ερμηνεία Προτεινόμενης Σύστασης
Αγορά
Αναμενόμενη συνολική απ όδοση >10% σε σχέση με τη σημερινή τιμή της μετοχής
Διακράτηση
Αναμενόμενη συνολική απ όδοση μεταξύ -10% and +10% σε σχέση με τη σημερινή τιμή της μετοχής
Πώληση
Αναμενόμενη συνολική απ όδοση < -10% σε σχέση με τη σημερινή τιμή της μετοχής
Υπο Αναθεώρηση
Σύσταση και τιμή στόχος υπ όκεινται σε αναθεώρηση
*Η τιμή στόχος και η σύσταση έχουν χρονικό ορίζοντα ενός έτους
Ενδεικτική Αναφορά σε Κινδύνους
Επενδύσεις στην εξεταζόμενη εταιρία ενέχουν κινδύνους που σχετίζονται, α. Με την αγορά & διαπραγμάτευση μετοχών όπως ενδεικτικά αναφέρουμε μικρή εμπορευσιμότητα
της μετοχής, συστηματικούς κινδύνους ( η εταιρία έχει equity BETA>1) και μη συστηματικούς κινδύνους, β. Με άλλους κινδύνους όπως επιχειρηματικούς κινδύνους (εξάρτηση
πωλήσεων από μεγάλους πελάτες & διαγωνισμούς, εξάρτηση από εγχώρια αγορά, εξάρτηση από συμβάσεις συνεργασίας), συναλλαγματικούς κινδύνους κλπ. που επηρεάζουν
τα μεγέθη της εταιρίας και συνακόλουθα την τιμή της μετοχής.
Σε κάθε περίπτωση η EUROXX A.X.E.Π.Ε.Υ προορίζει την παρούσα μελέτη για επαγγελματίες Επενδυτικούς Συμβούλους ή διαχειριστές, οι οποίοι την αξιοποιούν εξετάζοντας
το επενδυτικό προφίλ του επενδυτή (φυσικού ή νομικού προσώπου) ή και επενδυτικό ορίζοντα ( ο οποίος μόνο κατά σύμπτωση μπορεί να ταυτίζεται με εκείνος της εκάστοτε
ανάλυσης) ή/και τοποθετήσεις αυτού σε άλλες αξίες, μετοχικές ή μη, πάντα στα πλαίσια των αρχών βέλτιστης κινδύνων. Η EUROXX A.X.E.Π.Ε.Υ μπορεί να μεταβάλλει τις
εκτιμήσεις της, βάσει νέων δεδομένων, χωρίς προειδοποίηση. Η EUROXX A.X.E.Π.Ε.Υ δεν μπορεί να εγγυηθεί οποιαδήποτε απόδοση σε οποιονδήποτε τίτλο σε οποιοδήποτε
χρονικό ορίζοντα και για οποιονδήποτε που κάνει χρήση πληροφοριών ή και εκτιμήσεων που περιέχονται στην παρούσα μελέτη.
Επενδυτικές συμβουλές
Δηλώσεις που σχετίζονται με συγκρούσεις συμφερόντων
Τα παραπάνω φυσικά πρόσωπα (αναλυτές & επενδυτικοί σύμβουλοι) δεν κατέχουν μετοχές της αναλυόμενης εταιρίας ή θέση σε παράγωγα προϊόντα (derivatives) στα οποία
συνυπολογίζεται/συμμετέχει η εν λόγω μετοχή. Οι αναλυτές έχουν ασχοληθεί κατά το τελευταίο 12μηνο, στα πλαίσια της απασχόλησης τους στην EUROXX A.X.E.Π.Ε.Υ και
μόνο, για εργασίες που αφορούν συμβουλευτικές υπηρεσίες προς την αναλυόμενη εταιρία, χωρίς ο μισθός τους να εξαρτάται από τις συγκεκριμένες εργασίες. Τα παραπάνω
φυσικά πρόσωπα δεν είχαν έμμισθη σχέση με την αναλυόμενη εταιρία. Η EUROXX A.X.E.Π.Ε.Υ έχει παράσχει κατά το 12μηνο συμβουλευτικές υπηρεσίες προς την
αναλυόμενη εταιρία υπαμοιβή . Η EUROXX A.X.E.Π.Ε.Υ δεν κατέχει αριθμό μετοχών της αναλυόμενης που να θεωρείται, βάσει της υπάρχουσας χρηματιστηριακής νομοθεσίας,
ως σημαντικός.
Τμήμα Ανάλυσης
Τμήμα Πωλήσεων
Euroxx Α.Χ.Ε.Π.Ε.Υ.
Βαγγέλης Καρανίκας
+30-210-6879322 [email protected]
Γιώργος Πολίτης
+30-210 6879 520 [email protected]
Παλαιολόγου 7
Γιάννης Σινάπης
+30-210-6879353 [email protected]
Ηλίας Δημητρός
+30-210 6879 485 [email protected]
15232, Αθήνα
Βαγγέλης Πήλιος
+30-210 6879486 [email protected]
Γιώργος Λυμπερόπουλος
+30-210 6879 494 [email protected] Ελλάδα
Kristi Rokhvadze
+30-210 6879 480 [email protected]
Παρακαλείστε όπως διαβάσετε την τελευταία σελίδα του παρόντος Ενημερωτικού Δελτίου, η οποία εμπεριέχει σημαντικές πληροφορίες