Transcript Fondswijzigingen najaar 2016 - Delta Lloyd Asset Management

Fondswijzigingen najaar 2016
Op deze pagina’s informeren wij u over de wijzigingen in het fondsassortiment van Delta Lloyd
Asset Management N.V.
De vraag naar en het beheerde vermogen het Delta Lloyd Azië Deelnemingen Fonds N.V. en het Delta
Lloyd L Asian Participation Fund zijn de afgelopen jaren sterk afgenomen. Daarnaast is het
groeipotentieel voor deze fondsen onvoldoende om de fondsen met het huidige beheerde vermogen
te continueren.
De aandeelhouders van Delta Lloyd Azië Deelnemingen Fonds N.V. hebben daarom op 29 november
2016 besloten tot de ontbinding en vereffening van het fonds. Het Delta Lloyd L Asian Participation
Fund is met ingang van 14 oktober 2016 in liquidatie. Om een optimaal verkoopresultaat te
realiseren wordt een liquidatieperiode van minimaal zes maanden verwacht. De liquidatie-opbrengst
wordt in delen aan de aandeelhouders uitbetaald.
Q&A
Sluiting van een Nederlands beleggingsfonds en de sluiting van een Luxemburgs beleggingsfonds
•
•
•
•
•
•
•
•
•
Waarom worden deze fondsen gesloten?
Welke fondsen betreft het?
Op welke termijn sluiten de fondsen?
Wanneer wordt de liquidatie opbrengst uitgekeerd?
Wordt de inkoop of uitgifte van aandelen in het fonds opgeschort?
Blijft het huidige beleggingsbeleid na de start van de vereffening gehandhaafd?
Blijft de bijzondere winstuitkering van toepassing?
Wie betaalt de kosten die zijn verbonden aan het sluiten van de fondsen?
Stopt Delta Lloyd volledig met beleggen in Azië?
De juridische documenten zijn te vinden op de pagina juridische informatie.
Waarom worden deze fondsen gesloten?
Deze fondsen streven naar het verkrijgen van een vijfprocentsbelang in kleine en middelgrote
beursgenoteerde Aziatische ondernemingen. Door de sterk dalende vraag naar deze fondsen en het
ontbreken aan groeipotentieel, staat de beleggingsdoelstelling onder druk. Het is daarmee niet
langer in het belang van de aandeelhouders om deze belegging strategie te continueren.
Welke fondsen betreft het?
Het Nederlandse fonds betreffende
ISIN
Fondsnaam en klasse verdwijnend fonds
1
NL0009756030
Delta Lloyd Azië Deelnemingen Fonds N.V.
Het Luxemburgse fonds betreffende
- Delta Lloyd L Asian Participation Fund, een subfonds van de Delta Lloyd L Sicav
ISIN
LU0614143120
LU0614143393
LU0614143559
Verdwijnende fondsnaam en klasse
Delta Lloyd L Asian Participation Fund A
Delta Lloyd L Asian Participation Fund B
Delta Lloyd L Asian Participation Fund IC
Op welke termijn sluiten de fondsen?
De sluiting van het Delta Lloyd Azië Deelnemingen Fonds N.V. is besloten op de bijzondere algemene
vergadering van aandeelhouders. Sindsdien is het fonds ‘in liquidatie’. Het Delta Lloyd L Asian
Participation Fund is met ingang van 14 oktober gesloten voor toe- en uittredingen en verkeert
daarmee direct in liquidatie.
De liquidatie van beide fondsen zal naar verwachting enige tijd in beslag nemen. Om de
verkoopopbrengst van de beleggingsportefeuilles te optimaliseren wordt namelijk een minimale
periode van zes maanden aangehouden. Deze periode kan –om in het belang van de aandeelhouders
een optimaal verkoopresultaat te realiseren– worden verlengd met tweemaal zes maanden.
Wanneer wordt de liquidatie-opbrengst uitgekeerd?
De opbrengst van de liquidatie wordt in twee of meer betalingen uitgekeerd. Er zullen
dividenduitkeringen en/of kapitaaluitkeringen plaatsvinden, totdat de finale liquidatie-uitkering
plaatsvindt. Uitkeringen vinden plaats pro rata de nominale waarde van de aandelen van deze
fondsen.
De eerste liquidatie uitkering voor Delta Lloyd Azië Deelnemingen Fonds is gepland op 8 december
(de intrinsieke waarde zal ex dividend gaan op 5 december). De datum van de volgende uitkering is
nog niet bekend. Deze is afhankelijk van de verhandelbaarheid van de aandelen waar het fonds een
belang in heeft.
Delta Lloyd Azië Deelnemingen Fonds N.V.
Soort
1e
2e
…
Finale-uitkering
Soort uitkering
Dividend-uitkering
Betaal datum
8 december 2016
Bedrag per gewoon aandeel
EUR 6,90
De eerste liquidatie uitkering voor Delta Lloyd L Asian Participation Fund heeft plaatsgevonden op 4
november. De tweede uitkering staat gepland op 8 december 2016. De datum van de volgende
uitkering is nog niet bekend. Deze is afhankelijk van de verhandelbaarheid van de aandelen waar het
fonds een belang in heeft.
Delta Lloyd L Asian Participation Fund A
Datum
NAV
Liquidatie uitkeringen
2
17 Oktober 2016
4 November 2016
9 November 2016
8 December 2016
9 December 2016
….
EUR 12,53
EUR 2,40
EUR 9,78
EUR 2,40
….
….
….
Delta Lloyd L Asian Participation Fund B
Datum
17 Oktober 2016
4 November 2016
9 November 2016
8 December 2016
9 December 2016
….
NAV
EUR 13,88
Liquidatie uitkeringen
EUR 2,65
EUR 10,84
EUR 2,66
….
….
….
Delta Lloyd L Asian Participation Fund Ic
Datum
17 Oktober 2016
4 November 2016
9 November 2016
8 December 2016
9 December 2016
….
NAV
EUR 1.413,29
Liquidatie uitkeringen
EUR 270,77
EUR 1.102,78
EUR 270,77
….
….
….
Wordt de inkoop of uitgifte van aandelen in de fondsen opgeschort?
De inkoop en uitgifte van aandelen Delta Lloyd Azië Deelnemingen Fonds N.V. is per 1 november
2016 nabeurs opgeschort. De laatste beurskoers is van 2 november 2016. Sindsdien komt er geen
beurskoers meer tot stand. De intrinsieke waarde van het fonds wordt wel dagelijks bepaald en
gepubliceerd.
Het Delta Lloyd L Asian Participation Fund wordt met ingang van 14 oktober gesloten en
geliquideerd. De inkoop en uitgifte wordt voor dit fonds direct opgeschort. De intrinsieke waarde van
de participaties worden na iedere tussentijdse liquidatie uitkering berekend en gepubliceerd.
Blijft het huidige beleggingsbeleid na de start van de vereffening gehandhaafd?
Gedurende de vereffening van beide fondsen zal het beleggingsbeleid gericht zijn op de liquidatie en
daarom op een aantal punten afwijken van het beleggingsbeleid zoals dat in de prospectussen
beschreven staat. Het gaat hierbij om een verhoging van het maximaal aan te houden percentage
van het balanstotaal aan liquide middelen, het vervallen van het streven om vijfprocentbelangen te
verkrijgen en het vervallen van het streven om te beleggen in minimaal tien verschillende
3
ondernemingen.
Blijft de bijzondere winstuitkering van toepassing?
Er zal gedurende de liquidatie geen sprake zijn van een bijzondere winstuitkering.
Wie betaalt de kosten die zijn verbonden aan het sluiten van de fondsen?
Alle advieskosten, juridische en administratieve kosten en uitgaven die voor de fondsen worden
voldaan, als gevolg van of voortvloeiend uit de uitvoering van de vereffening, komen voor rekening
van Delta Lloyd Asset Management. De transactiekosten voor de portefeuilleafstemming zijn hiervan
uitgezonderd.
Eventuele buitenlandse belastingen of heffingen na de finale liquidatie-uitkering, die de fondsen
verschuldigd zijn als gevolg van de uitvoering van de uitkering, komen voor rekening van de fondsen.
Alle nog af te schrijven uitgaven die verband houden met de fondsen komen voor rekening van de
fondsen. Alles nog te ontvangen vorderingen en verplichtingen van de fondsen worden op het
tijdstip van de finale liquidatie gewaardeerd: deze kunnen worden verkocht en overgedragen aan
een Delta Lloyd-onderneming tegen betaling in contanten.
Stopt Delta Lloyd volledig met beleggen in Azië?
Met de voorgenomen sluiting van deze fondsen wordt de beleggingsstrategie gericht op Aziatische
kleine en middelgrote ondernemingen beëindigd. Andere, bestaande beleggingsfondsen van Delta
Lloyd Asset Management blijven wel spreiding naar Aziatische landen houden, indien dit in het
belang is van de aandeelhouders en past binnen het beleggingsbeleid van het betreffende fonds.
4