اللجنة االقتصادية واالجتماعية لغربي آسيا (اإلسكوا) التقدم الذي أحرزته الدول األعضاء في تنفيذ توافق آراء مونتيري أعباء الدين الخارجي في بعض الدول األعضاء في.
Download
Report
Transcript اللجنة االقتصادية واالجتماعية لغربي آسيا (اإلسكوا) التقدم الذي أحرزته الدول األعضاء في تنفيذ توافق آراء مونتيري أعباء الدين الخارجي في بعض الدول األعضاء في.
اللجنة االقتصادية واالجتماعية لغربي آسيا
(اإلسكوا)
التقدم الذي أحرزته الدول األعضاء
في تنفيذ توافق آراء مونتيري
أعباء الدين الخارجي في بعض الدول األعضاء في اإلسكوا
األمم المتحدة
1
المحتويات
•
•
•
•
مراجعة مختصرة للبحوث المتعلقة بفعالية الدين الخارجي في تعزيز
النمو االقتصادي
الدين الخارجي ومؤشراته في بعض بالد منطقة اإلسكوا
القدرة على تحمّل عبء الدين وتحقيق األهداف اإلنمائية لأللفية
توصيات بشؤون الدين الخارجي في بالد منطقة اإلسكوا
2
مراجعة مختصرة للبحوث المتعلقة بفعالية الدين الخارجي
في تعزيز النمو االقتصادي
• الدين الخارجي يعرف بأنه الدين السيادى المستحق من الحكومات و
مؤسساتها المفوضة لجهة خارج البالد عكس الدين المحلي و الذي
يستحق لجهة داخلية.
• دور الدين الخارجي في التنمية االقتصادية حظى بالعديد من الدراسات
النظرية و العملية على مدار السنوات العديدة السابقة .
الناحية النظرية :
• اتفق أغلب االقتصاديون أن الدين الخارجي يمكن أن يؤدي الى زيادة
معدل النمو االقتصادي في بلد ما عن طريق زيادة الموارد المتوفرة
لهذا البلد شريطة أن الدين استخدم لتمويل استثمارات عامة ناجحة.
• ”“Diminishing returns to capital
• ""Debt Overhang
3
)1( الرسم التوضيحي رقم
Pattillo, Catherine, Poirson, Helene, and Ricci, Luca, 2002, External Debt and Growth, المصدر:
Finance & Development, June 2002, Volume 39, Number 42.
•
الناحية العملية:
العديد من الدراسات توصلت الى النتيجة أن ارتفاع
مستوى الدين سوف يؤثر سلبيا على النمو
االقتصادي .هذا و لقد قدرت بعض الدراسات أن
األثار السلبية تحدث عندما يصل الدين الخارجي
الى ال % 50من الناتج المحلي االجمالي أو ما
بين %25-20عند استعمال القيمة الحالية للدين
( )NPVأو %105 – 100من قيمة
الصادرات.
5
الدين الخارجي ومؤشراته في بعض بالد منطقة
اإلسكوا
جدول رقم ( :)1مجمل الدين الخارجي حسب المنطقة في سنة 2002و (2006مليارات الدوالرات األميريكية)
2006
()1
653
955
711
150
73
210
173
2852
2002
479
546
728
189
87
168
210
2320
المصدر :األرقام لسنة 2002أخذت من (إدارة الدين الخارجي وحالة الدين في منطقة اإلسكوا :دراستا حالة عن األردن
ولبنان – اللجنة االقتصادية واالجتماعية لغربي آسيا – األمم المتحدة) ص .5ولسنة 2006أخذت من التطورات
األمين العام A/62/151ص .28 – 25
األخيرة في مجال الديون الخارجية" األمم المتحدة – تقرير
( )1باستثناء البحرين و العراق و الكويت و فلسطين و قطر و المملكة العربية السعودية و االمارات العربية المتحدة
وعمان.
6
•
•
•
منطقة أوروبا ووسط أسيا حصلت على زيادة قدرها % 75خالل هذه المدة في قيمة الدين الخارجي.
منطقة شرق آسيا والمحيط الهادىء حصلت على زيادة قدرها .%36
منطقة االسكوا حصلت على نقص وقدره .%16
جدول رقم ( :)2الدين الخارجي لبلدان مختارة من أعضاء االسكوا( 2006-2001 ,ماليين الدوالرات
األميريكية)
2006 2005 2004 2003 2002 2001
29339 30096 31177 29446 28683 28167
8000 7696 8066 8337 8108 7534
23963 22362 22173 18605 17081 12451
6502 6508 18981 19266 19966 20741
5563 5362 5488 5375 5224 5086
المصدرGlobal Development Finance, GDF 2007 Online/Data & Statistics :
البنك الدولي.
7
http://devdata.worldbank.org/query/default.htm
الجمهورية اليمنية
• بلغ رصيد الدين الخارجي في اليمن 5.56مليار دوالر في نهاية
2006مرتفعا ً من 5.36في 2005أي بزيادة قدرها 200
مليون دوالر أو .%3.7
• وكباقي البالد في منطقة األسكوا فإن ارتفاع أسعار صرف عمل
بعض بالد الدائنين كانت الى حد كبير مسؤولة عن هذه الزيادة.
• وعند أخذ الجهة المانحة للدين اليمني فهناك ثالث مجموعات
رئيسية .األولى هي مؤسسات التمويل الدولية والتي كانت حصتها
في نهاية 2006ما يقرب عن %51من إجمالي الدين العام .ثم
الدول األعضاء في نادي باريس وحصتها ،% 31.5وأخيرا
الدول غير األعضاء في نادي باريس وحصتها .%17.5
8
• مؤشرات الدين في اليمن من 2002الى 2006كانت جيدة نوعا ً ما عند مقارنتها بالبلدان األربع
األخرى.
•إال أن صندوق النقد الدولي في دراسة عن قدرة احتمال الدين الخارجي في اليمن يشير الى أن اليمن قد
يواجهه صعوبات بخصوص الدين الخارجي نظراً العتماد االقتصاد اليمني على إيرادات النفط والتي
كانت مسئولة عن غالبية الصادرات في .2006
•يوضح أهمية تخفيض المصروفات الحكومية عن طريق إنهاء مساعدات الدولة المتمثلة في إسناد أسعار
الوقود ،التحكم في مصروفات الخدمة المدنية والدفاع وكذلك تنفيذ ضرائب على المبيعات والتي يق ّدر أنها
ستزيد من %5الى %10في 2009وغيرها من الوسائل التي تنعش الدخل الحكومي.
جدول رقم ( :)4مؤشرات الدين الخارجي في اليمن ( 2006 – 2001ماليين الدوالرات)
%
%
%
%
/
%
%
%
*
2004
223
113
- 47
44
85
2005
211
- 126
- 66
35
65
2006
226
201
- 122
32
-
2001
259
11
- 60
58
102
2003 2002
176
171
151
138
0
-5
54
58
96
100
5
3
3
3
3
-
1
9
1
7
1
4
1
6
0
7
0
6
82
84
86
86
87
89
33
35
38
40
41
45
5006
275
5621 5216
273
274
6431
270
8213
256
257
المصدر:البنك الدولي .GDF online, 2007
9
*نصيب الفرد محسوب بالدوالر
الجمهورية العربية السورية
حققت سوريا تغيرات كبيرة في مجال إنقاص رصيد الدين الخارجي خالل الفترة من 2002الى 2006حيث نقص رصيده من 20مليار
•
الى 6.50مليار خالل هذه المدة.
الجزء األكبر من الدين السوري كان مستحقا ً لالتحاد الروسي ولقد تمّت تسويته في سنة 2005عندما شطبت روسيا 9.8مليار دوالر من
•
ّ
ديون سوريا وهذا يمثل حوالي %73من أجمالي الدين العائد الى الحقبة السوفياتية .ولقد حسّن إلغاء هذا الدين المؤشرات الخاصة بالدين
الخارجي .
جدول رقم ( :)5مؤشرات الدين الخارجي في سوريا ( 2006 – 2001ماليين الدوالرات)
%
%
%
%
/
%
%
%
*
2006
2005
187 205
0
- 6.5
0 9832
19
24
60
2001
280
- 916
0
2002
218
- 775
0
2003
260
- 700
0
2004
234
- 285
0
102
264
97
236
88
237
81
209
4
3
3
3
2
1
24
1
21
0
18
0
17
0
13
0
14
71
74
76
77
70
69
3
3
2
2
6
5
7866
8477
8118
9101
1203
1129
1063
1021
1092
7
333 342
10المصدر:البنك الدولي * GDF online, 2007نصيب الفرد محسوب بالدوالر
-
-
األردن
•المشاكل المتعلقة بالدين الخارجي في األردن في سنة 1989
• تح ّدد سقفا ً للدين المحلي والخارجي على أن ال يتجاوز أي منهما
%60من الناتج المحلي اإلجمالي بحلول يناير 2006وأال يتجاوز
مجمل الدين %80من الناتج المحلي اإلجمالي بحلول يناير .2008
•ارتفع رصيد الدين الخارجي في األردن في 2006بـ 300مليون
دوالر من 7.7مليار دوالر الى 8.0مليار أي بحوالي %4والسبب
األساسي هنا هو ارتفاع أسعار صرف معظم العمالت العالمية مقابل
الدينار األردني .ولقد شهد رصيد الدين الخارجي بالدوالر األميركي
والدينار الكويتي والدرهم اإلماراتي ارتفاعا ً خالل فترة 2004الى
.2006
•وبالنظر الى مؤشرات القدرة الحقيقية على خدمة الدين (جدول رقم
)6نرى أن األردن قد حقق تحسّن في هذه المؤشرات من 2002حتى
.2006
11
جدول رقم ( :)6مؤشرات الدين الخارجي في األردن 2006 – 2001
(ماليين الدوالرات)
%
%
%
%
/
%
%
%
*
2001
663
179
- 101
82
121
2002
589
574
- 66
84
117
2003
1158
229
- 61
81
114
2004
704
- 271
- 98
70
94
2005
616
- 370
0
59
81
11
8
16
8
6
3
6
2
7
2
9
2
6
2
8
2
9
43
42
46
49
49
50
24
25
24
24
25
25
6236
1532
6950
1609
7295
1615
8557
1525
9521
1422
1432
GDF online, 2007المصدر:البنك الدولي.
12
*نصيب الفرد محسوب بالدوالر
2006
688
304
0
54
-
لبنـــان
•الدين الخارجي في لبنان ذو خاصية فريدة حيث أن غالبيته دين عملة
أجنبية تحتفظ به كيانات محلية.
•والدين الخارجي في لبنان في حالة ال يحسد عليها ليس فقط من ناحية
الزيادة في حجمه فنسبته الى الدخل القومي مرتفعة.
•نسبة خدمة الدين للصادرات كانت للبنان %18 ،%24 ،%20 ،%26
في .2005 – 2002
•انخفاض نسبة القروض الميسّرة الى مجموع الدين الخارجي في لبنان (بين
%3و %5من 2002الى )2006مقارنة بنسبتها في اليمن وسوريا
ومصر حيث تزيد عن .%70
•نصيب الفرد المرتفع من الدين الخارجي في لبنان والذي تراوح بين
5500دوالر أميركي في العام 2002الى 3260دوالر في العام2005
13
جدول رقم ( :)8مؤشرات الدين الخارجي في لبنان ( 2006 – 2001ماليين الدوالرات)
#
%
2001
1463
2594
0
73
-
2002
2188
4631
0
94
200
2003
3250
1523
0
97
112
2004
4349
3568
0
106
122
2005
3554
189
0
108
112
2006
4433
1600
0
109
-
%
-
26
20
24
18
-
%
%
/
5
21
6
15
7
17
7
18
7
15
7
18
%
4
3
6
6
5
5
%
5
4
4
4
3
3
%
*
14
-
8558
5576
5592
1664
6
4749
1824
8
4415
1996
1
3259
GDF online, 2007المصدر:البنك الدولي*.نصيب الفرد محسوب بالدوالر
-
مصــر
15
•انخفض الدين الخارجي في مصر في العام 2006الى 29.3مليار
دوالر للسنة الثانية على التوالي بعد أن بلغ 30مليار في العام 2005
و 31مليار في العام 2004
•قدمت دول االتحاد األوروبي %41من الدين الخارجي في عام
2006في حين أن الواليات المتحدة األميركية قدمّت .%14.5
•ش ّكل الدوالر األميركي حوالي %42من العمالت المكوّ نة للدين
الخارجي وهذا لوجود التزامات بالدوالر األميركي مستحقة لدول دائنة
باإلضافة الى الواليات المتحدة األميركية.
•االقتصاد المصري بدون شك مثقل بأعباء المديونية الخارجية الشديدة
ويظهر ذلك عند دراسة نسبة خدمة الدين للصادرات حيث كانت هذه
النسبة مرتفعة لمصر.
جدول رقم ( :)9الدين الخارجي حسب أهم الدول والجهات الدائنة -األهمية
النسبية
2006
100,0
14,5
12,2
40,9
18,0
4,6
5,6
3,2
1,5
1,3
1,3
2,0
0,3
5,5
2002
100,0
18,8
12,3
37,0
16,8
4,6
2,8
3,2
1,9
1,9
1,3
0,8
7,7
2,6
المصدر :البنك المركزي المصري ,المجلة االقتصادية .عدة مجلدات من 2002الى 2006والم ّجلد السابع واألربعون.
العدد األول .2006/2007
16
جدول رقم ( :)11مؤشرات الدين الخارجي في مصر (2006 – 2001ماليين الدوالرات)
#
%
%
%
%
/
%
%
2006 2005
2201 2334
- 757 - 1081
0
0
27
34
2001
1983
- 1019
0
29
2002
2019
516
0
32
2003
2645
763
0
35
2004
1998
1731
0
40
138
143
125
102
81
10
10
11
7
6
1
8
1
7
1
6
1
6
1
6
1
6
71
74
77
73
68
70
13
14
14
13
13
13
-
%
*
20447
411
GDF online, 2007المصدر:البنك الدولي.
17
*نصيب الفرد محسوب بالدوالر
- 37158 30429 23599 20029
389
407
429
413
410
القدرة على تح ّمل عبء الدين وتحقيق األهداف اإلنمائية لأللفية
المشاركون في المؤتمر الدولي لتمويل التنمية المنعقد في مونتيري –
المكسيك في مارس 2002اتفقوا على عدة غايات عرفت بأهداف
األمم المتحدة اإلنمائية لأللفية وتهدف الى:
(أ) خفض نسبة الذين يعيشون دون عتبة الفقر الى النصف بين
العامين 1990و 2015
(ب) تحسين التعليم االبتدائي
(ج) إزالة الفوارق بين الجنسين في التعليم
(د) خفض وفيات األطفال والوفيات النفاسية
(ه) قلب عجلة انتشار فيروس نقص المناعة المكتسب/اإليدز
والمالريا وسائر األمراض باالتجاه المعاكس
(و) ضمان االستدامة البيئية
(ز) إقامة شراكة عالمية بين البلدان المتقدمة النمو والبلدان النامية.
18
حدد توافق آراء مونتيري عدة إجراءات أساسية وهي :
(أ) تعبئة موارد مالية محلية لصالح التنمية
(ب) تعبئة موارد مالية دولية ،بما في ذلك االستثمار المباشر األجنبي
(ج) استخدام التجارة الدولية كقوة دافعة للتنمية
(د) زيادة التعاون الدولي المالي والتقني لخدمة التنمية
(ه) السعي الى تخفيف عبء الدين الخارجي ،والى إدارة الدين على
نحو مستدام
(و) معالجة المشاكل المتأصلة في النظم ،بما في ذلك تعزيز التالحم
والتماسك بين النظم الدولية النقدية والمالية والتجارية ،دعم ًا للتنمية.
وقدرّ ت المساعدة اإلنمائية الرسمية اإلضافية بـ 50مليار دوالر أميركي
سنويا ً
19
جدول رقم ( :)12المساعدة اإلنمائية الرسمية على نطاق العالم( .مليارات الدوالرات األميريكية)
2001
52,3
2002
58,3
2003
69,1
2005 2004
106,8 79,4
2006
103.9
2,5
4,5
8,3
25,0
18,6
7,1
المصدرStatistical Annex From the 2007 Development Co-operation Report. OECD :
•وبالنظر الى جدول رقم ( )12نرى أن هذه الزيادة اإلضافية لم
تتحقق من سنة 2003الى .2006
• تعديل مفهوم القدرة على تحمل عبء الديون أمراً أساسا ً لدعم النمو
ولبلوغ األهداف اإلنمائية.
• المفهوم الذي تجريه المؤسسات المالية الدولية حتى اآلن ير ّكز
على القدرة على خدمة الدين وخطر التخلف عن سداد الدين.
20
•وقد قام صندوق النقد الدولي والبنك الدولي في العام 2005بوضع
نموذج تحليلي محسّن بخصوص القدرة على تحمّل الديون بزيادة
تكييفية مع وضع وخصائص كل بلد.
• إال أن هذا المفهوم ال يشمل تقييما ً لالحتياجات الالزمة لتحقيق
األهداف اإلنمائية لأللفية بحلول الموعد المستهدف ( ،)2015كما أنها
ال تراعي اعتبارات حقوق اإلنسان من تلك العملية وأشار الخبير
مودهو في هذا الخصوص.
•إن عمليات تقييم القدرة على تحمل الديون ال تراعي بالضرورة
اعتبارات حقوق اإلنسان في تلك العملية ،وفي هذا الخصوص ت ّم
اقتراح نموذج بديل لقياس القدرة على تحمّل الديون ويركز على
األهداف اإلنمائية لأللفية وما تتضمنه من أثر في خصوص حقوق
اإلنسان .وعند اتباع هذا التعريف يمكن "اعتبار الديون الخارجية
المستحقة على سبعين بلداً ديونا ً مفرطة وينبغي من ث ّم إلغاؤها ،وهو م
سيقلّص عدد البلدان المقترضة الى نحو أربعين بلداً"
21
توصيات بشؤون الدين الخارجي في بالد منطقة اإلسكوا
.1
بالنظر الى حجم الدين الخارجي في هذه البلدان وحيث أن تخفيض عبء الدين
عن هذه البالد يمكن أن يكون له دور هام في اإلفراج عن موارد يمكن استعمالها
لتحقيق األهداف اإلنمائية المتفق عليها فإنه يجب على الدائنين أن يعملوا على
زيادة المساعدة اإلنمائية الرسمية بما فيها تخفيف عبء الدين حسب ما اتفق عليه
في إطار توافق آراء مونتيري.
.2
على الحكومات أن تستمر في السير بخطوات سريعة فيما يخص مجال خصخصة
الشركات المملوكة للدولة واستخدام حصيلة هذه الخصخصة في تخفيض الدين
الخارجي.
.3
على الحكومات في بالدنا الخمس إقرار أن هدفها من االعتماد على هذه الديون
الخارجية في برامج التنمية المختلفة خالل السنوات الطويلة الماضية لم يوافقه
النجاح الى حد كبير .وفي هذا الخصوص يجب على الحكومات المعنية أن تزيد
جهودها الصالح أنظمتها المالية من حيث تحسين نظم تحصيل الضرائب للحد من
مسألة التهرب الضريبي وتوسيع القاعدة الضريبية وترشيد اإلنفاق الحكومي حيث
تقل الحاجة الى الديون الخارجية.
22
توصيات بشؤون الدين الخارجي في بالد منطقة اإلسكوا (تابع)
.4
.5
.6
.7
23
على الحكومات أن تعمل على خلق بيئات استثمارية سليمة لهذه الدول للحد من
االعتماد على الدين الخارجي .وعليه فالحكومات عليها أن تبذل أقصى الجهود من
إصالح اللوائح المصرفية والمالية حيث أن هذا سيؤدي الى تحسين في سياسة إدارة
الدين في هذه البالد.
حيث أن للدائنين والمدينين مسؤولية مشتركة بخصوص تسوية الدين فإنه يجب على
الجهات الدائنة أن تأخذ في عين االعتبار حالة عدم االستقرار السياسي واالقتصادي
الناتج عن الصراعات اإلقليمية في منطقة اإلسكوا وبالتالي التحلي بالمرونة تجاه
هذه البلدان التي ال تستطيع إيفاء تعهداتها.
نظراً لصعوبة وتشعب مسألة إدارة الديون الخارجية فعلى الدول المعنية الخمسة أن
تدرس إمكانية إنشاء مؤسسة مشتركة بينها تكون مسؤوليتها تقييم الدين الخارجي
في هذه البالد من حيث وضع خطة طويلة األجل لتقليص حد هذا الدين.
من المهم أن تستمر هذه الدول في بذل الجهود لالرتقاء بمستوى مسؤوليها لزيادة
مهارتهم في الجمع المنهجي الحصاءات الدين واستخدام برامج حاسوبية إلدارة
الدين مثل نظام إدارة الدين والتحليل المالي لرصد الدين وتحليل سياسة الدين.