Transcript Vērtspapīri, akcijas, ieguldījumu fondi un pensiju sistēma ()

Diāna Krampe
INVESTĪCIJAS
Nodarbības plāns
 Projekta darbs
 Investīcijas
 Garais starpbrīdis
 Pensiju sistēma
 Ienākumu deklarācija
 Nulles deklarācija
 …
Projekta darbs
 Uzdevuma lapa
 Mērķu iesūtīšana – līdz 6.martam
 Piemēri
 Noslēguma prezentācija
 Piemēri
Mērķu un plāna piemērs I
 Izdevumu uzskaiti pirms tam neveicu.
 Mani pārsteidza tas, ka tik daudz tērēju pārtikai un




transportam.
Vēlos samazināt izdevumus pārtikai līdz Ls 170 mēnesī (par
40 Ls). To darīšu:
 dodoties uz veikalu ne biežāk kā 2 reizes nedēļā;
 iepērkoties tikai pēc saraksta.
Daļu no ietaupītās summas novirzīšu “drošības spilvenam”.
Gribu sakrāt drošības spilvenu Ls 300 apmērā līdz šā gada
decembrim. Algas dienā šim mērķim citā kontā ieskaitīšu
vismaz 30 Ls.
Nopirkšu e-talonu 20 braucieniem (šobrīd maksāju par katru
braukšanas reizi atsevišķi – 0,70 Ls).
Gribu palielināt savus tēriņus izklaidei. Katru mēnesi 15 Ls
atlikšu malā, lai pēc tam ar visu ģimeni varētu aiziet uz
koncertu un leļļu teātri.
Mērķu un plāna piemērs II
 Savā budžetā neko mainīt nevēlos.
Izdevumu uzskaiti veicu jau pirms tam, un
turpināšu darīt to arī turpmāk.
 Budžeta plānošana man ir palīdzējusi:
 sakrāt naudu ārzemju ceļojumiem vasarā;
 atrast papildu ienākumu avotu (pa brīvdienām
strādāju kā tekstu korektore reklāmas
aģentūrā);
 ieguldīt naudu dzīvības apdrošināšanā un
pensiju 3.līmenī.
Noslēguma prezentācija
Piemērs…
Ieguldījumu pamatprincipi
 Krāšana un ietaupīšana
 ļoti zems risks, konkrēts mērķis
 Ieguldījumi
 ar cerību savu naudu pakāpeniski pavairot
 Spekulācija
 liels risks, liela un ātra peļņa
Ieguldījumu novērtēšana
 Drošība - risks visu zaudēt
 Ienesīgums – peļņa vai % likme
 Likviditāte – naudas pieejamība
 Banku likviditātes rādītājs...
Trijstūris “2 no 3”
Ienesīgums
Drošība
Likviditāte
Ienesīgums
Drošība
Likviditāte
Ienesīgums
Drošība
Likviditāte
Ienesīgums
Drošība
Likviditāte
Ko izvēlēties?
 Riska tolerance
 Ieguldījumu mērķis
 Zināšanas
 Iespēja atvēlēt laiku
Kā nauda pelna naudu?
Rīsa graudiņu skaits
1.diena - 1
2.diena - 2
3.diena - 4
…
30.diena - 536 870 912
…
60.diena - 576 000 000 000 000 000
…
100.diena - 634 000 000 000 000 000 000 000 000 000
Ienesīguma veidi
 Parastie procenti
 Saliktie procenti
 Aktīva vērtības pieaugums
 Īstenojas tikai pārdošanas gadījumā
Salikto % formula
 NV = TV (1 + i)n
 NV – nākotnes vērtība
 TV – tagadnes vērtība
 i – % likme
n
–
periodu
skaits

Kā nauda pelna naudu?
 Salikto procentu spēks:
 Nauda pelna procentus...
 ... tad procenti pelna procentus utt.
 Īpaši labi darbojas ilgākā laika periodā
 Tādēļ ieguldīt mazliet visu laiku ir labāk...
 ... nekā ieguldīt daudz vienā reizē!
 Jo biežāk notiek procentu aprēķins, jo labāk.
 Neiztērēt noguldījumu peļņu...
Kas sāk agrāk, nopelna vairāk!
 Inese un Ilmārs nogulda pa 100 eiro mēnesī
ar ienesīgumu 10% gadā.
 Inese: 20-30 gadu vecumā.
 Ilmārs: 30-59 gadu vecumā.
 Kas būs noticis, kad abi būs sasnieguši 60
gadu vecumu?
Kas sāk agrāk, nopelna vairāk!
20 gadi
30 gadi
40 gadi
50 gadi
60 gadi
Ieguldīts:
Inese, EUR
Ilmārs, EUR
0
20 655
55 914
151 363
409 745
(12 000)
0
0
20 484
75 937
226 049
(36 000)
Nelielas atšķirības ienesīgumā
nozīmē daudz!
 Katru mēnesi tiek noguldīti 100 eiro.
 4 dažādi ieguldījumu veidi ar ienesīgumu:




5%
8%
12%
15%
 Cik liela būs atšķirība pēc 30 gadiem?
Nelielas atšķirības ienesīgumā
nozīmē daudz!
5 gadi
5%
10 gadi
6 809
20 gadi
15 499
30 gadi
40 746
Ieguldīts:
81 870
36 000
8%
12%
15%
7 341
18 128
57 266
141 761
36 000
8 110
22 404
91 986
308 097
36 000
8 734
26 302
132 707
563 177
36 000
Likums 72
FORMULA:
72 / ienesīgums % periodā = periodu skaits, kas vajadzīgs,
lai naudu divkāršotu
UZDEVUMS:
Noguldījums EUR 10 000
 Bankas depozīts – 4% gadā
 Ieguldījums fondos –
vidēji 9% gadā
Likums 72
FORMULA:
72 / ienesīgums % periodā = periodu skaits, kas vajadzīgs,
lai naudu divkāršotu
UZDEVUMS:
Noguldījums EUR 10 000
 Bankas depozīts – 4% gadā
72:4 = 18 gadi
 Ieguldījums fondos –
vidēji 9% gadā
72:9 = 8 gadi
Kas ir risks?
 Risks ir noteiktu ieguldījumu zaudējumu vai
ieguldījuma peļņas nesaņemšanas varbūtība.
 Riskanti ir visi produkti.
 Atšķirīgs ir riska līmenis.
 Risks ir tiešā veidā saistīts ar peļņu.
 Laiks samazina riska ietekmi.
 Pārdomāta ieguldīšana ir mazāk riskanta.
Risku veidi
 Tirgus risks jeb sistemātiskais risks
 Sektora risks
 Uzņēmuma risks
 Procentu likmes risks (vērtspapīriem)
 Inflācijas risks
 Kredītu risks
 Valūtas risks
 Politiskais risks
Finanšu tirgus cikliskums
Ieguldījumu veidi
 Termiņdepozīti
 Akcijas
 Obligācijas un parāda vērtspapīri
 Ieguldījumu fondi
Akcijas
 Akcija ir vērtspapīrs, ko izlaiž (emitē)
uzņēmums, lai iegūtu papildu finanšu līdzekļus
savas darbības turpmākai pilnveidošanai un
jaunu projektu finansēšanai.




Akcionāri ir īpašnieki
Dod iespēju saņemt dividendes (ilgt.)
Var pelnīt uz akciju cenu pieauguma rēķina (īst.)
Tiek tirgotas biržās
Akciju tirgus indeksi
 Parāda kopējo tirgus tendenci
 Reģionu indeksi
 Tirgus sektoru (nozaru) indeksi
 Nasdaq 100 – lielākās ASV kompānijas
 S&P 500
 u.c.
Parāda vērtspapīri
 Obligācijas un citi parāda vērtspapīri ir
aizdevums valstij vai uzņēmumam. Iegādes
brīdī zināmi:
 % likme
 aizdevuma summa
 atmaksas termiņš
Veidi
 Obligācija –
 ilgtermiņa (termiņš ilgāks par gadu) valsts,
pašvaldības vai uzņēmuma parāda vērtspapīrs;
 Parādzīme –
 īstermiņa vērtspapīrs ar diskontu;
 Hipotekārā ķīlu zīme –
 apliecinājums aizdevumam.
Ieguldījumu apliecības
 Ieguldījumu apliecība ir ieguldījumu
sabiedrības, kas pārvalda ieguldījumu fondu,
izsniegts vērtspapīrs.
Priekšrocības
 Risku diversifikācija (5% ierobežojums)
 Profesionāla pārvaldība
 Laika ietaupīšana
 Augstāks ienesīgums nekā depozītiem
Risku diversifikācija
Zaudējumi un peļņa
Zaudējums %
Peļņas %, lai
kompensētu
zaudējumu
10
11
20
25
30
43
40
67
50
100
60
150
70
233
80
400
90
900
Izvērtēšana
 Ieguldījumu stratēģija (mērķis, risks,
ierobežojumi)
 Līdz 25% akcijās – konservatīva
 25-75% – sabalansēta
 Virs 75% – spekulatīva
 Komisijas maksas
 Nodokļi
 Iegādes un pārdošanas nosacījumi
Pensiju sistēma
Pensiju sistēma
Gads
1. līmenis
2. līmenis
2001 - 2006
18%
2%
2007
16%
4%
2008
12%
8%
2009
18%
2%
2010
18%
2%
2011
18%
2%
2012
18%
2%
no 2013
14%
6%
Pensiju sistēma
Gada ienākumu deklarācija
 Papildu ienākumu avots!
 Iemesli
 Nav izmantots neapliekamais minimums
 Nav reģistrēts apgādājamais
 Ir bijuši attaisnotie izdevumi:




Ārstniecība, izglītība
Zobārstniecība, plānveida operācijas
Dzīvības apdrošināšana, pensiju 3. līmenis
Ziedojumi
Nulles deklarācija
Kam tā jāiesniedz?