Transcript 1.펀드매니저는 이런 일을 합니다

펀드매니저란 ?
펀드매니저(fund manager)는 자본시장, 즉 주식시장의 변동에 따라 포트폴리오를 조합하여 최대한의
투자수익을 올리도록 노력하는 전문가를 말합니다.통상 우리나라에서는 자산 운용을 전문으로 하는 투
신사의 주식운용부에 근무하는 사람을 펀드매니저로 지칭하고 있습니다.
1.펀드매니저는 이런 일을 합니다
펀드매니저란 투자신탁회사, 은행, 보험사, 투자자문사 등에서 자산운영을 담당하는 전문가를 말한다.
뭉칫돈(펀드)을 주식, 채권 등에 투자해 수익을 내는 게 이들의 이익이다. 통상 자산 운용을 전문으로 하
는 투신사의 주식운용부에 근무하는 사람을 펀드매니저로 부른다. 펀드는 보통 손실위험 회피를 위해
주식, 채권, 파생금융상품, 현금 등으로 나누어 운용된다.
주식 쪽은 주식펀드매니저가 담당하고, 채권 쪽은 펀드매니저가 담당해서 각자의 주식과 채권을 사고
파는 것이다. 이 가운데 주식은 가격변동이 워낙 심해 고난도의 기술이 요구된다. 펀드매니저라고 하면
통상주식투자 전문가를 떠올리는 것도 이 때문이다. 펀드매니저는 자금사정의 변화 및 주식시장의 변동
에 따라 포트폴리오(portfolio: 투자자산의 구성)를 조정하여 항상 최대한의 이익을 얻도록 투자계획을
세우게 된다. 때문에 펀드매니저를 잘 만나야 한다. 수익증권의 투자대상은 주식과 채권이다.
주식시장이 활황을 보일 것으로 예상되면 주식투자비중이 높은 주식형 수익증권(주식은 손실위험이 큰
만큼 투자수익이 채권에 비해 높은데 주식형 수익증권의 판매를 통해 모인 자금이 주식형 펀드가 된다),
그 반대일 경우에는 공사채형 수익증권(채권은 주식에 비해 손실위험이 작은 대신 투자수익이 상대적으
로 낮다)에 투자하는 것이 유리하다.
고객들로부터 모이게 되는 자금은 펀드(뭉칫돈) 단위로 운용되며 일정한 금액이 모이면 펀드의 모집은
마감된다. 운영되는 펀드별로 수익률은 다를 수밖에 없는데, 펀드의 투자대상 및 펀드를 운용하는 펀드
매니저의 능력에 따라 수익률에 차이가 생긴다.
펀드매니저들은 한사람이 몇 개의 펀드를 운용하기도 하고 하나의 펀드에 여러 명의
펀드매니저들이 팀제 형태로 참여하기도 한다. 단 일주일만에 몇 십억 원의 이익을 볼 수도 있고, 반대로
몇 십억 원의 손실을 볼 수도 있다. 수천억 원에 이르는 펀드가 펀드매니저의 손에 의해 운용되는 것이
다.
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펀드매니저란 ?
2. 펀드매니저에 필요한 적성
펀드매니저가 갖춰야 될 조건은 판단력, 순발력, 분별력이 강조된다. 끈기와 승리욕도 필요하다. 강한 체
력은 필수조건이다. 하루종일 긴장 상태이기 때문에 업무수명이 대체로 짧다. 40대를 넘으면 관리자로
물러 나는게 보통이다.
3.펀드 매니저가 되는 길
국내에는 펀드매니저가 되는 공인 자격증은 투자자산운용사이며 단계별로 취득해야할 자격증은 펀드투
자권유대행인, 증권투자권유대행인,리스크관리사, 금융투자분석사, 투자자산운용사, CFA, 증권분석사 순
이다.
펀드매니저가 되기 위해서는 일단 금융기관에 입사해야 하며 특히 투자신탁회사에 입사하는 것이 가장
빠른 길이다. 투자신탁의 경우 직원 중(보통 입사 후 대리급 정도가 되는 사람)에서 필기시험(법학, 경영,
경제 등의 과목)과 면접을 통하여 선발하거나 주식운용부나 채권운용부로 발령을 받아 펀드매니저 업무
를 보기도 한다. 은행의 경우도 마찬가지로 주식운용부나 상품운용부로 부서를 배치 받으면 펀드매니저
로서 성장할 수 있는 기회를 가질 수 있다.
그렇지만 은행이나 증권회사의 경우는 이들을 펀드매니저라고 부르지는 않으며 단지 주식운용부나 상
품운용부, 투자자문운용부의 직원으로서 펀드를 운용하는 업무를 담당하게 된다. 이러한 경우 보통은 타
부서, 가령 법인영업부(법인브로커), 투자분석부(애널리스트) 등과 같은 곳에서 실무와 분석기법을 익히
고 나서 적성검사 및 까다로운 면접 등을 통과해 상품운용부서로 발령 받아 정식으로 펀드매니저 업무
를 담당하게 된다.
학교추천일 경우 추천서가 대체로 경영, 경제, 법학과 등 법정계열 및 상경계열로 한정되며 공채시험일
경우 전공제한은 특별히 없는 편이다.정식 펀드매니저가 되기까지는 부단한 자기개발 노력이 필요하다.
국제경기흐름 파악은 물론 정치의 흐름과 기업의 작은 정보에도 민감해야 하며, 또한 증시변화에 따른
판단력과 결단력이 매우 중요하다. 또한 불특정 다수의 투자자로부터 자금을 모아 최소한의 위험으로
수익을 늘려 다시 고객에게 돌려주는 등 일 자체에 자신의 능력이 그대로 드러나기 때문에 도전적이고
자기 성취감이 강한 사람에게 적합하다.
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펀드매니저란 ?
4. 펀드매니저가 따야하는 자격증은 ?
펀드투자권유대행인 ⇒ 증권투자권유대행인 ⇒ 리스크관리사 ⇒ 금융투자분석사 ⇒ CFA ⇒ 투자자산
운용사 ⇒ 증권분석사
5. 펀드매니저의 관련학과는 ?
경영학, 경제학, 법학
6. 펀드매니저의 전망은 ?
금융시장 개방과 합작사 및 외국 증권사의 국내 진출 증가, 해외 진출증가 등 국제화와 더불어 종전처럼
주식시황에 의존하던 경영을 탈피, 고도의 투자기법 개발과 선물, 옵션 등 파생상품의 개발과 사업영역
확대로 수익원을 다각화하는 선진경영을 통해 향후 증권시장 발전과 함께 펀드매니저와 투자분석가에
대한 수요는 지속적으로 확대될 것으로 전망된다.
금융실명제의 실시로 최근 주식시장에서는 과학적 분석에 의한 투자방법이 자리를 잡아가고 있다. 이에
따라 투자신탁회사나 증권회사 등 기관투자가들의 비중이 높아져 가고 있다. 전문성과 경험을 두루 갖
춘 기관투자가에게 자금을 맡겨 투자를 대행함으로써 수익을 올리는 간접투자가 더욱 활발해질 것을 예
상해 볼 때 펀드운용의 책임을 지는 펀드매니저의 위상은 더욱 높아질 것으로 보인다.
앞으로도 경기변동에 따른 금리의 등락과 투자환경의 급격한 변화는 일반 투자자들의 투자전략을 많이
바꿔놓을 것이다. 즉 가계 부문에서 직접 투자는 한계가 있고 다양한 상품을 소화할 능력이 없기 때문에
본인이 직접 투자를 하지 않고 펀드매니저들을 이용한 간접투자가 늘어날 것이며 이를 통해 투자자들도
어느 펀드가 고수익을 올리고 어느 펀드매니저가 운용실적이 가장 좋은지를 판단하여 실적이 좋은 펀드
매니저들에게 많이 몰리게 될 것이다.
또한 투신운용사, 투자자문사는 물론 은행들도 뮤추얼펀드(투자자가 계약자가 아닌 주주로 참여하는 수
익증권과 비슷한 간접투자상품)를 대거 운용할 예정이어서 이들 기관에 대한 펀드매니저의 수요도 증가
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워렌버핏을 공부하자
워렌버핏은 글과 말을 통해 깊고, 넓으며, 분명하고 발전적인 생각을 함께 나누는 선생님이자, 깊은 사색
가임
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내가 이해할 수 있는 사업인가?
시스템이 잘 작동하는가?
잘 작동하는 시스템이 앞으로 계속 유지될 것인가?
경영진은 자본을 합리적으로 배분하고 있는가?
지금의 경영진을 그대로 두고도 그 기업을 매입할 가치가 있는가?
ROE(자기자본이익률)가 이례적으로 높은가?
가격은 적절한가?
가치투자는 작동한다. 그러나 싸게 사라
사람이나 기업이나 질이 중요하다. 질이 좋은 기업일수록, 성장하고 현금 흐름을 복리로 창출해 낼 가
능성 이 높지만, 질이 낮은 기업일수록 무너질 가능성이 높다. 제아무리 뛰어나 경영자라해도(물론, 이
런 경영자를 찾아내, 영입하고, 함께 하는 것은 어려운 일이지만) 질 낮은 기업을 살려내기란 그리 쉬
운 일이 아니다.
10. 지나치게 분산투자를 할 필요는 없다. 평생 동안 구멍이 20개뿐인 “펀치카드” 한 장만 지닌 것처럼
신중하게 투자하라. 전 세계적으로 그리고 이외의 산업과 조직속에서 넓은 안목으로 투자기회를 찾
아보라.
11. 일관성과 인내심이 중요하다. 대부분 투자자들의 가장 큰 적은 바로 자기 자신이다. 참을성이 있어야
만 수익을 복리로 만들어 낼 수 있다.
12. 위험은 변동성과 같은 말이 아니다. 위험은 너무 많은 돈을 주고 기업을 사거나, 기업의 전망을 과대
평가할 때 생긴다. 가격은 가치보다 더 크게 변동한다. 가격변동성은 기회가 될 수 있다. 투자손실을
줄이려면, 어느 정도 투자수익률을 희생해야 한다.
13. 일어난 적이 없는 일이라고 해서, 일어나지 않는다는 보장은 없다. 그러니 늘 준비하라.
14. 투자에서 실수는 흔히 있는 일이다. 그래도 성공할 수 있다.
15. 기업의 형식보다 실질을 우선하라. 공공기업이든, 민간기업이든, 전부든, 또는 기업의 채권이든, 우선
주든, 보통주든 어디 투자하든 상관없다.
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워렌버핏을 공부하자
16. 솔직함은 꼭 필요하다. 실수를 인정하고, 단호하게 실수를 고치며, 실수로부터 교훈을 얻는 것이 중
요하다. 자기 생각과 동료 주주들의 생각을 글로 써보라. 그러면 그 생각을 분명히 하는데 좋다.
17. 단기적인 성과에 매몰되지 않으려면, 가능한 뜻이 맞는 주주(그리고, 투자매니저, 투자자)와 함께 하
라.
18. 좋아하는 일을 하라. 그러면 평생 “일”을 위해 일하는 것이 아니라, “즐거움”을 위해 일할 수 있을 것
이다.
19. 작은 돈을 아껴야 큰 돈을 번다.
20. 조기 경제교육이 평생의 부를 결정한다.
21. 우리 집은 가난하다고 변명하지 마라
22. 책과 신문속에 부가 있다.
23. 본받고 싶은 부자 모델을 찾아라
24. 부는 알리는 것이 아니라 감추는 것이다.
25. 시간을 아끼는 사람이 진짜 부자다.
26. 정직하게 번 돈이 세상에서 가장 아름답다.
27. 고기를 잡으려면 물에 들어가야 한다.
28. 많이 버는 것보다 잘 쓰는 것이 중요하다.
29. 남에게 관대하고 자기에게 엄격하라.
30. 솔직함보다 부유한 유산도 없다.
31. 가슴에 정열을 품으면 부는 따라온다.
32. 부자는 끈기로 무장한 사람들이다.
33. 인생 최고의 투자는 친구이다.
34. 자신의 일을 즐기면 부는 따라 온다.
35. 남들과 다른 자신만의 원칙을 세워라.
36. 젊다는 것이 가장 큰 자산이다.
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고교생 금융영재 교육시간표
< 방학중 >
1일차 : 행복한 금융투자교실 (제1장, 제2장, 제3장,제4장)
탐라금융포럼 사무국장
2일차 : 금융투자상품, 영업실무…리치먼드자산운용전무이사, 유진투자증권팀장
3일차 : 행복의 온도· 진로의 깜냥(인성교육)…제주과학고입학사정관,
행복한 금융투자교실(제1장, 제2장)….제주대학교경영학과 교수
4일차 : 채권시장, 투자관리…탐라금융포럼 사무국장
5일차 : 투자권유, 유가증권시장·코스닥시장…탐라금융포럼 수석자문위원
한국금융투자협회 팀장
6일차 : 기타증권시장, 직무윤리와 투자자분쟁예방….탐라금융포럼자문위원
금융감독원 수석조사역
7일차 : 투자권유사례분석, 증권관련법규…탐라금융포럼 수석자문위원
금융감독원 부국장
8일차 : 펀드회계, 증권분석의 이해1…세무사, 대림대학교 경영학과 교수
9일차 : 증권분석의 이해2, 행복한 금융투자교실(제3장, 제4장)…대림대학교
경영학과교수, 제주대학교 경영학과 교수
10일차 : 펀드세제, 기술적분석…세무사, 동부증권과장
11일차 : 제주경제진단, 펀드운용결과분석.. 전 제주도환경부지사, 동부증권과장
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고교생 금융영재 교육시간표
< 학기중 >
1일차 : 제1차 모의고사, 문제풀이, 동영상수업
2일차 : 제2차 모의고사, 문제풀이, 동영상수업
3일차 : 제3차 모의고사, 문제풀이, 동영상수업
4일차 : 제4차 모의고사, 문제풀이, 동영상수업
5일차 : 제5차 모의고사, 문제풀이, 동영상수업
6일차 : 제6차 모의고사, 문제풀이, 동영상수업
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- 투자제안서 작성
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현금흐름표 작성
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고교생 수업장면
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고교생 소개
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