Sala-Heby Energi AB Org nr 556601-2901

ÅRSREDOVISNING Sala-Heby Energi AB 2012-01-01 - 2012-12-31

1

VD-kommentar

Målsättningen inför året var verkligen mycket ambitiös, nämligen resultaten skulle kraftigt förbättras och dessutom skulle likviditet och soliditet förbättras. De ekonomisk förbättringarna skulle ske både på moderbolags- och koncernnivå. Det är flera parametrar som styr koncernresultatet. Till de parametrar som vi inte styr utan måste förhålla oss till är elpris och väderlek. Det sistnämna var för året 2012, temperaturmässigt i närhet av ett normalt år. Däremot var elpriserna långt under vad vi budgeterat och det var flera år sedan vi hade dessa låga priser. Detta mycket beroende på gott om vattenkraft och hög tillgänglighet på kärnkraftverken. Dessutom mycket förnybar elenergi och då främst vind och biobränsle. Som en konsekvens av detta har nettoomsättningen minskat med 12% på bolagsnivå till 267 MSEK och 9% på koncernnivå till 313 MSEK. Det är då så mycket roligare att vi ändå lyckats med resultatet. Målsättningen uppnåddes genom minskade kostnader både avseende försäljning, administration och finansiellt. Detta har inneburit att resultatet för moderbolaget efter finansiella poster är 3 889 KSEK, d.v.s. en förbättring med 9 697 KSEK jämfört med 2011. Motsvarande resultat för koncernen är 12 446 KSEK jämfört med 515 KSEK 2011. Investeringen för året är för moderbolaget 5 223 KSEK, en minskning med ca 20 000 KSEK och på koncernnivå 14 420 KSEK vilket är en ungefärlig halvering. Konsolidering har således varit en mycket primär uppgift under året, och kommer så att vara ytterligare en tid. Naturligtvis har det också förekommit mycket arbete kopplat till ägarnas klimatstrategi och energiplaner och då främst HEBY2030. Konkreta exempel på detta är koncernens positiva hållning och engagemang i solenergi och energieffektivisering. Dessutom har det under året varit många relationsskapande aktiviteter och då främst med kunder och lokala aktiviteter. Avslutningsvis vill jag verkligen tacka kunder, styrelse, personal, samarbetspartner, finansiärer och leverantörer för att Ni alla bidragit till att vi nått våra mål och gått stärkta ur ett ganska besvärligt år, sett ur de förutsättningar vi inte direkt kunde påverka utan fick förhålla oss till. Sala i mars 2013 Kenneth Mårtensson VD 2

3

Kommentarer från Vd Kenneth Mårtensson och styrelseordförande Erik Åberg och vice ordförande Ronny Orvendal

För att få höra ordförande Erik Åberg och vice ordförande Ronny Orvendal och vd Kenneth Mårtensson syn på årsbokslutet för SHE koncernen 2012, bad jag om en liten pratstund.

Hur ser resultaten ut för 2012?

- SHE-koncernens resultatet för 2011 var 500 KSEK och årets resultat är 12,5 MSEK, detta trots att elpriserna är historiskt låga och vi har minskat 34 MSEK på intäktssidan, berättar Kenneth. - Ja, det är ett fantastiskt bra resultat, säger Erik. Personalen har gjort ett fantastiskt jobb på kostnadssidan.

Vad har gjorts på kostnadssidan för att nå detta resultat?

- Arbetskostnaden har minskat, men detta genom att medarbetare har gått i pension eller slutat för att börja på nya jobb, berättar Kenneth. Vi har inte behövt säga upp någon men vi har heller inte gjort några nyanställningar när det varit avgångar. - Bränslepriserna har sjunkit och vi har fått bättre avtal med leverantörerna inflikar Erik. - Vidare har det sparats på det mesta vad jag förstår, säger Ronny. - Absolut, säger Kenneth, det har varit "gnetigt" i stort och smått!

Tillsammans med ägarna gjordes en femårig ekonomisk plan i ordning, har vi följt den?

-Ja, vi har faktiskt gjort det, säger Erik.

-

Ja och det ska vi förstås vara nöjda med, fortsätter Kenneth. Trots att vi ”förlorat” ca 6-7 MSEK mot budget på elproduktion har vi nått målet. Men utmaningen nu är att lyckas hålla ett bra resultat när intäkten för elcertifikat försvinner 2015. Det är något vi redan börjat tänka på men som vi behöver ha med oss hela tiden.

4

Hur ser resultatet ut för de olika bolagen?

- Sala-Heby Energi Elnät AB har gått väldigt bra och gör ett bättre resultat än förra året, HESAB har gått som budgeterat och Sala-Heby Energi AB har gjort ett väldigt bra år. Den största förbättringen i förhållande till år 2011 hittar man hos detta bolag.

Vad tar vi med oss till år 2013?

- Det kommer bli svårt att minska mer på kostnadssidan så för 2013 gäller det att försöka öka försäljningen dvs. se till att intäktssidan ökar. Vi måste också stärka bolagets likviditet ytterligare, berättar Erik - En annan positiv effekt är att bolagsskatten har sänkts vilket gör att det blir lägre skatt på bolagets obeskattade reserver, det ger oss bättre soliditet, säger Kenneth.

Gjordes det några bra saker 2012 som bör lyftas fram?

- Absolut, säger Erik, Resan mot solen är verkligen ett positivt projekt, där Sala-Heby Energi AB tillsammans med Knivsta kommun och Sigtuna omställningsgrupp, hjälpt till att möjliggöra för många privatpersoner att satsa på solpaneler på sina egna fastigheter. - Vi har också förbättrat fordonsparken, fortsätter Ronny. Idag finns endast en bensinbil kvar på företaget och många av fordonen drivs med förnybara bränslen. - Jag tycker att Vett och Watt. d.v.s. utbildning i energieffektivisering också ska lyftas fram säger Kenneth. Även om inte vi driver projektet så är vi väldigt engagerade i det genom HESAB:s medverkan. Elnät och värmen startade också ett samarbete på beredskapen som har fungerat väldigt bra!

Vad det några saker som var mindre bra?

- Något som var mindre bra för företaget var förstås de historiskt låga elpriserna som gjorde att det inte var så lönsamt att producera el, men å andra sidan var det bra för våra kunder som kunde dra nytta av de låga elpriserna. Vi hade också en otäck arbetsplatsolycka där en av våra drifttekniker brände sig svårt. Dessbättre är medarbetare helt tillbaka i arbetet igen, berättar Kenneth. - Vi har heller inte haft 100 % leveranskvalité på värmesidan, det här är inte acceptabelt och något vi måste se över till nästa vinter, avslutar Erik frågan.

5

Hur ser ni på framtiden

?

- Jag tror vi står inför ett strukturskifte som jag ser väldigt positivt på, berättar Kenneth. Från att tänkt och handlat väldigt globalt tror jag att framtiden kommer att visa att vi måste tänka och handla lokalt. Vi kommer att se kunden som en kund men också som en leverantör d.v.s. energibolagen kommer att köpa den överskottsenergi som kunden producerar. - Det är också spännande om vi kan få till en fjärrvärmeledning från kraftvärmeverket i Sala till Heby och Morgongåva, säger Ronny. Det skulle göra produktionen mer effektiv. - Jag tycker att den ser väldigt positiv ut, samtidigt som vi har visat på en god ekonomi lyckas vi göra mycket saker för att ställa om vårt samhälle. Det är väl bra, avslutar Erik intervjun.

Sala-Heby Energi AB 556601-2901

Förvaltningsberättelse

Styrelse

Styrelsen och verkställande direktören för SALA-HEBY ENERGI AB avger härmed årsredovisning för räkenskapsåret 2012-01-01 -- 2012-12-31.

Om inte särskilt anges, redovisas alla belopp i tusentals kronor. Uppgifter inom parantes avser föregående år.

Styrelse Ordinarie ledamöter

Erik Åberg, ordförande Ronny Orvendal, vice ordförande Holger Andersson Johan Widén

Ersättare

Lotta Nilsson Reidar Carlsson Bengt Juthberg Jan-Olov Eriksson Christer Eriksson Jan Eriksson Carina Schön Lars-Inge Johansson Thorbjörn Nyman

Verkställande direktör

Kenneth Mårtensson Elisabet Pettersson Åke Hedvall Håkan Collin Karl-Ove Edberg Viktoria Söder

Revisorer Ordinarie

Johan Tingström auktoriserad revisor

Lekmannarevisorer Ordinarie

Sven-Erik Carlsson Leif Nilsson

Ersättare

Peter Söderman, auktoriserad revisor

Ersättare

Elisabeth Nilsson Sven-Erik Eriksson 6

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 7

Ägarförhållanden

Sala-Heby Energi AB (SHE) bildades den 5 december 2000 genom att ett oanvänt bolag, Starta Eget Boxen 2387 AB, förvärvades. SHE ägs till 87,5% av Sala kommun och 12,5% av Heby kommun. SHE har operativa verksamheter i form av elhandel, värme, bränsle och företagstelefoni. SHE är moder i en energikoncern, där också de både helägda bolagen Sala-Heby Energi Elnät AB och Heby-Sala Bioenergiutvecklings AB (HESAB) ingår.

Information om verksamheten

Övergripande SHE:s verksamhet är att svara för de koncernövergripande funktionerna inom SHE-koncernen, såsom koncernens internbank avseende likvida medel. Dessutom skall SHE svara för hela koncernens produkt- och affärsutveckling. Bolaget bedriver verksamheter av både stödfunktionskaraktär och kärnverksamhet, beskrivs nedan. Till det förstnämnda hör ekonomi/redovisning, personal/administration, kundadministration/verksamhetssystem (MAK), lokalvård, sekreterare/administration, fastighet, inköp och kommunikation. Dessa tjänster är avtalsreglerade mot koncernens övriga affärsområden. Elhandel Elhandel har många produkter, med rörlig och/eller fast prissättning. där vi har en tydlig inriktning att gå åt det rörliga hållet, inte minst för det är prisvärt för våra kunder och minskar volymrisken för bolaget. Ca 40% av all försäljning är idag mot rörliga priser och mer och mer mot timspotpriser. Elhandel verkar inom visionen "Att all el som försäljs skall produceras på ett hållbart sätt och så mycket som möjligt genom en lokal produktion, gärna i breda samarbeten". All el som säljs är förnybar och ca 30% är med lokalt ursprung såsom biobränsle och sol, d.v.s. en verklig ökning i produktion med lokalt ursprung, i och med förvärvet av Hedemora Kraft och Värme AB biobränslebaserad elproduktion. Elförsäljningen uppgick till 192 GWh (208 GWh) vilket är en minskning beroende på konjunktionella och effektiviseringsskäl. Resultatet ifrån verksamheten är positivt, ca 1,7 MSEK.

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 8 Värme - Bränsle Värme är ett stort affärsområde och har en omfattning allt ifrån anskaffning, mottagning av bränsle till och med energileverans till kund. Värme omspänner produkterna värme och elproduktion. Det sistnämnda i ett eget biobränslebaserat kraftvärmeverk. Värmen produceras i ett 40-tal värmeverk i varierade storlekar. Organisatoriskt är värme indelat i två operativa områden, nämligen - Sala tätort och yttre områden. Var och en av områdena har en ansvarig. Ansvaret omspänner allt ifrån bränsle till kund. Nyanslutningar under året har varit relativt liten, men förekommit i Östervåla och en del förtätningar hela området. Värmeförsäljningen under året uppgick till 157,5 GWh (141,2 GWh). Elproduktionen uppgick till 32,6 GWh (33,5 GWh). Elproduktionen är berättigad till elcertifikat, då den är av förnybart ursprung. Elcertifikatens värden har stigit under året. Värmen verkar under visionen "Alla hushåll i Sala och Heby kommuner skall erbjudas ett uppvärmningsalternativ som inte är baserat på el eller fossila bränslen". Vidare att bidrag till att elproduktionen i Sala och Heby ökar 3 gånger. Affärsområde Värme har trots mycket lägre elpriser i egen elproduktion, väsentligt förbättrats jämfört med 2011, nämligen till 1 584 KSEK ifrån -7 762 KSEK. Företagstelefoni Företagstelefoni, som består av ett basicsystem, d.v.s. telefonisystem runt ett Alcatelsystem och en kontaktcenterfunktion, är en del som bröts ut ifrån Sala-Heby Energi Bredband AB, då aktierna såldes år 2010. Idag har vi drygt 20-tal kunder, bl.a. Sala kommun, Heby kommun, SHE och Sätra Hälsobrunn. Ca 2 000 anknytningar servas i kontaktcenterfunktionen. Verksamheten fungerar bra, men förändringsarbetet har påbörjats, i syfte att förutom egen telefoni så kommer affärsområdet att avvecklas. Redan nu har Sala kommun och systerbolaget gått in i andra samarbeten. Affärsområdets resultat under året är 582 KSEK jämfört med 217 KSEK 2011, d.v.s. avvecklingen som successivt kommer att ske beror således inte på dålig lönsamhet utan snarare på att det inte helt är förenligt med den verksamhet som koncernen skall bedriva.

Miljöpåverkan

Bolaget bedriver anmälningspliktig/tillståndspliktig verksamhet enligt miljöbalken. Tillståndet gäller för alla anläggningar för produktion av värme och el motsvarande en termisk effekt av ca 110 MW inom fastigheten Kristina 4:145, 4:134 samt Lasarettet 2 i Sala kommun. Inom affärsområdet värme finns också närvärmekonceptet, som även det sker genom godkännande av den gemensamma tillsynsmyndigheten i Sala och Heby kommuner. Miljöpåverkan utgör i allt väsentligt numera i huvudsak av kväveoxid och stoft. Detta efter att i princip alla bränslen är baserat på förnyelsebara bränslen och en hel del dessutom med lokalt ursprung och nästan all aska omhändertas och används, numera lokalt inte minst som lokalt täckningsmaterial vid Isätra deponeringsområde.

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 9

Finansiella risker

Bolagets verksamhet är exponerat för ett flertal risker. Nedan beskrivs de med väsentliga riskerna samt hur bolaget hanterar dessa. Kreditrisk Kreditrisken uppstår i transaktioner med kunder och definieras som risken att motparten inte fullgör sina åtaganden. Kreditrisken hanteras genom systematisk kreditbedömning i enlighet med upprättad kreditpolicy. Ränterisk Ränterisken hanteras genom att arbeta med i allt väsentligt fasta räntor eller räntetak. Detta gäller i stort sett oavsett vilken finansieringslösning som används, d.v.s. lån, leasing eller hyra. Dock i rådande ränteläge är en del finansiering mot rörlig ränta, med bevakning så att de låses om så erfordras. Anläggningsrisk Bolagets anläggningar är försäkrade genom försäkringsbolaget Gjensidige på saksidan, på ett fullgott sätt, vilket också gäller försäkringsmässigt täckningsbidrag om anläggningar blir utslagna så att åtaganden inte kan uppfyllas. På ansvarssidan är vi försäkrade genom QBE. Elprisrisk Resultatrisk på grund av förändringar i marknadspris på den el som säljs till kund. Risken hanteras genom kontinuerlig prissäkring via Eletric Price hos Vattenfall AB, eller att rörliga prisavtal sluts. Volymrisk - elförbrukning Risken att inköpta volymer ej överensstämmer med förbrukade volymer. Bolaget hanterar risken genom att förbättra och utveckla prognoser över förbrukning av el. Hantering av volym- och profilrisker är det stort fokus på nu för att få fram bättre metoder. Vidare är försäljningen mer och mer är inriktad på försäljning mot rörliga priser. Bränsleprisrisk Förlustrisker på grund av förändringar i marknadspriset på det bränsle som bolaget använder i sina produktionsanläggningar. Bolaget hanterar risken genom bränsleavtal med fasta priser.

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 10

Personal

I bolaget är antalet anställda den 31 december 2012 38 (42), varav 14 (16) kvinnor. För koncernen är antalet anställda 59 (63), varav 17 (18) kvinnor. Beträffande sjukfrånvaron i koncernen är den 3,4 % jämfört med ca 2,0 % tidigare. För bolaget ligger sjukfrånvaron på 4,41 % (2,15 %). Sjukfrånvaron ligger något över målet och detta beroende på några långtidssjukskrivningar, bl.a. en arbetsplatsolycka. Medelåldern för kvinnorna i koncernen är 48,5 (44,7) år och för männen 46,1 (46,2) år och för alla anställda 46,8 (45,8) år.

Övrigt

SHE-koncernen har en aktiv roll i många föreningar och nätverk bl.a. Förbundet Agenda 21 i Västmanlands län och Heby kommun, vidare med olika lokala föreningar i SHE-Ambassadörskap och skolor i Miljökampen och Framtidskraften. Samarbeten är verkligen något som är mycket viktigt för SHE-koncernen och även under året har flera samarbeten förverkligast, bl.a. Hedemora Kraft och Värme AB i köp av deras elproduktion. SHE-koncernen är i sin helhet certifierat enligt ISO 14001:2004, ISO 9001:2008, AFS 2001:1 och OHSAS 18001:2007. Arbetsmiljöarbetet har bedrivits i en samverkansgrupp och tre arbetsmiljögrupper. Fackliga representanter har varit för: VISION SEKO Energi Ledarna SACO i samverkan Mats Olsson Lars-Göran Malmqvist Thomas Esposito Björn Eriksson

Resultat och ställning

Omsättningen uppgår till 315,2 MSEK (347,0 MSEK) för koncernen och för moderbolaget till 269,1 MSEK (302,7 MSEK). Koncernens bruttoresultat uppgår till 34,5 MSEK (30,2 MSEK) och för moderbolaget till 23,6 MSEK (21,5 MSEK). Koncernens balansomslutning uppgår till 386,5 MSEK (374,9 MSEK). Balansomslutningen i moderbolaget uppgår till 343,5 MSEK (334,5 MSEK). Soliditeten uppgår 10,0 % (7,5 %) i moderbolaget.

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 11

Investeringar

Investeringar genomförda under året fördelar sig på följande sätt. tkr Koncernen 2012 Koncernen 2011 Moderbolaget 2012 Moderbolaget 2011 Anläggningar under uppförande (förändringar från föregående år) Inventarier och verktyg Eldistributionsanläggningar Värmeanläggningar Gatubelysning Byggnader och markanläggningar, mark SUMMA -18 608 218 5 436 27 374 14 420 9 370 1 118 12 996 11 523 27 808 -22 365 218 27 374 5 227 13 209 499 11 523 25 231

Finansiering

Under året har en nettoupplåning gjorts på 4 MSEK. Finansieringen av investeringar har gjorts genom dels denna nettoupplåning dels internt tillförda medel.

Framtida utveckling

Affärsutvecklingen i att nå SHE-koncernens affärsidé och visioner är att vara ett lokalt energiföretag med ett stort och tydligt hållbarhetsarbete, allt med kunden i centrum. Ambitionen är att skaffa mera elproduktion, allt för att göra elhandeln mera långsiktig. Ett sätt kan vara att utnyttja befintligt kraftvärmeverk ännu mera. Stor vikt kommer att läggas vid lokal förnybar energi i form av vind, sol och biogas. Energi- och resurseffektivisering är också mycket prioriterade områden. Konkret studeras nu möjlighet till säsongslagring av värmeenergi för att främst göra oss mindre berörda av klimatpåverkan. Vidare lågtemperaturnät och en sammanbindning mellan fjärrvärmekulvertnäten mellan Sala, Heby och Morgongåva. Detta skulle vara en väsentlig utveckling för att kunna producera mer el i befintligt kraftvärmeverk. Vidare att kunna erbjuda ännu flera kunder vår värmeprodukt.

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 12

Forskning och utveckling

Forskning och utveckling är långsiktigt mycket viktiga frågor inte minst för vår koncern som är långsiktig. För SHE:s del ligger detta mycket på branschorganisationer, men mycket sker också tillsammans med olika leverantörer och branschkollegor. Kundens roll är också viktig varför olika nätverk finns, bl.a. SHE-Ambassadörskap. En annan mycket viktig sak är det samarbete som etablerats med olika skolor däribland bl.a. Mälardalens högskola, Sveriges Lantbruksuniversitet och Uppsala universitet.

Verksamheten under räkenskapsåret

Verksamheten har under året bedrivits i koncernform med ett operativt moderbolag och två helägda dotterbolag.

Väsentliga händelser under räkenskapsåret

Händelserna under året är främst av förvaltande karaktär. Men också i utredande och planerande skepnad inte minst kopplat till Sala kommuns klimatstrategi och HEBY2030, en förlängning och konkretisering av Heby kommuns energiplan.

Väsentliga händelser efter räkenskapsårets utgång

Nya produkter har tagits fram kopplat till den allt modernare mätutrustning som egna dotterbolaget har investerat i. Dessa produkter är kopplat till högre elpristransparens för våra kunder. Detta genom timspotpriser och att alla kunder kan minska sina risker genom att erbjuder takpriser, som fritt val för våra kunder.

Flerårsjämförelse

Bolagets ekonomiska utveckling i sammandrag. 2012 2011 2010 2009 2008 Omsättning, tkr Resultat efter finansiella poster, tkr Balansomslutning, tkr Medeltal anställda, st Soliditet, % Avkastning på totalt kapital, % Avkastning på eget kapital, % Nyckeltalsdefinitioner framgår av not 1 269 143 302 705 323 426 278 421 265 654 3 889 -5 808 -3 024 1 -4 100 343 500 334 499 350 980 325 416 290 925 38 44 49 56 55 10,0 3,3 1,1 7,5 0,8 neg 7,5 0,8 neg 7,7 1,7 neg 6,9 1,5 neg

Sala-Heby Energi AB 556601-2901

Förslag till resultatdisposition

Till årsstämmans förfogande står följande ansamlade resultat: Balanserat resultat Årets vinst -2 165 563 36 081 -2 129 482 Styrelsen föreslår att det ansamlade resultatet överförs i ny räkning Koncernens fria egna kapital uppgår till 9 910 tkr (- 10 754 tkr). -2 129 482 -2 129 482 13

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 14

Resultaträkningar

Not

Nettoomsättning Avgår punktskatter Övriga rörelseintäkter Kostnad för sålda varor

Bruttoresultat

Försäljnings- och administrationskostnader 2 3, 4

Rörelseresultat

2, 3, 5, 6

Resultat från finansiella investeringar

Övriga ränteintäkter och liknande resultatposter Räntekostnader och liknande resultatposter

Summa resultat från finansiella investeringar Resultat efter finansiella poster

Bokslutsdispositioner Koncernbidrag Skatt på årets resultat

Årets resultat

7 8

Koncernen 2012

312 835 -49 194 2 383 -231 474 34 550 -14 110 20 440 482 -8 476 -7 994 12 446 - - 2 473 14 919

2011

346 990 -53 317 - -263 480 30 193 -20 628 9 565 477 -9 527 -9 050 515 - - -621 -106

Moderbolaget 2012

266 760 -49 194 2 383 -196 375 23 574

2011

302 705 -53 317 - -227 843 21 545 -12 610 10 964 -19 182 2 363 477 464 -7 552 -7 075 3 889 -10 200 7 300 -953 36 -8 635 -8 171 -5 808 1 300 5 100 -569 23

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 15

Balansräkningar

Not

Tillgångar

Anläggningstillgångar

Immateriella anläggningstillgångar Goodwill Elcertifikat Materiella 9 10 anläggningstillgångar Byggnader och mark Produktions- och 11 12 distributionsanläggning Inventarier och verktyg 13 Pågående nyanläggningar 14 Finansiella 15 anläggningstillgångar Andelar i dotterföretag Värdepappersinnehav Andra långfristiga 16 15 fordringar

Summa anläggningstillgångar Omsättningstillgångar

Varulager m m Råvaror och förnödenheter Kortfristiga fordringar Kundfordringar Skattefordringar Fordringar hos koncernföretag Övriga kortfristiga fordringar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 17

Koncernen 2012-12-31 2011-12-31

13 279 397 13 676 6 725 267 699 3 927 4 505 282 856 - 665 3 525 4 190 300 722 11 276 23 196 1 556 - 1 965 41 626 68 343 14 301 - 14 301 7 036 248 725 4 815 23 113 283 689 - 565 4 700 5 265 303 255 12 629 16 802 880 - 1 114 37 043 55 839

Moderbolaget 2012-12-31 2011-12-31

13 279 397 13 676 5 291 140 080 3 476 20 148 867 103 145 650 3 525 107 320 269 863 11 276 23 196 1 447 - 911 34 105 59 659 14 301 - 14 301 5 532 119 060 4 178 22 385 151 155 103 145 550 4 700 108 395 273 851 12 629 16 369 934 497 16 29 453 47 269

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 16

Balansräkningar

Kassa och bank

Summa omsättningstillgångar

Summa tillgångar

Not Koncernen 2012-12-31 2011-12-31

6 201 85 820 3 139 71 607 386 542 374 862

Moderbolaget 2012-12-31 2011-12-31

2 702 750 73 637 343 500 60 648 334 499

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 17

Eget kapital och skulder

Eget kapital

Bundet eget kapital Aktiekapital Bundna reserver Reservfond Fritt eget kapital Balanserat resultat Årets resultat

Summa eget kapital Obeskattade reserver Avsättningar

Avsättningar för pensioner och liknande förpliktelser Uppskjutna skatter

Summa avsättningar Långfristiga skulder

Reverslån 8 20 Skulder till koncernföretag Övriga skulder Skulder till kreditinstitut

Summa långfristiga skulder Kortfristiga skulder

Skulder till kreditinstitut Checkräkningskredit Förskott från kunder 21 Leverantörsskulder Skulder till koncernföretag Övriga kortfristiga skulder Upplupna kostnader och 22 förutbetalda intäkter 19 18 5 500 22 212 - 27 712 -10 648 -106 -10 754 16 958 - 0 1 682 36 647 38 329 76 582 - 2 667 143 271 222 520 10 648 22 354 - 32 746 - 9 035 22 272 5 500 16 467 - 21 967 -5 009 14 919 9 910 31 877 - 0 1 565 33 171 34 736 71 746 - - 146 238 217 984 9 516 27 752 - 41 963 - 8 007 14 707 5 500 - 900 6 400 -2 166 36 -2 130 4 270 38 674 38 674 - 87 87 71 746 20 074 - 111 029 202 849 7 016 27 752 - 37 148 4 997 7 346 13 361 5 500 - 900 6 400 -2 189 23 -2 166 4 234 28 474 28 474 - - 0 76 582 21 074 2 667 113 628 213 951 7 915 22 354 - 27 703 - 8 850 21 018

Sala-Heby Energi AB 556601-2901

Summa kortfristiga skulder

Summa eget kapital och skulder

Ställda säkerheter Ansvarsförbindelser

23 24 18 101 945 386 542 216 311 600 97 055 374 862 221 909 800 97 620 343 500 186 200 Inga 87 840 334 499 186 200 Inga

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 19

Kassaflödesanalyser

Den löpande verksamheten

Rörelseresultat före finansiella poster Avskrivningar Ej likviditetspåverkande poster Erhållen ränta Erlagd ränta Betald inkomstskatt Ökning/minskning varulager Ökning/minskning kundfordringar Ökning/minskning övriga kortfristiga fordringar Ökning/minskning leverantörsskulder Ökning/minskning övriga kortfristiga rörelseskulder

Kassaflöde från den löpande verksamheten Investeringsverksamheten

Investeringar i immateriella anläggningstillgångar Sålda immateriella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar Placeringar i övriga finansiella anläggningstillgångar Avyttring/amortering av övriga finansiella anläggningstillgångar

Kassaflöde från investeringsverksamheten Finansieringsverksamheten

Checkräkningskredit Upptagna lån Amortering av skuld Erhållet koncernbidrag

Koncernen 2012

20 440 16 275 -3 593 33 122 482 -8 476 2 473 27 601 1 353 -6 394 -6 110 9 217 -8 593 17 074 -397 - -14 420 -100 1 175 -13 742 5 398 12 000 -17 668 -

2011

9 565 15 224 -1 003 23 786 477 -9 527 - 14 736 11 066 552 18 257 -30 917 -1 753 11 941 1 954 -35 007 - - 1 175 -31 878 21 725 10 000 -14 044 -

Moderbolaget 2012 2011

10 964 8 536 87 19 587 477 -7 552 -953 11 559 1 353 -6 827 -5 563 2 363 7 683 -512 9 534 464 -8 635 -569 794 11 066 54 17 005 9 445 -4 164 5 803 -397 -28 234 -5 839 -5 154 - - -5 226 -100 1 175 -4 548 5 398 4 000 -16 001 7 300 1 954 -25 231 - 1 175 -22 102 21 725 10 000 -12 342 5 100

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 20

Kassaflödesanalyser

Kassaflöde från finansieringsverksamheten Årets kassaflöde Likvida medel vid årets början Likvida medel vid årets slut Koncernen 2012

-270 3 062 3 139 6 201

2011

17 681 -2 256 5 395 3 139

Moderbolaget 2012 2011

697 1 952 750 2 702 24 483 -2 773 3 523 750

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 21

Noter, gemensamma för moderbolag och koncern

Not 1 Redovisnings- och värderingsprinciper

Bolagets årsredovisning har upprättats enligt Årsredovisningslagen och Bokföringsnämndens allmänna råd. Redovisningsprinciperna är oförändrade mot föregående år.

Fordringar

Fordringar upptas till det belopp, som efter individuell bedömning beräknas bli betalt.

Intäkter

Försäljning av varor redovisas vid leverans av produkter till kunden, i enlighet med försäljningsvillkoren. Försäljning redovisas netto efter moms, rabatter och kursdifferenser vid försäljning i utländsk valuta.

Inkomstskatter

Redovisade inkomstskatter innefattar skatt som skall betalas eller erhållas avseende aktuellt år, justeringar avseende tidigare års aktuella skatt, samt andel i intressebolags skatt. Skatteskulder/-fordringar värderas till vad som enligt företagets bedömning skall erläggas till eller erhållas från skattemyndigheten. Bedömningen görs enligt de skatteregler och skattesatser som är beslutade eller som är aviserade och med stor säkerhet kommer att fastställas. För poster som redovisas i resultaträkningen, redovisas även därmed sammanhängande skatteeffekter i resultaträkningen. Skatteffekter av poster som redovisas direkt mot eget kapital, redovisas mot eget kapital.

Varulager

Varulagret värderas, med tillämpning av först-in först-ut principen, till det lägsta av anskaffningsvärdet och nettoförsäljningsvärdet på balansdagen.

Materiella anläggningstillgångar

Materiella anläggningstillgångar redovisas till anskaffningsvärde minskat med avskrivningar. Utgifter för förbättringar av tillgångars prestanda, utöver ursprunglig nivå, ökar tillgångens redovisade värde. Utgifter för reparation och underhåll redovisas som kostnader. Samtliga lånekostnader redovisas som kostnader.

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 22 Materiella anläggningstillgångar skrivs av systematiskt över tillgångens bedömda nyttjandeperiod. Linjär avskrivningsmetod används för samtliga typer av materiella tillgångar. Följande avskrivningstider tillämpas: Immateriella anläggningstillgångar Byggnader Distributionsanläggningar, elnät 5 år 33 år Mätare, mekaniska Mätare, elektroniska Produktionsanläggningar, fjärrvärme Distributionsanläggningar, fjärrvärme Hemvärme anläggningar, gatubelysning Värmemängdsmätare Inventarier, verktyg 40 år 25 år 10 år 30 år 40 år 20 år 5 år 5 år I de fall en tillgångs redovisade värde överstiger dess beräknade återvinningsvärde skrivs tillgången omedelbart ner till sitt återvinningsvärde. Pågående anläggningsarbete har värderats enligt nedlagda direkta kostnader samt skälig andel av indirekta kostnader.

Övriga immateriella tillgångar

Förvärvad goodwill avser bolagets rättighet att köpa ut leasad kraftvärmeanläggning, avskrivning sker linjärt med 1 021 tkr årligen fram till 2025 då leasingavtalet löper ut. Elcertifikaten värderas till det lägsta av genomsnittligt försäljningspris under räkenskapsåret och försäljningspris på balansdagen. Samtliga leasingavtal, oavsett om de är finansiella eller operationella, redovisas som hyresavtal (operationella leasingavtal).

Kassaflödesanalys

Kassaflödesanalysen upprättas enligt s k indirekt metod. Det redovisade kassaflödet omfattar endast transaktioner som medför in- och utbetalningar. Kassaflödet redovisas uppdelat på - den löpande verksamheten - investeringsverksamheten och - finansieringsverksamheten.

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 23 Som likvida medel klassificeras, förutom kassa- och banktillgodohavanden, kortfristiga finansiella placeringar som dels är utsatta för endast obetydlig risk för värdefluktationer, dels - handlas på en öppen marknad till kända belopp eller - har kortare återstående löptid än tre månader från anskaffningstidpunkten.

Nyckeltalsdefinitioner

Soliditet Eget kapital och obeskattade reserver (med avdrag för uppskjuten skatt) i förhållande till balansomslutningen. Avkastning på totalt kapital Resultat före avdrag för räntekostnader i förhållande till balansomslutningen. Avkastning på eget kapital Resultat efter finansiella poster i förhållande till eget kapital och obeskattade reserver (med avdrag för uppskjuten skatt).

Not 2 Nettoomsättningens och rörelseresultatets fördelning på rörelsegrenar

Nettoomsättningen fördelar sig på rörelsegrenar enligt följande: Verksamhet Administration Verksamhet Elnät och elentreprenad Verksamhet Produktion värme Verksamhet Elhandel Verksamhet HESAB Summa Rörelseresultatet fördelar sig på rörelsegrenar enligt följande: Verksamhet Administration Verksamhet Elnät och elentreprenad Verksamhet Produktion värme Verksamhet Elhandel Verksamhet HESAB Summa Koncernen 2012 8 339 53 560 116 853 132 810 1 273 312 835 865 9 342 8 446 1 723 64 20 440 2011 8 228 54 131 142 860 141 043 728 346 990 165 7 058 -320 2 588 74 9 565 Moderbolaget 2012 12 577 - 117 971 136 212 - 266 760 865 - 8 376 1 723 - 10 964 2011 12 240 - 144 110 146 355 - 302 705 165 - -390 2 588 - 2 363

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 24

Not 3 Medelantal anställda, löner, andra ersättningar och sociala avgifter

Medelantalet anställda, med fördelning på kvinnor och män har uppgått till Kvinnor Män Totalt Löner och ersättningar har uppgått till Styrelsen och verkställande direktören Övriga anställda Totala löner och ersättningar Sociala avgifter enligt lag och avtal Pensionskostnader (varav för styrelse och verkställande direktör i koncernen 331 tkr (275 tkr ) och i moderbolaget 55 tkr (140 tkr)) Totala löner, ersättningar, sociala avgifter och pensionskostnader Koncernen 2012 16 43 59 1 661 21 733 23 394 7 349 4 032 34 775 2011 1 669 26 068 27 737 9 498 17 49 66 5 892 43 127 Moderbolaget 2012 14 24 38 857 14 024 14 881 4 469 2 124 21 474 2011 15 29 44 974 18 175 19 149 6 477 3 765 29 391

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 25

Styrelseledamöter och ledande befattningshavare 2012 Antal på balansdagen

Styrelseledamöter Verkställande direktör och 9 5 andra ledande befattningshavare

Sjukfrånvaro

Total sjukfrånvaro - långtidssjukfrånvaro - sjukfrånvaro för män - sjukfrånvaro för kvinnor - anställda - 29 år - anställda 30 - 49 år - anställda 50 år -

Varav män

89 % 80 %

2012-01-01 2012-12-31

4,41% 53,45% 2,79% 7,22% -- 5,67% 2,94%

2011 Antal på balansdagen Varav män

9 5 89 % 80 %

2011-01-01 2011-12-31

2,15% 11,62% 2,40% 1,69% -- 1,70% 1,44%

Not 4 Avskrivningar, nedskrivningar och återföringar

I koncernen uppgår avskrivningar och nedskrivningar (samt återföring därav) av materiella tillgångar till 15 254 tkr (14 203 tkr) och immateriella tillgångar till 1 021 tkr (1 021 tkr). I moderbolaget uppgår avskrivningarna av materiella tillgångar 7 515 tkr (6 662 tkr) och immateriella tillgångar till 1 021 tkr (1 021 tkr). Koncernen Moderbolaget Kostnad för sålda tjänster Försäljnings- och administrationskostnader

Summa

2012 16 271 4

16 275

2011 15 196 28

15 224

2012 8 532 4

8 536

2011 7 655 28

7 683

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 26

Not 5 Ersättning till revisorerna

PwC Revisionsuppdraget Revisionsverksamhet utöver revisionsuppdraget Övriga tjänster Summa Koncernen 2012 131 70 - 201 2011 130 75 15 220 Moderbolaget 2012 92 2011 85 58 - 150 52 15 152

Not 6 Operationella leasing avtal

Samtliga finansiella leasingavgifter redovisas som operationell leasing. Under 2000 har ett finansiellt leasingavtal ingåtts avseende nyttjandet av kraftvärmeverk. Leasingavtalet löper vidare med en uppsägningstid på 30 dagar. Dessutom finns finansiella leasingavtal avseende rökgaskondenseringsanläggning, återkylare samt en mindre värmeanläggning. Nominella värdet av framtida minimi-leasingavgifter avseende icke uppsägningsbara leasingavtal fördelar sig enligt följande: Koncernen Moderbolaget Faller till betalning inom ett år Faller till betalning senare än ett men inom fem år Leasingkostnader och leasingintäkter avseende operationella leasingavtal uppgår under året till: Leasingkostnader 2012 1 649 3 461 10 268 2011 1 703 5 106 10 344 2012 1 649 3 461 10 268 2011 1 703 5 106 10 344

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 27

Not 7 Bokslutsdispositioner

Skillnad mellan bokförda avskrivningar och avskrivningar enligt plan Summa 2012 -10 200 -10 200 2011 1 300 1 300

Not 8 Not 9 Uppskjuten skatt

2012-12-31 2011-12-31 Uppskjuten skatt hänförlig till redovisad intäkt avseende intjänade elcertifikat redovisade som immateriella tillgångar. -87 514 Skillnaden mellan å ena sidan den inkomstskatt som har redovisats i resultaträkningen under räkenskapsåret och tidigare räkenskapsår samt å andra sidan den inkomstskatt som belöper sig på verksamheten för dessa år utgörs av uppskjuten skatt på obeskattade reserver 8 508 tkr (7 489 tkr). Latent skatteskuld i koncernen uppgår till 33 171 tkr (36 647 tkr) och redovisas i posten avsättningar för skatter. Av koncernens latenta skatteskuld avser 33 171 tkr (36 647 tkr) skatt på obeskattade reserver.

Goodwill

Ingående anskaffningsvärden Årets förändringar Utgående ackumulerade anskaffningsvärden Ingående avskrivningar Årets förändringar - Avskrivningar Utgående ackumulerade avskrivningar Utgående restvärde enligt plan Koncernen 2012-12-31 2011-12-31 27 881 27 881 27 881 -13 580 -1 021 27 881 -12 559 -1 021 -14 601 13 280 -13 580 14 301 Moderbolaget 2012-12-31 2011-12-31 21 451 21 451 21 451 -7 150 -1 021 -8 171 13 280 21 451 -6 129 -1 021 -7 150 14 301

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 28

Not 10 Elcertifikat

Ingående anskaffningsvärden Årets förändringar -Elcertifikat Utgående ackumulerade anskaffningsvärden Utgående restvärde enligt plan Koncernen 2012-12-31 2011-12-31 - 1 954 397 -1 954 397 397 0 0 Moderbolaget 2012-12-31 2011-12-31 - 397 1 954 -1 954 397 397 0 0

Not 11 Byggnader och mark

Ingående anskaffningsvärden Årets förändringar Utgående ackumulerade anskaffningsvärden Ingående avskrivningar Årets förändringar -Avskrivningar Utgående ackumulerade avskrivningar Utgående restvärde enligt plan Koncernen 2012-12-31 2011-12-31 14 785 14 785 14 785 -7 749 -311 -8 060 6 725 14 785 -7 438 -311 -7 749 7 036 Moderbolaget 2012-12-31 2011-12-31 7 702 7 702 7 702 -2 170 -241 -2 411 5 291 7 702 -1 929 -241 -2 170 5 532

Not 12 Produktions- och distributionsanläggningar

Ingående anskaffningsvärden Årets förändringar -Inköp Utgående ackumulerade anskaffningsvärden Koncernen 2012-12-31 2011-12-31 404 117 379 598 32 810 436 927 24 519 404 117 Moderbolaget 2012-12-31 2011-12-31 147 584 27 374 136 061 11 523 174 958 147 584

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 29 Ingående avskrivningar Årets förändringar -Avskrivningar Utgående ackumulerade avskrivningar Utgående restvärde enligt plan Koncernen 2012-12-31 2011-12-31 -155 392 -142 551 -13 837 -169 229 267 698 -12 841 -155 392 248 725 Moderbolaget 2012-12-31 2011-12-31 -28 524 -22 999 -6 354 -5 525 -34 878 140 080 -28 524 119 060

Not 13 Inventarier och verktyg

Ingående anskaffningsvärden Årets förändringar -Inköp Utgående ackumulerade anskaffningsvärden Ingående avskrivningar Årets förändringar -Avskrivningar Utgående ackumulerade avskrivningar Utgående restvärde enligt plan Koncernen 2012-12-31 2011-12-31 24 722 218 24 940 -19 907 23 604 1 118 24 722 -18 856 -1 106 -21 013 3 927 -1 051 -19 907 4 815 Moderbolaget 2012-12-31 2011-12-31 11 588 218 11 089 499 11 806 -7 410 -920 -8 330 3 476 11 588 -6 514 -896 -7 410 4 178

Not 14 Pågående nyanläggningar och förskott avseende materiella anläggningstillgångar

Ingående nedlagda kostnader Under året nedlagda kostnader Under året genomförda omfördelningar Utgående nedlagda kostnader Koncernen 2012-12-31 2011-12-31 23 113 14 201 13 743 33 889 -32 809 4 505 -24 519 23 113 Moderbolaget 2012-12-31 2011-12-31 22 385 5 008 9 176 24 732 -27 373 20 -11 523 22 385

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 30

Not 15 Finansiella anläggningstillgångar Andelar i dotterföretag

Ingående anskaffningsvärden Årets förändringar Utgående ackumulerat anskaffningsvärden

Andelar i långfristiga värdepappersinnehav

Ingående anskaffningsvärden Årets förändring -Årets anskaffning Utgående ackumulerat anskaffningsvärden

Andra långfristiga fordringar

Ingående anskaffningsvärden Årets förändring -Avgående fordringar, amorteringar Utgående ackumulerat anskaffningsvärde Utgående redovisat värde Koncernen 2012 - 0 565 100 665 4 700 -1 175 3 525 4 190 2011 - 0 565 - 565 5 875 -1 175 4 700 5 265 Moderbolaget 2012 103 145 2011 103 145 103 145 550 100 650 4 700 -1 175 3 525 107 320

Not 16 Andelar i dotterbolag

Sala-Heby Energi Elnät AB Heby-Sala Bioenergiutvecklings AB tkr Kapitalandel Org nr 556181-3675 556403-3156 Säte Sala Sala Röstandel Antal aktier 103 145 550 - 550 5 875 -1 175 4 700 108 395 Sala-Heby Energi Elnät AB Heby-Sala Bioenergiutvecklings AB

Summa

100% 100% 100% 100% 40 000 500 Bokfört värde 100 000 3 145

103 145

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 31

Not 17 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter

Förutbetalda kostnader Upplupna värme- och elintäkter Övriga upplupna intäkter Summa Koncernen 2012-12-31 2011-12-31 2 394 38 354 3 079 31 399 878 41 626 2 565 37 043 Moderbolaget 2012-12-31 2011-12-31 2 103 31 351 2 361 25 211 651 34 105 1 881 29 453

Not 18 Förändring av eget kapital

tkr

Koncernen Belopp vid årets ingång

Förskjutning mellan bundet och fritt eget kapital Årets resultat

Belopp vid årets utgång Moderbolaget

Aktiekapital

5 500 5 500

Bundna reserver

22 212

-5 745

16 467 Belopp vid årets ingång

Förändring av fritt eget kapital Årets resultat

Belopp vid årets utgång 5 500 5 500 900 900

Aktiekapitalet i moderbolaget består av 55 000 aktier med kvotvärde 100 kr.

Not 19 Obeskattade reserver

Ackumulerad skillnad mellan bokförda avskrivningar och avskrivningar enligt plan Summa 2012-12-31 38 674 38 674 Fritt eget kapital

-10 754

5 745 14 919

9 910 -2 166

36

-2 130

2011-12-31 28 474 28 474

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 32

Not 20 Upplåning Räntebärande skulder Långfristiga

Reverslån Skulder till kreditinstitut Skulder till koncernföretag Övriga skulder

Summa Kortfristiga

Skulder till kreditinstitut Övriga skulder

Summa Summa räntebärande skulder Förfallotider Långfristiga skulder med löptider över 5 år

Skulder till kreditinstitut

Summa

Koncernen 2012-12-31 2011-12-31 71 746 146 238 - 76 582 143 271 - - 217 984 9 516 2 667 12 183 230 167 108 573 108 573 2 667 222 520 10 648 2 667 13 315 235 835 100 679 100 679 Moderbolaget 2012-12-31 2011-12-31 71 746 111 029 20 074 76 582 113 628 21 074 - 202 849 7 016 2 667 9 683 212 532 2 667 213 951 7 915 2 667 10 582 224 533 82 965 82 965 81 968 81 968

Not 21 Checkräkningskredit

Beviljat belopp på checkräkningskredit uppgår till 30 000 tkr (30 000tkr) för koncernen och till 30 000 tkr (30 000tkr) för moderbolaget.

Not 22 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter

Upplupna räntekostnader Upplupna semesterlöner Upplupna sociala avgifter Övriga poster Summa Koncernen 2012-12-31 2011-12-31 172 211 1 830 1 180 11 525 14 707 1 714 1 161 19 186 22 272 Moderbolaget 2012-12-31 2011-12-31 102 1 313 776 139 1 154 788 11 169 13 360 18 938 21 019

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 33

Not 23 Ställda säkerheter För egna avsättningar och skulder

Avseende Skulder till kreditinstitut Fastighetsinteckningar Företagsinteckningar Aktier i dotterföretag Summa

För egna ansvarsförbindelser

Summa ställda säkerheter Koncernen 2012-12-31 2011-12-31 5 200 112 250 98 861 216 311 5 200 123 500 93 209 221 909 216 311 221 909 Moderbolaget 2012-12-31 2011-12-31 5 200 81 000 100 000 186 200 186 200 5 200 81 000 100 000 186 200 186 200

Not 24 Ansvarsförbindelser

Eventualskulder Borgensförbindelse Summa ansvarsförbindelser Koncernen 2012-12-31 2011-12-31 600 600 800 800 Moderbolaget 2012-12-31 2011-12-31 - - 0 0

Sala-Heby Energi AB 556601-2901 Resultat- och balansräkningarna kommer att föreläggas årsstämman 2013-04-12 för fastställelse. Sala 15 mars 2013 Erik Åberg Ordförande Holger Andersson Ronny Orvendal Vice ordförande Johan Widén Christer Eriksson Carina Schön Thorbjörn Nyman Jan Eriksson Lars-Inge Johansson Kenneth Mårtensson Verkställande direktör Min revisionsberättelse har avgivits den 20 mars 2013. Johan Tingström Auktoriserad revisor 34