Pensioenregeling 2015 en nieuw FTK

Gevolgen voor jouw pensioen bij PPF APG Henk Bruins Actuarieel adviseur PPF APG Informatiebijeenkomsten 28-30 oktober

2

Agenda

1.

2.

3.

4.

5.

6.

7.

8.

Witteveen 2: versobering toekomstige pensioenopbouw vanaf 1-1-2015 Pensioenpremie 2015 Verhoging pensioenrichtleeftijd naar 67 Pensioneren in 2015 Vergelijking ABP en PPF APG Netto pensioen opbouwen boven 100k Effecten Nieuw Financieel Toetsingskader Vragen

3

Witteveen 2: versobering toekomstige pensioenopbouw vanaf 1-1-2015

2013:

2,25% opbouw ouderdomspensioen met pensioenleeftijd 65

2014:

2,15% opbouw ouderdomspensioen met pensioenleeftijd 67 (komt overeen met 1,84% opbouw met pensioenleeftijd 65)

2015:

1,875% opbouw ouderdomspensioen met pensioenleeftijd 67 + aftopping pensioengevend inkomen op €100.000 Pensioenregeling blijft in 2015, net als in 2014, fiscaal maximaal!

4

Pensioenregeling 2015 versus 2014

Veranderingen

Pensioenrichtleeftijd Opbouwpercentage Maximaal pensioengevend loon (bruto) Premievrijstelling bij arbeidsongeschiktheid Netto pensioensparen

2014

65 1,84% Onbegrensd Onbegrensd N.v.t. Risico-dekking nabestaandenpensioen Op basis van onbegrensd salaris

2015

67 1,875% 100.000 euro Op basis van afgetopte regeling Voor inkomen boven 100.000 euro In basisregeling tot salaris van 100.000 euro Restant te verzekeren in netto-regeling

5

Pensioenregeling 2015 versus 2014

Wat blijft gelijk 2014

Arbeidsongeschiktheids pensioen Wezenpensioen Blijft onafgetopt Indexatie-ambitie 14% van ouderdomspensioen Streven prijsindex voor slapers en gepensioneerden Maximum van loon- en prijsindex voor actieven

6

Pensioenpremie 2015, indexatie, franchise

Verlagend effect: Verhogend effect:

Versobering pensioenopbouw Daling rentevoet in de premie: lagere rente betekent hogere waardering pensioeninkoop → hogere premie Hogere buffer-opslag onder nieuw FTK Nieuwste inzichten in sterftekansen

Per saldo stabiele premie ten opzichte van 2014 Indexatie over 2014: besluit bestuur 27-11-14 Franchise 2015: besluit bestuur 27-11-14

7

Verhoging pensioenrichtleeftijd naar 67

• Pensioenrichtleeftijd verhoogd naar de beoogde AOW leeftijd (67 jaar) – Flexibiliteit blijft behouden (eerder of later met pensioen kan ook!) • Conversie bestaande aanspraken per 1-1-2015 – Ook tijdelijk ouderdomspensioen – Voorwaardelijke aanspraken uit 55min aanvullingsregeling – Informatie conversie aanspraken op brief bij UPO 2014 – Conversie gelijkwaardig voor M en V – Terugconverteren naar 65 (2015 en verder)

8

Pensioneren in 2015

Voorbeeld: Opgebouwd pensioen o.b.v. pensioenleeftijd 65 jaar Conversiefactor 65>67 jaar: 112,2% Opgebouwd pensioen o.b.v. pensioenleeftijd 67 jaar Vervroegingsfactor 67>65 3/12: 90,4% Opgebouwd pensioen o.b.v. AOW-leeftijd 65 jaar en 3 maanden 30.000 euro 33.660 euro 30.429 euro

9

Pensioneren in 2015

• Aanschrijven voor pensioneren gebeurt in principe 6 maanden vóór de AOW leeftijd. De komende tijd zal de groep worden aangeschreven die in het eerste half jaar van 2015 de AOW leeftijd bereikt. • Flexibiliteit: andere pensioenleeftijden ook mogelijk. Op z’n vroegst op 57, uiterlijk op 70 jaar.

10

Pensioenregeling 2015 ABP versus PPF APG

PPF APG ABP

Pensioenrichtleeftijd 67 67 Reglementaire pensioenleeftijd AOW Opbouwpercentage 1,875% Nabestaandenpensioen 70% Premieverdeling wg/wn VPL (aanvullingsregeling) 2/3 e – 1/3 e Gelijk 1,701 tot 37.578 1,875% boven 37.578 70% tot 29.419 lineair aflopend tot 50% vanaf 31.560 70% vanaf 2016 Uitgesteld pensioen 67+ OHT pensioengevend 68%/32% (2015) 70%/30% (2016) Versoberd afgeleid van versobering OP

11

Netto pensioen opbouwen boven 100k

(Mogelijk) groot verlies van ouderdomspensioen en nabestaandenpensioen.

Situatie nu Situatie per 1-1-15

Dienstjaren: 32 Bereikbaar nabestaandenpensioen: 57.400 Verlies aan nabestaandenpensioen: Salaris 150.000 Dienstjaren: 32 Bereikbaar nabestaandenpensioen: 36.500

-/- 20.900

12

Netto pensioen opbouwen boven 100k

• Bijdrage werkgever: werkgeversdeel pensioenpremie over inkomen boven 100k • Samen met eigen inleg gebruiken voor netto pensioen: - Inleg beleggen voor ouderdomspensioen & nabestaandenpensioen óf - Alleen voor risicodekking nabestaandenpensioen - Ook dekking voor premievrijstelling bij arbeidsongeschiktheid. • Veel details nog onbekend

13

Effecten Nieuw Financieel Toetsingskader

• Gaat in per 1-1-2015 • Eisen financiële buffers pensioenfondsen stijgen – Schokken moeten beter opgevangen kunnen worden – Vereiste buffer met circa 5%-punt omhoog • Bestendig indexeren – Ondergrens indexatie: 110% dekkingsgraad (nu: 105%) – Indexatie alléén, voor zover ook in de toekomst te geven zou zijn (‘bestendige indexatie’) Voorbeeld (indicatief, bij een inflatie van 2%):

Dekkingsgraad PPF APG Indexatie nu Indexatie vanaf 1-1-15

110% 120% 125% 0,5% 1,5% 2% 0% 1% 1,5%

14

Effecten Nieuw Financieel Toetsingskader

• Financiële schokken in 10 jaar uitsmeren Voorbeeld: Fonds zakt van 125% naar 115% Moet 10% groeien in 10 jaar: 1% per jaar • Lopend herstelplan stopt per 1-1-15 Nieuw herstelplan indienen vóór 1-7-15 • Premie: dempen op rente of rendement PPF APG dempt nu op rente. Beleid in maart 2015 op agenda.

15

Conclusies / Samengevat

• Nieuwe regelgeving leidt tot lagere opbouw bij PPF APG • Bruto-regeling blijft fiscaal maximaal • Netto regeling boven 100.000: probeert APG zo goed mogelijk aan te bieden. Inclusief oplossing risico-dekking (desnoods tijdelijk) • Bestaande aanspraken omgezet naar de nieuwe pensioenrichtleeftijd: alle aanspraken op één leeftijd 67 • Het nieuwe FTK leidt tot hogere eisen voor de financiële buffers en een lagere indexatieverwachting

16

(Overige) communicatie over nieuwe regeling

Middel Digitale nieuwsbrief Informatiebijeenkomsten tijdens Pensioen3Daagse Doelgroep

Alle deelnemers Alle deelnemers

Nieuwsberichten op de website

Alle deelnemers

Digitale nieuwsbrief ‘special’

Alle deelnemers

Brochure Pensioenregeling PPF APG Brieven (Extra) inloopspreekuren UPO 2015

Naar specifieke doelgroepen Alle deelnemers Alle deelnemers

Planning

okt X X nov X dec X X X jan feb mrt X X X X X X X X X X X X X

17

Vragen?

? ?