Transcript Workshop Penerapan Transaksi Letter Of Credit Berbasis Resiko NKM Learning

Workshop
TRAINING PENERAPAN TRANSAKSI LETTER OF CREDIT
Penerapan
Transaksi Letter Of
DENGAN BERBASIS RESIKO
ATH LETIC CLUB JAKARTA, 28 – 29 SEPTEMBER 2013
•MERCANTILECredit
Berbasis Resiko
• Mercantile Athletic Club WTC 1 Sudirman,
August 28 to 29 , 2013
NKM Learning
Ph: 021.50123000, 08811075919
Email : [email protected]
Gedung One Wijaya One
Jalan Wijaya I No.1, Jakarta Selatan 12170, Indonesia
T: +62 21 50123000
E: [email protected]
F: +62 21 7210394
W: www.nkmlearning.com
1
Penerapan transaksi Letter of
Credit dengan berbasis Resiko.
2
MAHAMANTRI
• EMAIL :
• [email protected]
• [email protected]
3
Penekanan Judul
• Para peserta dapat memahami dan mengerti
terhadap resiko – resiko yang akan timbul dalam
bertansaksi dengan menggunakan Letter of
Credit baik sebagai Pembeli – Penjual – Bank.
4
Resiko Perdagangan Internasional
• Resiko Komersial.
- Resiko penerimaan barang oleh pihak Pembeli.
- Resiko Kemampuan Pembayaran.
• Resiko terhadap Negara – Politik – Bank.
- Perang, Revolusi, Huru-hara/Pemogokan, Transfer,
Embargo, Kuota, Perizinan.
5
• Resiko terhadap Kelengkapan Dokumen kepabeanan.
- Kelengkapan dokumen Komersial.
- Kelengkapan dokumen pengangkutan.
• Resiko tingkat suku bunga dan nilai tukar mata uang.
- Depresiasi.
- Devaluasi.
6
Para Pihak yang terkait
• Pembeli/Buyer/Applicant.
• Penjual/Seller/Beneficiary.
• Bank ( Issuing Bank- Advising BankNegotiating Bank- Transferring Bank.
• Pengangkutan
• Asuransi.
• Pemerintah-Bea Cukai-Pajak.
7
Tujuan utama para pihak
• Penjual / THE SELLER.
• Pembeli/THE BUYER.
- Menerima Barang /Jasa yang - Menerima pembayaran
sesuai jumlah dan mata
sesuai dengan jumlah dan
uang yang telah disepakati
kualitas di tempat yang telah
di sepakati.
dengan tepat waktu.
- Melakukan pembayaran
segera setelah pihak penjual
memenuhi seluruh
kewajibannya..
- Berkewajiban mengirim
barang / Jasa sesuai dengan
kontrak.
- Menunda pembayaran
sebisa mungkin.
8
Jenis – jenis pembayaran dalam perdagangan lokal
dan Internasional
• Pembayaran dimuka ( Advance Payment).
• Pembayaran setelah barang / jasa diterima
(Open Account).
• Pembayaran Konsiyasi ( Consignment).
• Pembayaran berdasarkan Dokumen yang ditagihkan
(Documentary Collection).
• Letter of Credit.
9
DOCUMENTARY COLLECTION
• “ Sebuah kesepakatan dimana barang/jasa yang telah
dikirim dan Draft yang ditarik oleh pihak penjual ke
pihak pembeli dan/atau dokumen yang disepakati
untuk dikirim melalui Bank pihak penjual dengan
perintah yang jelas melalui Bank korespondensinya di
lokasi pihak pembeli”
• Tunduk pada ICC Uniform Rules for Collection
no.522. ( URC no 522 ) 1995.
10
Perintah atau Instruksi dalam Documentary
Collection
•
•
•
•
•
Documents Against Payment.
Documents Against Acceptance.
Documents Against Others ( B/G, P/N etc).
Do not waive your/our /interest /charges.
Collect your charges for Drawee and /or
Drawer A/C
11
Jenis – jenis
Documentary Collection.
• DOCUMENTARY COLLECTION.
- Penagihan dengan menyertakan seluruh Dokumen yang disepakati
baik Draft, Komersial dokumen dan dokumen pengangkutan.
• CLEAN COLLECTION.
- Penagihan pembayaran hanya menyertakan Draft atau Financial
Document saja.
• DIRECT COLLECTION.
- Seluruh dikumen penagihan langsung dikirim oleh pihak seller ke
Bank pihak pembeli berada.
12
MEKANISME Documentary Collection
2. Goods
1.Sales Contract
Drawee/Buyer
5. Payment/
Acceptance
B.E
6.Documents
Drawer/Seller
8
Payment/
Due date
Collecting/Presenting Payment/due date
7
Bank
4. Documents
3.Documents
&
Instruction.
Remitting Bank
13
METODE PEMBAYARAN
LETTER OF CREDIT
14
Letter of Credit
•
ANY ARRANGEMENT, HOWEVER NAMED OR DESCRIBED, THAT IS
IRREVOCABLE AND THEREBY CONSTITUTES A DEFINITE UNDERTAKING
OF THE ISSUING BANK TO HONOUR A COMPLYING PRESENTATION.
•
A.
B.
HONOUR MEANS :
TO PAY AT SIGHT IF THE CREDIT IS AVAILABLE BY SIGHT PAYMENT.
TO INCUR A DEFERRED PAYMENT UNDERTAKING AND PAY AT MATURITY
IF THE CREDIT IS AVAILABLE BY DEFERRED PAYMENT.
TO ACCEPT A BILL OF EXCHANGE (DRAFT) DRAWN BY BENEFICIARY AND
PAY AT MATURITY IF THE CREDIT IS AVAILABLE BY ACCEPTANCE
C.
Article 1 UCP 600
15
Mekanisme Letter of credit
5
Goods
Applicant
1
Beneficiary
Sales
contract
Documents
and
2
Payment
Application
8
Lc
4
Documents
&
Payment
Advising
Lc
6
3 Lc opening
Opening bank
Documents
7
Payment
Adv/nego Bank
16
Keuntungan penggunaan
Letter of Credit
• Dapat digunakan untuk fasilitas pembiayaan
pada Bank.
• Kepastian Pembayaran oleh pihak Bank atau
Penerbit.
• Kepastian pemeriksaan dokumen oleh ahlinya.
17
Kelemahan penggunaan
Letter of Credit
• Mahal.
• Letter of Credit hanya bertransaksi dengan Dokumen
dan tidak dengan keberadaan fisik barang/Jasa.
• Letter of Credit tidak dapat memberikan proteksi
terhadap resiko Penipuan baik di dokumen maupun di
barang.
* “KNOW WHO”
CAN BE EVEN MORE IMPORTANT
THAN “KNOW HOW” *
18
Kontrak perikatan dalam transaksi
Letter of Credit
1. Perikatan Sales Contract antara buyer and seller
2. Perikatan Kridit/Applikasi LC antara Applicant dan Bank
Pembuka LC.
3. Perikatan Letter of Credit antara Bank pembuka dan
Beneficiary.
UCP600 article 4 : credit by their nature
are separate transactions from the sales
or others contract on which they may be
based, and the banks are in no way
concerned with or bound by such contract
(s) …………………………………..
19
Tipe Dokumen dalam LC
1. Financial Documents :
- Draft.
- Promissory Note.
2. Commercial Documents :
- Invoice.
- Packing List, Weight List.
- Certificate of Origin, Insurance Policy, Inspection
Certificate etc.
3. Transporting Documents :
- Bill of Lading.
- Airway Bills
- Forwarder cargo receipt etc.
20
Struktur Letter of Credit
HEAD OF LC.
- ISSUING BANK NAME.
- EXPIRE DATE AND PLACE.
- APPLICANT AND BENEFICIARY NAME.
- CURRENCY AND AMOUNT.
-TENOR.
DECLARATION.
- DELIVERY.
- NAME OF GOODS.
- DOCUMENTS REQUIRED.
- ADDITIONAL CONDITIONS.
PAYMENT INSTRUCTION.
- CONFIRMATION.
- DELIVEREY OF DOCUMENTS.
- PAYMENT TERMS/REIMBURMENT CLAUSE.
- BANK TO BANK INFORMATION.
21
LETTER OF CREDIT TYPES
22
SIGHT L/C
• Kewajiban dari Issuing Bank kepada pihak
benefeciary untuk membayar dokument yang
sesuai dengan syarat dan ketentuan di dalam
Letter of Credit secara SIGHT.
• Kewajiban pembayaran dilakukan oleh Issuing
Bank atau Confirming Bank ( Jika ada )
• Bank diberikan waktu 5 (lima) hari kerja Bank
untuk menerima atau menolak kewajiban
terhadap dokumen yang di serahkan.
23
Resiko
Bank
Applicant
Beneficiary
Pemalsuan Dokumen LC
Pembayaran dilakukan Penolakan pembayaran
sebelum Barang tiba di dikarenakan adanya
tujuan.
Discrepancy dalam dokumen.
Kualitas barang yang tidak
sesuai contrak.
Kualitas barang yang
tidak sesuai dengan
kontrak.
Hindari pengiriman Barang
sebelum menerima amendment
(Jika ada) dari issuing bank .
Pengiriman Fiktive.
Kesulitan eksekusi Barang
di pabean dikarenakan
perizinan.
24
Usance Payable at Sight
UPAS
• USPAS : Kewajiban dari Bank
pembuka/Issuing bank to Beneficiary atau
memberikan authorisasi kepada Bank yang
ditunjuk/ nominated Bank untuk membayar
Draft berjangka/time draft secara “Sight”.
25
Resiko
Bank
Applicant
Beneficiary
Pembayaran hanya
didasarkan pada Draft/ Bill
of exchange.
Pembayaran dilakukan Ditolaknya pembayaran oleh
sebelum Barang tiba di Paying Bank/ Reimbursment
tujuan.
Bank .
Potensi terjadinya
perselisihan mengenai
“Clean Document” antara
Bank Pembuka dan
Negotiating Bank.
Kualitas barang yang
tidak sesuai dengan
kontrak.
Hindari pengiriman Barang
sebelum menerima amendment
(Jika ada) dari issuing bank .
26
USPAS L/C MECHANISM
Pay at due date
3
Paying Bank
7
5
Time Drafts
Pay at sight
Advise due date
Issuing bank
4
Documents
Nego Bank
3
7
6
2
Documents
Documents
& drafts
Pay at due
Sales Contract
Applicant
1
Beneficiary
27
Usance Letter of Credit
• “ Letters of credit yang dibuka
kepada pihak beneficiary ataupun
Bonafide
holder
yang
pembayaranya dilakukan pada
waktu
tertentu
kemudian
(berjangka), sejauh seluruh syarat
dan kondisi L/C terpenuhi “
•
•
•
•
Usance L/C pada dasarnya merupakan Seller Credit.
…………. Days after/from Invoice Date.
…………. Days After sight.
…………. Days after/from B/L date.
28
Resiko
Bank
Applicant
Beneficiary
Barang dapat di keluarkan
sebelum LC di bayar.
Melakukan Akseptasi Potensi Gagal Bayar dari Issuing
discrepancy sebelum
Bank pada saat jatuh tempo.
dokumen asli diterima.
Potensi terjadinya gagal
bayar oleh Applicant pada
saat jatuh tempo.
Kualitas barang yang
tidak sesuai dengan
kontrak.
Hindari pengiriman Barang
sebelum menerima amendment
(Jika ada) dari issuing bank .
29
TRANSFERABLE L/C
• L/C yang dibuka kepada pihak Beneficiary
dimana pihak First Beneficiary dapat
meminta kepada Transfering Bank yang
ditunjuk didalam L/C untuk memindahkan
seluruh atau sebahagian transaksi kepada
pihak Second Beneficiary dengan
beberapa perubahan yang diperkenankan
dalam aturan.
• Article 38 UCP 600
30
Resiko
Bank
Berpotensi terjadinya
Discrepancy pada saat
Reinvoicing.
Applicant
Beneficiary
.Menerima kualitas
Sebagai Second beneficiary
barang yang tidak
tidak dapat mengkontrol
sesuai dengan kontrak. pembayaran dari issuing Bank.
Operational Risk Bank
cukup besar diakibatkan
kurangnya “skill” dalam
menangani jenis LC ini.
Hindari pengiriman Barang
sebelum menerima
amendment (Jika ada) dari
issuing bank .
Menghindari pembiayaan
pre Export terhadap First
beneficiary.
Second Beneficiary tidak dapat
mengkontrol perubahan
kontrak antara First Beneficiary
dan Applicant.
31
SYARAT DAN KONDISI YANG DAPAT DIUBAH
Jumlah nilai Uang pada LC. ( bukan Currency )
Unit harga yang tercantum.
 Tanggal jatuh tempo.
Tanggal Penyerah Dokumen.
Tanggal/Periode pengiriman.
Prosentasi besaran nilai Asuransi.
32
HAL-HAL YANG DIPERHATIKAN
• Hanya terdapat Satu L/C dan wajib terdapat
kata “ Transferable”
• Berlaku L/C untuk ANYBANK atau
NOMINATED BANK.
• THIRD PARTY DOCUMENTS ACCEPTABLE
EXCEPT DRAFTS AND INVOICE.
• PARTIAL SHIPMENT ALLOWED.
• Nama First Beneficiary dapat dirubah menjadi
Second Beneficiary.
33
TRANSFERABLE L/C MECHANISM
1
P.O/S.C (1)
BENEFICARY
1.s.c (2)
I
APPLICANT SHIPMENT
7
11
APPL
DOC/
PAY
2
SECOND
BENEF
SECOND
BENEF
SUBTITUTION OF
DOCUMENTS
5
REQUEST
6 TRANSFER 9
CREDIT
DOCUMENTS
8 TRANSFER
/PAYMENT
DOCUMENT
PAYMENT
8A
6
ISSUING
BANK
3
L/C
10 DOC PRESENTED.
ADV/NEGO
BANK
34
4
BACK TO BACK L/C
“ IRREVOCABLE
LETTERS OF CREDIT YANG
BERLAKU KEPADA PIHAK KETIGA, DIMANA
PIHAK PRIMARY
BENEFICIARY
MENGGUNAKAN
CREDIT TERSEBUT
SEBAGAI JAMINAN UNTUK MEMBUKA
LETTERS OF CREDIT LAINNYA ( SECONDARY
CREDIT ) YANG DITUJUKAN KEPADA
SUPPLIER
YANG SEBENARNYA.“
35
ALASAN DIBUKANYA BACK
TO BACK L/C
• LETTERS OF CREDIT YANG DITERIMA TIDAK
TRANSFERABLE.
• ATAU PENTRANSFERAN TIDAK DAPAT
DILAKUKAN SESUAI KETENTUAN UCPDC.
• BENEFICIARY MEMBELI DAN MENJUAL
SENDIRI SERTA MELAKUKAN PEMBAYARAN
KEPADA PIHAK LAIN.
36
TRANSFERABLE VS BACK TO BACK
• Te r d a p a t 1 s a t u L / C .
• Dapat dipindahkan lebih
dari satu second
Beneficiary.
• Resiko Transfering Bank
relatif kecil.
• Documents bisa/ tidak
diganti.
• Pembayaran dapat
dilakukan setelah diterima
dari applicant.
• MIDDLEMAN
• Terdiri dari 2 L/C yang
terpisah.
• Resiko pihak Bank
pembuka ke 2 lebih
besar.
• Terjadi penggantian
documents.
• Pembayaran dilakukan
secara terpisah-pisah.
• Biaya relatif lebih besar.
• MIDDLEMAN
37
BACK TO BACK MECHANISM
SHIPMENT
IND
S.C I
Applicant
First Beneficiary
APP
L/C I.
DOC/
PAY
DOC I/II
L/C I.
Opening Bank I
IND
DOC/PAY
I
USA
HKG
S.C II
Second
Beneficiary
DOC
II
APPL
L/C II.
L/C II
NegoBank
Opening Bank II
DOC/PAY
HKG
II.
Nego Bank II
USA
38
REVOLVING L/C
• Letters of credit yang diterbitkan dimana
Amount L/C dapat digunakan kembali secara
berulang-ulang tanpa dilakukan perubahan (
amendment ), berkaitan dengan waktu dan
nilai L/C yang terdapat dalam persyaratan
dan kondisi didalam L/C tersebut.
39
HAL YANG DIPERHATIKAN
•
•
•
•
•
L/C harus terdapat clausul revolving.
Penggunaannya didasarkan pada :
1. WAKTU ( TIME )
2. NILAI ( VALUE )
3. PENGIRIMAN ( SHIPMENT )
- Commulative : Nilai yang tidak digunakan pada periode
tertentu dapat direlisasikan pada periode tersebut atau periode
selanjutnya.
- Non Commulative : Nilai yang tidak digunakan pada periode
tertentu tidak dapat lagi direlisasikan pada periode selanjutnya.
- Under advice : Realisasi nilai lanjutan berdasarkan confirmation
dari Issuing Bank.
40
Fluktuasi harga barang.
Resiko
Bank
Berkomitmen pada waktu
yang cukup lama.
Applicant
Beneficiary
Terikat kontrak jangka
Naiknya nilai jual di pasar.
panjang. Dengan Penjual
dan biasanya dalam jumlah
besar.
Berpotensi terhadap situasi Melemahnya nilai mata
penurunan
uang Lokal.
ekonomi/perubahan tingkat
mata uang.
Ketersediaan valuta Asing
sesuai LC.
Peraturan Pemerintah
terhadap barang / jasa
yang dimaksud.
Turunnya nilai beli di pasar.
41
RED CLAUSE L/C
• Documentary credit dengan syarat khusus
yang menyertainya atau memberi kuasa
confirming Bank atau Nominated Bank
untuk melakukan pembayaran dimuka
seluruh atau sebahagian kepada
Beneficiary sebelum menyerahkan
document pengiriman.
• Pre-financing kepada Beneficiary oleh
pihak Applicant /Buyer
42
HAL YANG DIPERHATIKAN
• Pembiayaan dari Applicant atau Bank.
• Penarikan Red Clause dengan Instrument:
- An undertaking letter from Beneficiary.
- A Simple receipt, Promissory note, Bank
Guarantee.
• With Recourse.
43
RED CLAUSE MECHANISM
Applicant
S.C
Beneficiary
5c
1
PAY
3
6
DOC
RED
LC
4
8
PAY
2
Issuing Bank
5a
7
Nominated Bank
REIMB CLAIM 5b
44
STAND BY L/C
• A Documentary credit or similar arrangement, however
named or described, which represents an obligation to
the Beneficiary on the part of the Issuing Bank to
1. Repay money borrowed by the Applicant, or advanced
to or for the account of the applicant.
2. Make payment on account of any indebtedness
undertaken by the applicant or
3. Make payment on account of any default by the
applicant in the performance of an obligation.
45
IRREVOCABLE CONFIRMED L/C
• A Confirmation of an irrevocable Documentary Credit by a
Bank (Confirming Bank) upon the authorization or request of
the Issuing Bank constitutes a definite undertaking of the
Confirming Bank, in additional to that of the Issuing Bank,
provided that the stipulated documents are presented to the
Confirming Bank or to any other Nominated Bank on or
before the expire date and the terms and conditions of the
Documentary Credit are complied with, to pay, to accept
drafts or to negotiate.
46
IRREVOCABLE CONFIRMED L/C
• A double assurance of payment.
- Issuing Bank.
- Confirming Bank.( Bank in other country)
• Silent Confirmation.
- An agreement between a Bank and beneficiary for the
Bank to “add its confirmation” to the Documentary Credit
despite not being authorized by the Issuing Bank.
- Without Recourse.
• Restricted L/C to Confirming Bank.
47
IRREVOCABLE CONFIMED L/C MECHANISM
New York/USA
5. Documents
Confirming
Bank
6. Documents.
L/C
2.Adv with add.
Issuing Bank
Tokyo
Nego Bank
JAKARTA
4. Documents
Beneficiary
JAKARTA
3. Adv L/C.
S.C
Applicant
Tokyo
48
S.K.B.D.N.
• Surat Kredit Berdokumen Dalam Negeri PBI
• No.5/6/PBI/2003 tanggal 2 Mei 2003
• Bank, Pemohon, Penerima, Perdagangan
Barang berada di dalam negeri ataupun bisa
berkaitan dengan perdagangan Internasional.
• Mata uang dalam RUPIAH Maupun VALUTA
ASING **
• Diterbitkan dalam Bahasa INDONESIA
dan/atau ENGLISH.
49
SKBDN
• SKBDN tidak dapat dijadikan MASTER untuk
membuka LC luar Negeri namun LC luar Negeri
dapat dijadikan MASTER LC dalam rangka Back
to Back LC.
• Tagihan SKBDN berjangka dapat dijadikan
agunan untuk menerbitkan LC ke luar Negeri
sepanjang wesel tersebut telah di Akseptasi oleh
Bank Pengaseptasi.
• Nilai Barang harus lebih besar dari Nilai Jasa.
50
GENERAL PRINCIPLES
ON
DOCUMENTS
UCP and ISBP2013.
51
TYPE OF DOCUMENTS
•
•
•
•
•
•
•
•
•
•
•
1. FINANCIAL DOCUMENTS.
- DRAFT.
- PROMISORRY NOTES.
2. COMMERCIAL DOCUMENTS.
- INVOICE.
- PACKING LIST, WEIGHT LIST.
- CERTIFICATE OF ORIGIN, INSURANCE POLICY, INSPECTION
CERTIFICATE etc.
3. TRANSPORTING DOCUMENTS.
- BILL OF LADING.
- AIRWAY BILLS
- FREIGHT FORWADERS TRANSPORT.
52
General Principles
•
•
•
•
•
Certifications and Declaration.
- signed and dated.
- same entity.
Corrections and alterations.
- to be authenticated by the party who issued the
documents.
• - signature or initials.
• Dates.
• - Drafts, Transport documents, Insurance
Documents.
53
Drafts.
• - Must be possible to establish the Maturity date.
•
•
•
•
- Must be endorsed, if necessary.
- Currency and Amount as stated in the credit.
- Drawn on the party stated in the credit.
- Drawn by the Beneficiary.
54
Invoice
• - Issued by Beneficiary named in the credit.
• - Made out of the Applicant.
• - Description of goods must correspond with in the
credit, but requirement not as a mirror image.
• - Quantity, Value, Unit price, Currency, Trade terms.
• - Need not be signed or dated.
55
Packing – Weight List
• When a credit requires the
presentation of a packing
list, this will be satisfied by
the presentation of a
document titled as called
for in the credit, or bearing
a similar title or untitled,
that fulfils its function by
containing any information
as to the packing of the
goods.
• When a credit requires the
presentation of a weight
list, this will be satisfied by
the presentation of a
document titled as called
for in the credit, or bearing
a similar title or untitled,
that fulfils its function by
containing any information
as to the weight of the
goods.
56
BENEFICIARY CERTIFICATE
• When a credit requires the presentation of a
beneficiary’s certificate, this will be satisfied by the
presentation of a signed document titled as called for
in the credit, or bearing a title reflecting the type of
certification that has been requested or untitled, that
fulfils its function by containing the data and
certification required by the credit
57
ANALYSIS, INSPECTION, HEALTH, QUANTITY AND QUALITY
CERTIFICATE
• When a credit requires the presentation of such a certificate,
this will be satisfied by the presentation of a signed document
titled as called for in the credit, or bearing a similar title or
untitled, that fulfils its function by certifying the outcome of
the required action, for example, the results of the analysis,
inspection, health, phytosanitary, quantity or quality
assessment.
58
BILLS OF LADING
• ◙ RECEIPT OF GOODS.
• ◙ CONTRACT
OF CARRIER.
• ◙ DOCUMENTS TITLE.
59
Bills of Lading-Multi mode –
Charter party BL
•
•
•
•
•
•
•
•
•
- Documents of title.
- Cover port to Port.
- Full set of Originals.
- Name of Carrier or Master and signing by:
- Agent on behalf of the Carrier.
- Agent on behalf of the Master.
- On board notations.
- Goods of description.
- Freight prepaid or freight collect
60
Certificates of Origin.
•
•
•
•
•
- Signed and dated.
- Issuer of document
- Content of C/O.
- Consignee /Importer:
- Must not be inconsistent with the consignee
information in the transport document.
• - Consignor/ Exporter :
• - Others than the Beneficiary of the credit or the shipper
on the transport document.
61
TRADE FINANCE
• DEFINITION:
“ A FUNDING FACILITY THAT ALLOWS COMPANIES
TO PURCHASE GOODS FROM THEIR SUPPLIERS
FOR ORDERS PLACE BY THEIR CUSTOMERS “
“ BRIDGES THE FUNDING GAP BETWEEN
PURCHASING GOODS AND THE FINAL SALE TO
YOUR CUSTOMERS “
62
THE VALUE OF TRADE FINANCE FOR PARTIES INVOLVED
TRADING PARTY
BUSINESS NEED
TRADE FINACE
OPTION/SOLUTION
EXPORTER PRODUCER
CASH TO PRODUCE GOODS
FOR EXPORT
PRESHIPMENT FINANCE
BASED OF LC.
BUYER/IMPORTER
CASH FLOW TO KEEP
BUSINESS/PRODUCTION
UNTIL MERCHANDISE IS
RECEIVED FROM OVERSEAS
AND SOLD AT A PROFIT
BUYER FINANCING :
-TERMS DRAFT.
- USANCE LC.
- TRUST RECEIPT (TR).
IMPORTER/EXPORTER
QUICK PAYMENT
DOCUMENTARY
COLLECTION
EXPORTER
- SECURITY AGAINST
COUNTRY RISK.
- SECURITY AGAINST -IMPORTER
DEFAULT/BANKRUPCY
- LC CONFIRM.
IMPORTER
SECURITY AGAINST NON
SHIPMENT
- LETTERS OF CREDIT.
BANK/FINANCIAL
INSTITUTION
SHORT TERM FINANCING
FINANCE STRUCTURE
BASED UNDERLYING
63
TRANSACTION
- LETTERS OF CREDIT.
- INSURANCE THOUGH
PRIVATE OR GOVERNMENT.
IMPORT FINANCE
64
TRUST RECEIPT
Cash Loan
• Kuasa yang diberikan oleh Bank kepada Importir
untuk bertindak sebagai trustee dengan kewajiban
sbb ;
- Membawa document dan Barang atas nama Bank.
- Membawa Barang untuk diperoses dan
dikembalikan kegudang atas nama Bank.
- Membawa Barang dan menjual serta membayarkan
hasil penjualan kepada Bank.
65
T/R TRANSACTION.
Sub
Buyer
Sell & Pay
Cash money
Importir
2. Shipment
1. Contract
Exportir
6. TR loan
3.Doc.
cash
8. Pay
5. Documents
Importir/Issuing
Bank.
7.Remit Pay.
4.Presented Doc
Exportir
Bank
66
KEUNTUNGAN BAGI IMPORTIR
• Fasilitas dapat dimintakan bersamaan dengan
fasilitas L/C.
• Tidak memberatkan chashflow.
• Diberikan keleluasaan dalam pengolahan
barang atas nama Bank.
• Jangka waktu fasilitas dapat disesuaikan (
tenor ) ; 30, 60, 90, 120, 360 days.
• Reputasi perdagangan dapat dipertahankan.
67
SHIPPING GUARANTEE
Non Cash
• “ Fasilitas turut menjamin dari pihak Bank yang
ditujukan kepada pihak Perusahaan Pelayaran
untuk mengganti kerugian dan menjamin
perusahaan pelayaran tersebut atas pelepasan
barang - barang tanpa menunjukan B/L asli.”
68
KEUNTUNGAN S/G
• Mengurangi biaya Demurrage.
• Mengurangi keterlambatan barang masuk ke
pabrik/ gudang.
• Mencegah kerusakan Barang digudang
Pelayaran.
• Biaya yang timbul di Bank.
69
EXPORT FINANCE
70
PACKING LOAN FACILITY
Cash Loan
• “ Fasilitas pinjaman yang disediakan oleh
Bank dalam rangka Pembiayaan persiapan
Export berdasarkan Sales Contract/ Letters of
Credit. Atau sering disebut dengan PreShipment Financing “
71
FAKTOR YANG DIPERHATIKAN
• Fasilitas didasarkan pada original export
Letter of Credit.
• Pencairan fasilitas max 80 % dari L/C.
• L/C tidak mencantumkan Syarat atau Kondisi
yang memberatkan.
• Jangka waktu pinjaman hingga L/C expired.
• Tingkat suku bunga.
72
NEGOTIATION FACILITY
Cash Loan
• “ Fasilitas dari pihak Bank berdasarkan
Irrevocable Sight Letters of Credit, dalam
rangka pengambilalihan dengan membayar
dimuka sebesar draft dan documents sesuai
yang dimintakan didalam L/C”
• Post shipment financing.
SIGHT
L/C
73
FAKTOR YANG DIPERHATIKAN
• Irrevocable Sight L/C, Available by Freely
negotiation.
• Documents required.
• Type of Discrepancies, Minor - Mayor,
Correctable - uncorrectable.
• Negotiated by L/I Acceptable.
• With Recourse.
• Letter of Indemnity.
• Negotiation Facility.
74
DISCOUNTING FACILITY
• “ Fasilitas
pembiayaan dari pihak Bank
berdasarkan Usance letter of credit dengan
cara membeli dan membayar dimuka
sejumlah draft dan document yang telah
diakseptasi oleh Bank pembuka dan diajukan
oleh pihak exportir setelah dikurangi bunga
diskonto. Atau ”
• terhadap draft berjangka Exportir dengan cara
Collection Basis.
• Post shipment financing.
75
HAL YANG DIPERHATIKAN
• Tingkat suku bunga disconto, dinegara importir
dan di negara Exportir.
• Draft telah diaksep oleh Bank atau Importir.
• Tersedianya pasar uang/surat berharga.
(Secondary Market )
• Short terms financing ( tenor : 360 days )
76
Export Financing Settlement
Customer A/C
Sight
Packing
loan
Packing Loan
Negotiation
Issuing
Bank
Payment
payment
L/C or Non LC
Usance
1st
Step
Discounting
2nd
Step
3rd
Step
77
Penipuan
dalam Transaksi Internasional atau Dalam Negeri.
• - Penipuan Dokumen.
• - Penipuan Barang.
• - LETTER OF CREDIT FOR MONEY LAUNDERING.
• LOCAL COURT.
• INTERNATIONAL COURT.
• ARBITRATION.
78
LC FOR MONEY LAUNDERING
•
•
•
•
•
•
UU MONEY LAUNDERING.
CASH TRANSACTION REPORT. (CTR)
SUSPICIOUS TRANSACTION REPORT. (STR)
Jenis Barang
Nilai harga yang besar.
Diduga bukan transaksi yang regular.
79
THANK YOU
AND
SEE YOU NEXT TIME
80