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Parigi, 2 luglio 2014
Lettera agli investitori del fondo Global Double Time
Signora, Signore,
In qualità di titolare delle quote del fondo Global Double Time (il “Fondo”), la informiamo che la formula
del Fondo arriverà a scadenza il 10 Luglio 2014, conformemente a quanto previsto nel prospetto
completo del Fondo (codice ISIN FR0010579078).
Su decisione della società di gestione Amundi, il Fondo sarà liquidato il 10 Luglio 2014. Questo comporta
che le quote da Lei detenute le saranno rimborsate senza l’applicazione di commissioni e che
l’ammontare corrispondente Le sarà accreditato.
I - Richiamo alla formula
L’obbiettivo del Fondo consiste nel permettere agli investitori che abbiano sottoscritto durante il periodo
di sottoscrizione (compreso tra il 14 aprile 2008 et il 10 luglio 2008 incluso) di beneficiare di una formula
costruita per una durata massima di 6 anni, ma suscettibile di essere realizzata definitivamente in 4 anni
(il 10 luglio 2012).
La formula sarà realizzata anticipatamente in funzione dell’evoluzione dei tre indici azionari
internazionali (che costituiscono il “Paniere”) secondo il criterio esposto di seguito in dettaglio:
Anno
Condizione di Realizzazione
4
la performance (di seguito
« Performance a
4
Anni»)
dell’indice meno performante
del Paniere è positiva o nulla
Durata della formula
(realizzazione
anticipata)
Performance
fissa della
formula
Rendimento
annuale
20%
4,66%
4 anni
(il 10 luglio 2012*)
Se la Condizione di Realizzazione è soddisfatta in 4 anni, la formula è realizzata anticipatamente e la
Società di Gestione procederà alla liquidazione del Fondo il 10 luglio 2012.
Se la Condizione di Realizzazione non è soddisfatta in 4 anni, la durata della formula è di 6 anni e
l’investitore beneficerà il 10 luglio 2014 del Valore Patrimoniale Netto di Riferimento maggiorato del
migliore tra il tasso fisso del 9%, corrispondente ad un rendimento annuale minimo del 1.45% e il 70%
della performance del Paniere (di seguito « Performance a 6 Anni del Paniere »).
I dettagli della formula sono precisati nell’Allegato.
II – Risultato
La Condizione di Realizzazione a 4 anni non essendo stata soddisfatta, la formula del Fondo arriverà a
scadenza il 10 luglio 2014.
La informiamo che la garanzia del Fondo Le permette di beneficiare del 100% del Valore Patrimoniale
Netto di Riferimento (escluse le commissioni di sottoscrizione) sul periodo, come descritto nell’Allegato.
Ad titolo esemplificativo, se la scadenza della formula avesse luogo il 13/06/2014, sulla base delle
quotazioni di chiusura degli Indici del Paniere al 13/06/2014, il Fondo avrebbe un Valore Patrimoniale
Netto Finale di 5,852 euro, cioè per gli investitori, un profitto uguale a 16,34 % del Valore Patrimoniale
Netto di Riferimento, stabilito a 5,030 euro, corrispondente a un rendimento annuale del 2,59 %.
Questo risultato è strettamente indicativo e da intendersi a titolo esemplificativo - la performance del
Fondo sarà conosciuta alla scadenza del 10 luglio 2014. Di conseguenza, la performance finale
definitiva potrà essere leggermente diversa. Il regolamento del rimborso interverrà al più tardi il
18/07/2014.
Si ricorda che, per poter beneficiare della performance finale del Fondo, Lei deve conservare le Sue
quote fino al giorno della scadenza della formula, cioè il 10 luglio 2014.
Quest’operazione è stata autorizzata dall’ Autorité des Marchés Financiers il 25/06/2014 e, se Lei ne
accetta i termini, non implica nessuna azione specifica dalla Sua parte.
Per ottenere ogni precisione complementare, La ringraziamo di prendere contatto con il Suo
interlocutore commerciale abituale.
Le principali caratteristiche del Fondo sono descritte nell’Allegato.
La preghiamo di accettare , Signora, Signore, i nostri più distinti saluti.
Frédéric Fouquet
Firmatario autorizzato
ALLEGATO
DETTAGLIO DELLA FORMULA DEL FONDO GLOBAL DOUBLE TIME
Il Valore Patrimoniale Netto di Riferimento è definito come il valore più alto dei valori patrimoniali netti
(al netto delle commissioni di sottoscrizione) stabiliti durante il Periodo di Sottoscrizione, cioè dal 14
aprile 2008 incluso al 10 luglio 2008 incluso.
Il valore patrimoniale netto che beneficia dell’applicazione della formula (il “Valore Patrimoniale Netto
Finale”) è determinato in funzione del Valore Patrimoniale Netto di Riferimento e dell’evoluzione dei 3
indici azionari che compongono il Paniere (EuroStoxx 50, Dow Jones Industrial Average e Nikkei 225) (gli
“Indici del Paniere”) secondo le condizioni qui di seguito definite :
•
Se i tre Indici del Paniere hanno tutti una Performance a 4 Anni positiva o nulla, la Condizione di
Realizzazione è soddisfatta, il Valore Patrimoniale Netto Finale corrisponde al valore patrimoniale
netto stabilito il 10 luglio 2012* ed è uguale al 120% del Valore Patrimoniale Netto di Riferimento.
Se la Condizione di Realizzazione è soddisfatta, la formula è realizzata anticipatamente e la Società di
Gestione procederà alla liquidazione del Fondo il 10 luglio 2012*.
•
Altrimenti, il Valore Patrimoniale Netto Finale corrisponde al valore patrimoniale netto stabilito il 10
luglio 2014* ed è uguale al 100% del Valore Patrimoniale Netto di Riferimento maggiorato del
migliore tra una performance fissa del 9% e il 70% della Performance a 6 Anni del Paniere.
* In caso di chiusura dei mercati Euronext e/o di giorno festivo riconosciuto legalmente in Francia, verrà
preso in considerazione il valore patrimoniale netto del giorno successivo.
Modalità di calcolo della Performance a 6 Anni del Paniere :
Per ogni Indice del Paniere :
•
Performance a 6 Anni = (Valore a 6 Anni – Valore Iniziale) / Valore Iniziale
Inteso che:
•
•
Il Valore Iniziale è uguale alla media aritmetica della quotazione di Chiusura del dato Indice alle date
seguenti: 11 luglio 2008, 14 luglio 2008, 15 luglio 2008, 16 luglio 2008, 17 luglio 2008
Il Valore a 6 Anni è uguale alla media aritmetica della quotazione di Chiusura del dato Indice alle date
seguenti: 27 giugno 2014, 30 giugno 2014, 1 luglio 2014, 2 luglio 2014, 3 luglio 2014.
La Performance a 6 Anni del Paniere è la media aritmetica delle Performance a 6 Anni degli Indici del
Paniere.
Ad titolo esemplificativo, se la scadenza della formula avesse luogo il 13/06/2014, sulla base delle
quotazioni di chiusura degli Indici del Paniere al 13/06/2014, il Fondo avrebbe un Valore Patrimoniale
Netto Finale di 5,852 euro, cioè per gli investitori, un profitto uguale al 16,34 % del Valore Patrimoniale
Netto di Riferimento, stabilito a 5,030 euro, corrispondente a un rendimento annuale del 2,59 %.
Esempio di calcolo al 13/06/2014
Indici
Valore Iniziale dell’Indice
EuroStoxx
50
Nikkei 225
Dow Jones
Industrial
Average
3 197.5200
12 890.6320
11 160.8420
11/07/2008
3 197.78
13 039.69
11 100.54
14/07/2008
3 216.24
13 010.16
11 055.19
15/07/2008
3 142.73
12 754.56
10 962.54
16/07/2008
3 174.76
12 760.80
11 239.28
17/07/2008
3 256.09
12 887.95
11 446.66
Valore 6 Anni dell’Indice al
13/06/2014
3 282.8400
15 097.8400
16 775.7400
Performance 6 Anni
dell’Indice
17.12%
50.31%
2.67%
70% della Performance 6
Anni del Paniere
16.3566%
Valore Patrimoniale Netto
di Riferimento
5.030 €
Valore Patrimoniale Netto
Finale
5.852 €
Performance finale
16.34%
Rendimento annuale della
formula
2.59%
Questo risultato è strettamente indicativo e da intendersi a titolo puramente esemplificativo - la
performance del Fondo sarà conosciuta alla scadenza del 10 Luglio 2014. Di conseguenza, la
performance finale definitiva potrà essere leggermente diversa. Il regolamento del rimborso interverrà
al più tardi il 18/07/2014.
Si ricorda che, per poter beneficiare della performance finale del Fondo, Lei deve conservare le Sue
quote fino al giorno della scadenza della formula, cioè il 10 Luglio 2014.