Företagsobligation

– Hancap AB (publ) Kort om Hancap

Hancap AB (publ) är ett svenskt holdingbolag som äger företagen inom Santex-gruppen. Santex-gruppen är en företagsgrupp med ett brett utbud inom fönster, fönsterdörrar och uterum.

Affärsidé, mål och vision

• Hancaps affärsidé är att erbjuda byggrelaterade nischprodukter av högsta kvalité med fokus på god design och med bästa miljö- och energiprestanda till privata och kommersiella kunder.

• Målet är att genom organisk tillväxt och kompletterande förvärv öka bolagens omsättning och lönsamhet. Den nuvarande Hancapkoncernen utgör en utmärkt bas för organiskt tillväxt och kompletterande förvärv.

• Hancaps vision är att bli privata och kommersiella kunders första val avseende byggrelaterade nischprodukter.

Resultat – Santex AB

TSEK Utfall 2012

Omsättning Produktionskostnader

Bruttovinst

Personalkostnader Fsg. /Adm. kostnader

EBITDA

Bruttovinst marginal EBITDA marginal 208 764 -90 853

117 911

-65 218 -37 008

15 685

56,5% 7,5%

Utfall 2011

197 115 -83 944

113 171

-62 725 -36 703

13 743

57,4% 7,0%

Utfall 2010

195 391 -78 925

116 466

-64 594 -39 746

12 126

59,6% 6,2%

Utfall 2009

195 627 -79 576

116 051

-58 560 -39 138

18 353

59,3% 9,4%

Företagsgruppen har en stor framtidspotential

• Synergier avseende försäljningssamverkan och kraftig marknads lansering. God möjlighet att samordna existerande säljkanaler med hela produktpaletten.

• Kostnadssynergier via större samlade materialinköp så som t.ex. aluminium, glas och beslag.

• Organisatoriska och administrativa synergier samt samordnings möjligheter kring viss produktion (best practise utbyte och samnyttjande av ledningsresurser).

• Santex-gruppen är sammantaget en utmärkt utgångspunkt för organisk tillväxt och kompletterande förvärv.

Kapitalanvändning

Inkommande medel ska användas till: • Återbetala Brygglånefi nansiering om 40 MSEK • Stärka likviditeten hos koncernbolagen för att säkra en solid grund för organisk tillväxt och investeringar

Villkor i korthet

Emittent

Hancap AB (publ)

Erbjudandets storlek Minsta investering: Löptid Ränta Räntebetalning Agent Tillsyn Listning Säkerhet

60 000 000 SEK 100 000 SEK 15 nov 2013 till 15 nov 2018 (5 år) 10 % per år Kvartalsvis 2,5 % CorpNordic Sweden AB Prospektet godkänt av Finansinspektionen Obligationen avses noteras på First North Bond Market Pantsättning av samtliga aktier i Santex AB som äger samtliga rörelsedrivande bolag i Santex-gruppen

Investeringsexempel

Investering:

1 000 000 SEK

Erhållen ränta: Total avkastning: Återbetalning:

10 % / år 500 000 SEK 15 november 2018 Detta dokument är inte ett prospekt utan innehåller endast information om ett specifi kt värdepapper och utgör varken råd om investering eller ett erbjudande om att teckna/förvärva värdepapper. För närmare information om Hancap AB (”Bolaget”) hänvisas läsaren till det prospekt som godkänts och registrerats av Finansinspektionen. Läsaren uppmanas att läsa detta dokument tillsammans med prospektet i dess helhet för en vidare diskussion av de faktorer som kan påverka Bolagets framtida prestation samt de branscher och marknader inom vilka bolaget är verksamt. Detta dokument har inte blivit godkänt av någon myndighet och det ska inte ske någon försälj ning av de värdepapper vilka refereras till häri i någon jurisdiktion där ett sådant erbjudande skulle kräva framtagande av ytterligare prospekt eller annan erbjudandehandling, eller inte skulle vara lagenlig utan registrering eller tillämpligt undantag från registrering enligt värdepapperslagarna i en sådan jurisdiktion. Distribution av detta dokument kan i vissa jurisdiktioner vara föremål för restriktioner enligt lag, och personer som får tillgång till det, eller del av det, bör informera sig om och följa sådana legala restriktioner. I synnerhet utgör detta dokument inte, och inte heller en del av det, ett erbjudande eller en uppmaning om ett erbjudande att köpa eller teckna värdepapper i USA. Kopior av detta dokument får inte distribueras eller skickas, vare sig delvis eller i sin helhet, direkt eller indirekt, till USA, Australien, Kanada, Sydafrika, Schweiz, Hong Kong, Indien eller Japan. All information som lämnas i dokumentet bör noga övervägas, i synnerhet med avseende på de risker som varje investering i de specifi ka värdepappren innebär. Dokumentet innehåller framåtriktade uttalanden som återspeglar ledningens aktuella syn på framtida händelser samt möjlig fi nansiell utveckling. Även om Bolaget anser att förväntningarna som beskrivs i sådana uttalanden är rimliga fi nns det ingen garanti för att dessa framåtriktade uttalanden förverkligas eller visar sig vara korrekta. Således kan utgången skilja sig markant från de som anges i framåtriktade uttalanden som en konsekvens av olika faktorer. Inget ansvar av något slag accepteras, varken avseende dokumentet som sådant eller innehållet i dokumentet, inte heller för handlingar som vidtas på grundval av dokumentet eller dess innehåll. Genom att ta del av detta dokument godkänner läsaren att man är införstådd med de omständigheter, krav och restriktioner som råder för att ta del av detta dokument och att någon överträdelse härav inte görs.