Transcript презентацию

Раздел:
Департамент инвестиций и
финансового консультирования
1
Департамент инвестиций и финансового консультирования
ВЭБ Капитал молодая инвестиционная компания с опытным и профессиональным коллективом,
заинтересованным в качественном обслуживании Клиентов и достижении максимально эффективного
для Клиента результата.
Информация о ВЭБ Капитал:
Начало
деятельности
ООО «ВЭБ Капитал» было создано в декабре 2009 года как дочернее
подразделение Государственной корпорации «Банк развития и
внешнеэкономической деятельности (Внешэкономбанк)».
Продукты и
услуги
ВЭБ Капитал предлагает широких спектр продуктов и услуг в рамках
финансового консультирования, управления активами (в том числе
непрофильными и проблемным) и структурирования проектов по: слиянию
и поглощению, привлечению акционерного капитала, выпуску облигаций,
структурному финансированию и секьюритизации.
ВЭБ Капитал обладает:
Широкой
инвесторской базой
ВЭБ Капитал обладает широкой базой инвесторов, а также устоявшимися
отношениями с основными Российскими институциональными
инвесторами и фондами.
Командой
специалистов
ВЭБ Капитал обладает высококвалифицированной командой
специалистов с богатым опытом работы на российском и международных
рынках капитала, а также в области управления активами
2
Департамент инвестиций и финансового консультирования
Структура продуктов
 Организация проектного финансирования, кредитования под залог
 Организация долгового финансирования
 Секьюритизация и структурное финансирование
 Операции на рынке акционерного капитала
3
Организация проектного финансирования
Роль ВЭБ Капитал в структурировании проектов
ВЭБ КАПИТАЛ
(финансовый консультант,
организатор)
Необходимо финансирование
Консультирование и координация
Компания
(инвестиционный
проект)
ВЭБ Капитал координирует привлечение инвестиций от:
Группа Внешэкономбанка
проектное финансирование
на срок до 15 лет
инвестиции в лидирующие
компании быстрорастущих
секторов экономики
Российских финансовых организаций
поддержка малого и среднего
бизнеса (инновации и
модернизация) на срок до 7 лет
кредитование энергетического
комлекса
кредитование промышленных
предприятий
Иностранных финансовых организаций
 ВЭБ Капитал координирует работу по привлечению инвестиций в проекты используя установленные контакты
с группой Внешэкономбанка и крупными российскими и иностранными финансовыми институтами.
 ВЭБ Капитал помогает клиентам привлечь финансирование для проектов через:
– долговое финансирование;
– увеличение капитала.
4
Организация долгового финансирования
Государственная
программа поддержки
ипотечного
кредитования
В 2010 году ВЭБ Капитал был назначен эксклюзивным агентом по
реализации Программы инвестиций Внешэкономбанка в проекты
строительства доступного жилья и ипотеку в 2010 – 2013 гг. в объеме до
150 млрд. рублей.
Один из ведущих
организаторов
выпусков облигаций
По результатам трех кварталов 2012 года ВЭБ Капитал занял 8-е место в
рейтинге организаторов облигационных займов на внутреннем рынке по
версии Информационного портала Cbonds. Объем размещений составил
80 млрд. рублей и 600 млн. долларов США.
Продукты и услуги:
•
•
•
•
•
•
Разработка стратегий по выходу на рынок
Организация выпуска рублевых облигаций
Организация выпуска еврооблигаций
Рейтинговое консультирование
Поддержка при получении листинга на российских и международных биржах
Организация размещения бумаг среди широкого круга инвесторов, включая
крупнейшие пенсионные фонды
5
Примеры проектов на рынке долгового капитала
За последние 2 года ВЭБ Капитал принял участие в организации более 30 проектов по выпуску
российских и международных облигаций для крупнейших компаний и финансовых институтов
России и СНГ, включая:
Выпуски крупнейших компаний,
муниципальных образований и
финансовых институтов
Выпуски облигаций, имеющих
гарантию Правительства
Российской Федерации
АИЖК
Облигационный займ
10 млрд. руб.
Облигационный займ
5 млрд. руб.
Организатор
Июнь 2010
Организатор
Ноябрь 2010
Программа по замене
кредитов на облигации
с гарантией
Правительства РФ
Организатор
Март 2011
Облигационный заем
10 млрд рублей
Организатор
Июнь 2011
Выпуски облигаций организаций группы
Внешэкономбанка
Внешэкономбанк
Внешэкономбанк
Внешэкономбанк
Облигационный займ
Серии 06 и 08
25 млрд. руб.
Организатор
Октябрь 2010
Облигационный займ
Серия 09
15 млрд. руб.
Организатор
Март 2011
Облигационный займ
Серия 18 и 19
20 млрд. руб.
Организатор
Октябрь 2012
Облигационный займ
Серии 03, 04, 05
15 млрд. руб.
Организатор
Апрель 2011
Выпуск евробондов
(LPN)
$ 400 mln
Организатор
Май 2011
Облигационный займ
Серии 08,09, 10
15 млрд. руб.
Организатор
Ноябрь2011
Облигационный займ
Серии 06
10 млрд. руб.
Организатор
Февраль 2012
Облигационный займ
Серия 01
(планируется)
5 млрд. руб.
Организатор
Март 2012
АИЖК
Облигационный займ
Серии 23
14 млрд. руб.
Организатор
Декабрь 2011
АИЖК
Облигационный займ
Серии 21
15 млрд. руб.
Организатор
Апрель 2012
Выпуск евробондов
(LPN)
Администрация г.Киева
$ 300 mln
Организатор
Июнь 2011
Облигационный заем
10 млрд рублей
Организатор
Октябрь 2011
Облигационный заем
Серии 03, 04, 05
15 млрд рублей
Организатор
Март 2012
Евразийский Банк
Развития
Облигационный займ
Серии 01 и 02
10 млрд. руб.
Организатор
Февраль - март 2012
6
Секьюритизация и структурное финансирование
Наличие экспертной
команды
Специалисты ВЭБ Капитал имеют опыт 15 завершенных проектов по
секьюритизации различных типов активов.
Возможность
размещения
структурных бумаг
ВЭБ Капитал тесно сотрудничает с ключевыми якорными инвесторами в
структурные бумаги, включая Пенсионный фонд РФ, АИЖК,
крупнейшие пенсионные фонды.
Услуги:
Подготовка к Проекту
o
o
o
Содействие в проведении тендера по выбору третьих сторон по Проекту
Консультирование по подготовке технического задания для специалистов ИТ-департамента с
целью подготовки необходимых форм отчетности
Согласование с якорными инвесторами параметров выпуска
Организация и сопровождение Проекта
o
o
o
o
o
o
o
o
o
o
Структурирование выпуска
Разработка механизмов повышения кредитного качества бумаг
Консультирование по получению рейтинга
Организация работы всех участников Проекта. Тайм-менеджмент проекта.
Подготовка проектов эмиссионных документов, согласование с Биржей и НКО ЗАО НРД
Контроль за соблюдением процедур раскрытия информации
Аналитическое сопровождение займа (подготовка информационного меморандума и
аналитической записки для инвесторов по ситуации на рынке перед размещением)
Маркетинг облигаций среди инвесторов
Выход на сделку, ее реализация, включая технический андеррайтинг облигационного займа
Содействие по включению выпуска в ломбардный список ЦБ РФ
7
Примеры проектов на рынке структурных финансов
Завершенные проекты:
ИА «АИЖК 2011-1»
Выпуск облигаций
с ипотечным покрытием
Серия 2-ИП
5 млрд рублей
Выпуск облигаций
с ипотечным покрытием
3,87 млрд. руб.
Выпуск облигаций
с ипотечным покрытием
Серия 3-ИП
6 млрд рублей
Сентябрь 2011
Декабрь 2011
Сентябрь 2012
Проекты в стадии реализации:
ИА «АИЖК 2011-1»
Балансовая
секьюритизация
ипотеки с получением
рейтинга на выпуск
Серия 9-ИП
5 млрд рублей
Ноябрь 2012
Выпуск облигаций
с ипотечным покрытием
5,3 млрд. руб.
Ноябрь 2012
• Банк первого эшелона – Секьюритизация межбанковских кредитов CLO
• Банк второго эшелона – Ипотечные ценные бумаги по российскому праву
• Банк второго эшелона – Ипотечные ценные бумаги по российскому праву
• Банк второго эшелона – Ипотечные ценные бумаги по российскому праву
8
Рынок акционерного капитала
Государственная
программа
приватизации
В 2010 году ВЭБ Капитал получил статус официального консультанта в
рамках Государственной программы по приватизации 2011-2013 гг.
Продукты и услуги:
 Структурирование сделки
 Участие в приватизации государственных пакетов акций в рамках Государственной
программы по приватизации
 Оказание помощи в привлечении акционерного капитала
 Организация и сопровождение сделок по слияниям и поглощениям
9
Примеры проектов на рынке акционерного капитала
В 2009-2012гг. ВЭБ Капитал принял участие в следующих сделках по
слияниям и поглощениям:
ОАО «Ростелеком» и ОАО «Связьинвест»
Построение модели консолидации в отрасли связи и разработка программы мероприятий
по сохранению государственного контроля для ОАО «Ростелеком».
ОАО «Апатит»
Участие в продаже 25% акций компании в рамках программы приватизации , как
субагент, совместно с ЗАО "БНП ПАРИБА Банк".
Сумма сделки более 10 млрд. руб.
ЗАО «ТЗК ШЕРЕМЕТЬЕВО»
Организация и проведение сделки по продаже акций компании.
Сумма сделки около 6 млрд. руб.
Friede Goldman United Ltd.
Китайский концерн CCCC and Friede Goldman United Ltd
Организация сделки по продаже 100% акций американской компании Friede
Goldman китайскому концерну CCCC на сумму 125 млн. долларов США.
ОАО «Первая грузовая компания»
Организация и проведение сделок по приобретению активов для компании.
10
Организация проектного финансирования,
кредитования под залог
ВЭБ Капитал входит в «Реестр специализированных компаний, соответствующих
требованиям Внешэкономбанка, привлечение которых от имени и за счет участников
инвестиционных проектов может быть рекомендовано Внешэкономбанком»
http://veb.ru/strategy/invest/reestr/index.php?id_20=4426
Продукты и услуги:
 Структурирование сделки по привлечению финансирования для реализации проекта.
 Подготовка и подача инвестиционной заявки потенциальным кредиторам.
 Согласование условий предоставления денежных средств (проекта решения кредитного
комитета) и кредитной документации.
 Организация взаимодействия клиента с кредиторами, закрытие сделки.
Примеры сделок: 2011 -2012 г.г.
ОАО «АТОМРЕДМЕТЗОЛОТО»
Организация финансирования для двух урано - добывающих предприятий в
Казахстане – трансграничная структурная сделка с использованием инструментов
хеджирования валютного риска
Общий объем заемных средств – USD 150 млн.
Срок использования заемных средств – 3 года
11