Transcript Международное финансирование в сфере строительства и

22-23 Марта 2012
г. УФА
МЕЖДУНАРОДНОЕ ФИНАНСИРОВАНИЕ В СФЕРЕ СТРОИТЕЛЬСТВА И
ЖИЛИЩНО-КОММУНАЛЬНОГО ХОЗЯЙСТВА:
Использование кредитов с покрытием экспортно-кредитных агентств
Задачи в сфере строительства и
жилищно-коммунального хозяйства






Развитие жилищного строительства
(увеличение объемов ввода нового
жилья, снижение себестоимости для
снижения цен на конечный продукт)
Строительство инфраструктурных
объектов (детские сады, школы,
спортивные сооружения)
Реконструкция существующих и
строительство новых объектов (как
промышленных, так и коммунальных)
Переоснащение предприятий,
производящих строительные материалы
с внедрением современных технологий
Модернизация объектов ЖКХ
Развитие смежных со строительными
областей промышленности
2
Задачи в сфере строительства и
жилищно-коммунального хозяйства


На пути решения задач в сфере строительства и жилищнокоммунального хозяйства стоит ряд проблем, среди которых:
Недостаточно эффективные внутрироссийские технологии, не
соответствующие современным международным стандартам
Отсутствие адекватных источников финансирования внутри России:


Высокая стоимость кредитных ресурсов
Недостаточно длинные сроки финансирования, представляемые
российскими банками
Один из возможных путей решения данных проблем – закупка
современного зарубежного оборудования и технологий с
привлечением долгосрочного зарубежного финансирования
через кредиты с покрытием экспортно-кредитных агентств
3
Экспортно-Кредитное Агентство
Экспортно-кредитное агентство (ЭКА) — государственное или частное
учреждение, осуществляющее поддержку экспорта в стране-экспортёре
путем страхования кредитных и политических рисков.

ЭКА предоставляют широкий набор услуг, к которым относятся:
- кредитование внешнеторговых операций
- предоставление государственных гарантий по экспортным кредитам,
- страхование экспортных кредитов и сделок от политических и других
видов рисков

ОАО «УРАЛСИБ» сотрудничает с ЭКА таких стран как Австрия, Бельгия,
Германия, Дания, Испания, Италия, Канада, Нидерланды, Польша, США,
Тайвань, Чехия, Словакия, Словения, Венгрия, Швеция, Швейцария,
Финляндия, Франция, Южная Корея.
4
Основные условия сделок
под гарантии ЭКА
Гарантии ЭКА обеспечивают финансирование поставок оборудования и услуг на
срок от 3 до 10 лет; Максимально возможный срок кредита зависит от:
- вида и срока службы закупаемого оборудования/периода строительства
объекта;
- суммы контракта;
Погашение кредита - равными полугодовыми платежами в течение всего срока
кредита, оплата процентов - раз в полгода;
Эффективная ставка международного фондирования в валюте для клиента на
сегодня составляет около 8% годовых (с учётом всех комиссий иностранных
банков и премии ЭКА)
Основная часть (30-50% по стоимости) оборудования или услуг, подлежащих
финансированию под гарантию ЭКА, должна быть произведена в стране
резидентства данного ЭКА;
Контракт должен предусматривать авансовый платеж в размере не менее 15% от
суммы контракта;
Сумма финансирования под гарантию ЭКА не может превышать 85%
стоимости оборудования или услуг без учета НДС и таможенных пошлин в
России плюс связанные местные затраты на сумму до 15% от стоимости
оборудования/услуг
5
ОБЪЕКТЫ ФИНАНСИРОВАНИЯ





Договоры подряда с иностранными ген.
подрядчиками
Зарубежные подрядчики: PSJ Holding,
Чехия; Enkom, Чехия; UNIBEP, Польша;
TRASKO, Польша; Mostostal Warszawa
S.A., Польша; Energoplan, Словения;
Bosch Rexroth, Германия и др.
Закупка строительной техники
Поставщики: KOMATSU, Япония; John
Deere, США; Konecranes, Финляндия;
CASE Construction, Голландия; CAT, США;
LIEBHERR, Германия; TEREX, Италия, и
др.
Закупка оборудования для производства
стройматериалов (от жилья «под ключ» по
типу ЖБЗ (EBAWE GmbH) до отдельных
тем - кирпичные заводы, керамика,
сантехника, и т.д.)
финансирование строительства и
модернизации объектов ЖКХ (пример –
МУП ООО «Бирские теплосети»)
прочее (например, финансирование
реконструкции гостиниц - см. слайды 1213])
6
Схема финансирования под гарантию ЭКА
ЭКА
ГАРАНТИЯ
3
ЗАРУБЕЖНЫЙ БАНК
3
2
1
ЗАСТРОЙЩИК
ИНОСТРАННЫЙ
ПОДРЯДЧИК
1. Иностранный подрядчик производит поставку товаров и оказание услуг в
соответствии внешнеэкономическим договором генерального подряда
2. Зарубежный банк производит оплату поставок/услуг зарубежному партнеру из
средств кредита, предоставляемого Банку «УРАЛСИБ» как промежуточному
заемщику под гарантию ЭКА. Банк «УРАЛСИБ» предоставляет кредит на
аналогичные суммы и сроки Застройщику.
3. Застройщик возмещает Банку «УРАЛСИБ» сумму произведенных платежей
Иностранному подрядчику по оговоренному графику в течение 3–7 лет. Банк
«УРАЛСИБ» погашает кредит Зарубежному банку.
7
Реализованные транзакции [1]
Финансирование выставочного комплекса ЛЕНЭКСПО в Санкт-Петербурге
Кредитор: KOMERCNI BANKA, A.S., Чехия
Заемщик: ОАО «УРАЛСИБ»
Застройщик: ОАО «ЛЕНЭКСПО»
Подрядчик: PSJ Holding, a.s., Чехия
ЭКА: EGAP
Сумма контракта: US$ 7.647.060
Сумма финансирования: US$ 6.500.000
Срок: 5 лет
Общая площадь павильона No.7: 8 133 кв.м
ЛЕНЭКСПО — выставочный комплекс в Санкт-Петербурге. Расположен на юго-западной
оконечности Васильевского острова в историческом районе Гавань на берегу Финского залива.
Является одним из крупнейших выставочных центров России и самым большим в СевероЗападном федеральном округе.
8
Реализация проекта ЛЕНЭКСПО
Кредитное соглашение
Межбанковское
Кредитное соглашение
3
Промежуточный заемщик
2
9
Запись задолженности
по кредиту
8
Запись задолженности
по кредиту
Погашение
кредита
10
Финансирующий банк
6
Акты о выполнение
строительных работ
1
Страховое покрытие риска
на ОАО «УРАЛСИБ»
4
7
ЗАО «ЛЕНЭКСПО»
Застройщик
Контракт
на выполнение
строительных работ
Оплата
генподрядчику
5
EGAP
Осуществление
строительных работ/
поставка оборудования
Генеральный подрядчик
ЭКА
9
Реализованные транзакции [2]
Финансирование работ по проектированию, строительству и
переоснащению системы теплоснабжения г.Бирск, РБ
Кредитор: Czech Export Bank , Чехия
Заемщик: ОАО «УРАЛСИБ»
Заказчик: ООО «Бирские Тепловые Сети»
Подрядчик: Enkom, a.s. Чехия
ЭКА: EGAP
Сумма контракта: EUR 3.357.571
Сумма финансирования: EUR 3.357.571
Срок погашения: 7 лет
Бирские тепловые сети — предприятие теплоснабжения г.Бирск, Республики Башкортостан.
Основными вида деятельности являются передача тепловой энергии, распределение тепловой
энергии по тепловым сетям среди потребителей, монтаж, наладка и ремонт электроэнергетического,
теплоэнергетического оборудования и энергоустановок потребителей и др.
10
Схема финансирования ООО «БТС»
EGAP
ГАРАНТИЯ
3
Промежуточный заемщик
Финансирующий банк
3
ООО «Бирские
Тепловые Сети»
Заказчик/Застройщик
2
1
ENKOM, a.s.
Генеральный подрядчик/Поставщик оборудования
1.
Enkom, a.s. производит поставку товаров и оказание услуг в соответствии
внешнеэкономическим договором генерального подряда
2.
Czech Export bank производит оплату поставок/услуг зарубежному партнеру из средств
кредита, предоставляемого Банку «УРАЛСИБ» как промежуточному заемщику под
гарантию ЭКА. Банк «УРАЛСИБ» предоставляет кредит на аналогичные суммы и сроки
Застройщику.
3.
ООО «Бирские Тепловые Сети» производят оплату ОАО «УРАЛСИБ» сумму
произведенных платежей в пользу Enkom, a.s. по оговоренному графику в течение 7 лет.
Банк «УРАЛСИБ» погашает кредит Czech Export Bank
11
Реализованные транзакции [3]
Финансирование отеля класса «5 звезд люкс»
Кредитор: EXPORT DEVELOPMENT CANADA
Заемщик: ОАО «УРАЛСИБ»
Застройщик: ЗАО «Тристар Инвестментс Холдинг»
Поставщик/Экспортер: FOUR SEASONS HOTELS
AND RESORTS
ЭКА: EXPORT DEVELOPMENT CANADA
Сумма: US$ 45 млн. Срок: 10 лет
Характеристики Гостиницы:
Первый отель класса «5 звезд люкс» и первый отель сети
Four Seasons на территории РФ.
Гостиница расположена на площадях особняка
Лобанова-Ростовского, известного как «Дом со львами», в
историческом центре Санкт-Петербурга напротив
Исаакиевского собора.
Дата открытия – середина 2012 года
Оператор - Международная гостиничная сеть отелей
класса «5 звезд люкс» Four Seasons Hotels & Resorts
Общая площадь – 32 080 кв.м.
183 номера, два ресторана, два бара, 6 конференцзалов, один банкетный зал, оздоровительный центр и SPA.
12
Схема финансирования ТРИСТАР
2
Промежуточный заемщик
Финансирующий банк/ Страховая компания
2
1
3
Заказчик/Застройщик
Управляющая гостиничная компания
1.
ЗАО «Тристар Инвестментс Холдинг» заключает договоры на управление с канадским
гостиничным оператором FOUR SEASONS HOTELS AND RESORTS
2.
EDC производит выдачу кредита исходя из оценочного уровня доходов канадского
оператора в течение 10 лет. На выданные средства осуществляется реконструкция и
полное оснащение гостиницы.
3.
ЗАО «Тристар Инвестментс Холдинг» производит оплату услуг управляющей компании.
После ввода гостиницы в эксплуатацию погашение кредита будет осуществляться в
течение 10 лет.
13
Выводы
- С помощью кредитов с покрытием ЭКА возможно
финансирование закупки различных видов современного
зарубежного оборудования и технологий для удовлетворения
самых разнообразных потребностей строительного и жилищнокоммунального комплекса
- Кредиты с покрытием экспортно-кредитных агентств позволяют
привлекать долгосрочные ресурсы по привлекательным ставкам
14