Transcript 我國石油及石化市場發展趨勢與機會

我國石油及石化市場發展趨勢與機會
第二組： 林金楨、曹 明、黃慧珍、
劉文義、劉夢雄
中華民國九十年九月十六日
報告內容








前言
研究背景及目的
研究方法與步驟
產業及產品概述
影響石油及石化市場發展之因素
石油及石化品未來五年之市場預測
競爭與機會
結論
2
前
言
 我國石油之發展史
 觀念與名詞釋義
 石油產業特性
 石化產業特性
 關鍵成功因素
3
我國石油之發展史
 草創期
–民國28年甘肅油礦局及動力油料廠設立
–民國34年高雄煉油廠設立
–民國35年6月資源委員會中國石油公司成立
 發展期
–民國57年第一輕油裂解工場開工
–民國63年林園石化廠成立
–民國65年桃園、大林煉油廠成立
 競爭期
–民國76年民營加油站開放(新商業機會)
–民國82年政府同意台塑興建輕裂(進入障礙解除)
–民國85年台塑興建煉油廠(進入障礙解除)
–民國88年第一階段油品自由化
4
觀念與名詞釋義
 油品
– 液化石油氣、汽油、柴油、燃料油
 石化品
– 基本原料、紡織纖維、塑膠、橡膠、化學品
 通路
– 油輪、碼頭、管線、槽車、加油站
 自由化
– 加油站、煉油廠設立、進口油品
 市場結構
– 獨占、寡占、完全競爭
 民營化
– 釋股、專業經理人、國有民營
5
石油產業特性
石油輸出國家(OPEC)之影響
–原料成本佔總成本之85%
–國內原油仰賴進口
龐大的上中下游生產體系
聯產品的特性
生產及消費過程之外部性
獨占或寡占市場
6
→
石化產業特性
資本與技術密集
 7~9年的景氣循環週期
 完整的上中下游體系
 重要的支援型基礎工業
 獨特的產品特性

7
→
關鍵成功因素
 自有油源之掌握
 新技術之研究與開發
 生產設備具經濟規模
 降低生產成本
 通路及銷售系統之完整
 品質及供貨之穩定
 良好的客戶服務
8
研究背景與目的
 研究背景
– 產業發展朝向國際化與自由化
– 石油石化業者面臨策略轉折點
 研究目的
– 瞭解產業發展趨勢有助於發現產業機會
– 產業界相關資料之收集有助於後續之研
究
9
研究方法與步驟
 資料蒐集
政府統計資料、公會會刊、各類期刊、
廠商年報及公開說明書
 業界訪談
 專家請益
 小組討論
 資料分析與整理
10
產業及產品概述
產業概述
–產業競爭者
中油、台塑、東帝士、和信、貿易商
石化產品概述
石油及石化過去十年之價格變化
油品價格分析
11
2000年台灣油品市場供需狀況
油品
液化石油氣
( 萬公噸)
汽油
( 萬公秉)
航空燃油
( 萬公秉)
柴油
( 萬公秉)
低硫燃油
( 萬公秉)
供應量
中油
台塑
需求量
供需差距
65
23
142
(54)
620
698
945
373
180
200
257
123
680
725
554
851
927
183
1,163
(53)
12
→
六輕計畫擴大台塑集團之市場佔有率
100%
六
輕
產
能
/
全
國
產
能
 2-EH,AA/AE、丙二酚
 ECH
 DMF
E G
 LLDPE
醋酸
 HDPE
乙烯
75%
50%
丁二烯
丙烯,酚,AN
鄰二甲苯
對二甲苯
苯
 DOP
 EVA
25%
 SM
 PVC
 VCM
 MMA
PP
 MTBE
 PA
C2
C3
C4
0%
C1
資料來源：工研院經資中心ITIS計畫整理
BTX
13
→
12
34
56
78
9
10
11
121
23
45
67
89
10
11
121
23
45
67
89
10
11
121
23
45
67
89
10
11
121
23
45
67
89
10
11
121
23
45
67
89
10
11
121
23
45
67
89
10
11
121
23
45
67
89
10
11
121
23
45
67
89
10
11
121
23
45
67
89
10
11
121
23
45
67
US$/MT
基本原料十年走勢
1000
900
800
700
乙烯
600
聚合級丙烯
500
丁二烯
400
苯
對二甲苯
300
鄰二甲苯
200
100
0
1991
1992
1993
1994
1995
1996
1997
1998
1999
2000
2001
年
14
→
影響石油石化市場發展之因素
•石油管理法之制定
•加油站加盟體系之競爭
•兩岸石油石化業之競合
•加入WTO
•經濟的發展
•供應和需求的變化
15
石油及石化品未來五年之市場預測
阿拉伯輕原油價格預測
乙烯需求預測
乙烯價格預測
CMAI對石化基本原料價格及利潤之預測
16
阿拉伯輕原油價格預測
1998$/b 1998 1990 1995 2000 2005 2008
OPEC
14
22
24
25
28
33
MEG
14
22
20
26
33
38
LEG
14
11
15
18
23
28
ZERO
14
9
8
9
14
16
MEG = 中度經濟成長率 ( 3% / y )
LEG = 低度經濟成長率 ( 2.5% / y )
Source: SRI
17
乙烯需求預測
500
萬
公
噸
524.2
156
400
366.3
319.0
283.4
272.0
300
335.2
200
100
0
1970
1975
1980
實際需求
1985
1990
預測值
1995
2000
2005
實際與預測產量
2010
18
乙烯價格預測(1998-2015 年)
35
31
30
(
25
/
價
格
美
分
磅
20
)
15
30
32 33
26
22
17
19
19
27
25
22
10
5
0
00 03 04 05 06 10 12 13 14 15
98
99
年 份
19
20
21
22
23
競爭與機會








進料之多元化
降低生產成本
適切的財務風險管理
良性的競爭
開拓新市場(海外貿易與投資)
企業結盟
顧客套裝服務，爭取認同
促銷
 
24
→
結
論
市場變化：獨占→寡占→自由化
除價格競爭外，消費者有更多的選擇
廠商除在價格、品質、服務上競爭外，
展望：
– 新產品新市場的開發
– 外銷市場之開拓
– 戒急用忍之鬆綁
25
問題討論
敬請批評指教
原油煉製
原
天然氣
油
分 離
凝結油
蒸餾工場
液化氣
車用油
汽油
柴油
燃料油
發電
芳香烴系列
甲烷氣
乙烷
丙烷
丁烷
石油腦
製氣油
媒裂
裂解
甲烷媒組
發電
27
→
28
→
石化品生產
甲烷氣
裂解
媒裂
芳香烴系列
發電
甲苯/
衍生物
二甲苯/
衍生物
苯 /
衍生物
乙烯/
衍生物
苯乙烯/
苯
鄰二甲苯
苯
衍生物
異丙苯
對二甲苯
二甲苯
酚
間二甲苯
苯乙烯
酚
環己烷
對苯二甲酸二甲酯
聚苯乙烯
甲苯二異氰酸酯 對苯二甲酸
乙基苯
ABS塑膠
己二酸
瓶用樹脂
己內醯胺
乳膠
烷基苯
聚酯
苯甲酸
橡膠
苯胺
纖維
三硝基甲苯
丙二酚
薄膜樹脂
聚丁烯對苯二甲酯 烷基酚
己內醯胺
夫酸酐
聚乙烯對苯二甲酯 氯苯
順丁烯二酐
耐隆
乙烯
二氯乙烷
乙二醇
環氧乙烷
丙烯/
衍生物
丁二烯/
衍生物
媒組
鹵水
丁二烯
甲醇
ABS塑膠
對苯二甲酸二甲酯
聚丁二烯
醋酸
硝基塑膠
甲醛
氯丁二烯塑膠 甲基丙烯酸甲酯
乳膠
氯鹼
氯氣
二氯乙烷
正丁烯
氯乙烯單體
丁烯橡膠 聚氯乙烯
鹼
紙漿
聚異丁烯 氯苯
氧化鋁
萃餘油 三氯甲烷
甲苯二異氰酸酯
氯甲烷
氯化鈉
環氧丙烷
海波
甲基第三丁基醚
氫氧化鉀
甲苯二異氰酸酯
甲基第三戊基醚
環氧丙烷
二氧化鈦
三氯乙烯
29
紙漿
鹽酸
丙烯
丙烯氰
異丙苯
聚丙烯
高密度聚乙烯
丙烯酸
低密度聚乙烯
丁醇
線性低密度
異辛醇
聚乙烯
乙烯丙烯聚合物異丙醇
壬烯
丁烯
乙醇
環氧丙烷
醋酸乙酯
丙酮
氯乙烯
亞克力纖維
乙基苯
丙烯醯胺
→
石化相關工業產值統計
單位：十億元新台幣
1990
1991
1992
1993
1994
1995
1996
1997
1988
1999
2000
紡織業
200
322
305
280
325
350
356
374
363
349
348
成衣服飾業
161
171
145
130
116
106
105
104
114
96
86
化學材料業
321
358
360
370
493
684
581
598
561
587
718
化學製品業
107
123
131
134
143
153
160
168
169
179
196
石油及
煤製品業
139
170
159
182
169
211
227
255
256
278
396
橡膠製品業
58
62
64
60
58
64
63
62
62
62
62
塑膠製品業
317
336
311
295
319
312
314
328
306
313
305
石化相關工業
產值
1,383
1,452
1457
1,451
1,623
1,880
1,806
1,889
1,831
1,864
2,111
製造業
4,498
4,969
5,015
5,245
5,698
6,523
6,651
7,058
7,244
7,501
8,489
30.7
31
29.4
27.2
28.5
28.8
27.2
26.8
25.3
24.9
24.9
石化相關工業/
製造業
30
→
台灣石化產業結構
基本原料
中間原料
乙烯
中油
丙烯
丁二烯
芳香烴
下游製品
台聚、東聯、亞聚、中纖、國喬、台氯、
大連、台苯、李長榮、福聚、永嘉
中石化、李長榮、福聚、永嘉、信昌、台塑
台橡、南帝化工、奇美實業
中石化、國喬、和益、台苯、台橡、中美和、
聯成
二次加工
塑膠製品
貿易商
電子化學品
六輕
台塑石化、台塑、南亞、台化、
南中石化、長春集團
橡膠製品
纖維製品
資料來源：工研院經資中心ITIS計畫整理
31
→
石化產品概述
(煉油工業)
原 油
蒸
餾
輕 油
重 裂
組 解
(石化上游)
石化基本原料
乙烯
丙烯
丁二烯
苯
鄰二甲苯
對二甲苯
(石化中游)
(石化下游)
塑 膠 原 料
包裝袋、塑膠瓶、塑膠日用品
家電外殼、電腦外殼
電子及資訊設備零組件
汽車零組件、塑膠建材
玩具、手提箱、塑膠管件
低密度聚乙烯 LDPE
聚對苯二甲酸
高密度聚乙烯 HDPE
二乙酯塑膠
聚丙烯 PP
PET
聚氯乙烯 PVC
聚醯胺塑膠Nylon
聚苯乙烯 PS
丙烯晴、 丁二烯、苯乙烯共聚合樹脂
ABS
人纖原料
純對苯二甲酸 PTA
乙二醇 EG
丙烯晴 AN
已內醯胺 CPL
橡膠原料
苯乙烯、 丁二烯橡膠
SBR
聚丁二烯橡膠 BR
晴橡膠 NBR
熱可塑性橡膠 TPR
石油化學品
酐酸酐 PA
酐酸二辛酯 DOP
聚丙二醇 PPG
烷基苯 AB
酚、馬林酐、醋酸、丙烯酸
聚酯纖維
聚醯胺纖維
聚丙烯晴纖維
輪胎、輸送帶、橡膠油封
橡膠鞋、手套、接著劑
塑膠改質劑
染料、接著劑、塗料
不飽和聚酯、環氧樹脂
酚樹脂、溶劑
醫藥品、農藥、清潔劑
32
→
降低生產成本
 加熱爐廢熱回收
 公用物料節省
 高價產品之增產
 人事管理費用之減少
 通路的完善規劃與利用
33
→
適切的財務風險管理
遠期外匯
避險工具的運用
– 期貨
– 保險
34
→
策略聯盟
資源優勢互補和整合增加競爭力
發展機會相互搭配或契合，創造出一加
一大於二的綜效性
雙贏境界共享因為聯盟而創造出比各自
發展更多的利益
利用台灣在國際經貿關係的優點，有效
整合國際資金和資訊
聯成石化、美國孟山都合馬林酐(MA)
35
→
顧客套裝服務，爭取認同
企業資源規劃(ERP)
電子商務平台之建立(e-commerce)
供應鍊管理(Supply Chain Management)
36
→
降低生產成本
提升維修品質，延長歲修間隔時間
注意煉製環境，降低煉製損耗
慎選合適原料，提升煉製效益
調整燃料，選擇降低燃料成本
控制油品規格，避免成本浪費
產品結構應考慮未來市場變化
37
→
中華民國石化工業發展過程
萌芽階段
(57年~61年)
乙烯54,000公噸
◎第一輕油裂解工場
◎第一芳香烴工場
進口原料加工
(1)頭份石化工業中心（以苗栗自產之天然氣為進料）成立
發展階段
◎聚氯乙烯塑膠
乙烯54,000公噸
乙烷裂解工場
(62年~72年)
◎尿素肥料
◎進一步發展下
(2)仁武大社石化工業中心（以輕油為進料）成立
游加工
◎第二輕油裂解工場
乙烯230,000公噸
◎中上游原料之
◎第二芳香烴工場
自製
(3)林園石化工業中心（以輕油為進料）成立
◎第三輕油裂解工場
乙烯230,000公噸 ◎第三芳香烴工場
◎二甲苯分離工場
穩定階段
(73年~76年)
乙烯230,000公噸
◎第四輕油裂解工場
◎第四芳香烴工場
發展受阻
階
段
(76年~80年)
無
第一輕裂屆齡淘汰
乙烯400,000公噸 第五輕油裂解工場
後續發展
完工
階
段 乙烯1,500,000公噸 台塑六輕計畫完工
(80年~89年)
東帝士七輕計畫通
乙烯900,000公噸
過環評
乙烯1,200,000公噸 八輕計畫籌建中
◎進一步提高原
料自給率並尋找
環保抗爭，產地
擴增難行
二輕停工
一芳/二芳廢棄
國際競爭增強
台塑石化原料加
入競爭
民營化、國際
化、高級化、
多角化、合併
38
2001部分亞洲地區及美國乙烯產能
單位：千公噸
國名
乙烯產能
個人產能
(KG)
中國大陸
印度
日本
南韓
4,644 2,390 7,234 5,102
3.5
2
57.2 107.9
中華民國
美國
2,535 28,196
113.7
102.1
39
→
台海兩岸乙烯產量比較表
(單位:萬公噸)
中國大陸
台灣
500
400
300
200
100
0
年度
中國大陸
台灣
1986
1987
1986
69.52
86.81
1987
93.72
82.26
1988
1988
123.21
85.15
1989
1989
139.57
77.64
1990
1990
157.16
77.86
1991
1991
179.09
70.92
1992
1992
198.20
73.39
1993
1993
204.00
74.21
1994
1994
219.20
88.81
1995
1995
243.20
84.73
1996
1996
302.50
90.55
1997
1997
359.60
95.94
1998
1998
378.70
93.52
1999
1999
430.00
470.01
40
2000
2000
129.60
159.18
→
41
→
進料多元化
原油
–價格導向
–工場操作全方位
石油腦
–規格要寬
–煤油、柴油、LPG均可做進料
42
→
過去十年DUBAI 原油走勢圖
1984~2000
走勢圖
DUBAI
35
30
25
20
15
DUBAI
10
5
0
2000/2/1
1999/2/1
1998/2/1
1997/2/1
1996/2/1
1995/2/1
1994/2/1
1993/2/1
1992/2/1
1991/2/1
1990/2/1
1989/2/1
1988/2/1
1987/2/1
1986/2/1
1985/2/1
1984/2/1
→
43
油品價格分析
煉油成本 貨物稅 營業稅 商港建設 通路費
自煉油
中油
台塑石化
8.0
4.0
FOB
進口油
中油
進口商
5.67
5.67
6.5
6.5
0.8
0.8
貨物稅 營業稅
6.50
6.50
0.80
0.80
0.7
0.7
路運
0.20
0.50
單位：元/公升
合計
2.5
3.0
18.5
15.0
倉儲
關稅
合計
0.10
0.30
0.70
0.70
13.97
14.47
註：
95無鉛汽油售價19.5
美國通路費 0.8；日本通路費 1.8
44
→